401（k）でどのくらいの収益率を期待する必要がありますか？

私たちは、「状況によって異なります」という古い、フェンス上のフレーズを引きずり出すのは嫌いです。 しかし、そうです。 あなたの 401（k）プランの収益率は、 投資ポートフォリオ あなたはあなたの貢献と現在の市場環境で創造します。

そうは言っても、401（k）プランはそれぞれ異なりますが、プラン内に蓄積された拠出金は、株式、債券、および 現金投資は、それらの投資のそれぞれに資金をどのように割り当てるかに応じて、3％から8％の範囲の平均年間収益を提供できます オプション。

401（k）プランの仕組み

基本を復習しましょう。 NS 雇用主が後援する退職金制度 401（k）などは、長期的に貯蓄を積み上げるための貴重なツールになり得ます。 401（k）プランを提供する各企業は、従業員が賃金の一部であるお金を 税引前 給与の繰り延べによる基準[またはRoth401（k）の税引き後基準]。 多くの場合、雇用主は従業員の貢献に対して一定の割合まで一致を提供し、節約するためのさらに大きなインセンティブを生み出します。

それらは会社やプランプロバイダーによって異なりますが、各401（k）はいくつかの 投資 個人が自分の貢献を割り当てることができるオプション-通常、 ミューチュアルファンド および上場投資信託（ETF）。 従業員は、体系的な貯蓄と再投資、投資の非課税成長、および雇用者から利益を得るだけではありません。 一致する貢献だけでなく、401（k）プランの規模の経済とその投資の多様性からも オプション。

資産配分がすべてです

401（k）アカウントのパフォーマンスは、完全に 資産配分：つまり、投資する資金の種類、資金の組み合わせ、およびそれぞれに割り当てた金額。

投資家は、特定のプラン内で利用可能な投資オプションと割り当て、およびそれらをどのように活用するかによって、異なる結果を経験します。 同じ会社の2人の従業員が同じ401（k）プランに参加している可能性がありますが、選択した投資の種類に基づいて、異なる収益率を経験します。

アセットが異なれば、パフォーマンスも異なり、ニーズも異なります。 のような債務証券 債券 CDは、一般的に安全な収入を提供しますが、それほど成長はしません。したがって、それほど多くの利益はありません。 不動産（投資家は 不動産投資信託（REIT） または不動産ミューチュアルファンドまたはETF）は、収入と、多くの場合、資本の増価も提供します。 株式とも呼ばれる企業株は、潜在的なリターンが最も高くなります。

ただし、エクイティユニバースは巨大なものであり、その中でリターンは大きく異なります。 一部の株式は、豊富な配当を通じて良好な収入を提供しますが、評価はほとんどありません。 優良株と大型株（定評のある大手企業の株）は、下落はしているものの、安定したリターンを提供します。 小規模で動きの速い企業は、しばしば「成長株」として固定されており、その名前が示すように、高い収益率を提供する可能性があります。

しかしもちろん、上昇するものは下降する可能性があります。積極的な成長の可能性が高いほど、通常は大きな転倒の可能性も高くなります。 それはと呼ばれています リスクとリターンのトレードオフ.

資産配分は、リスクに対する特定の欲求に基づいて決定する必要があります。これは、 リスク許容度、および開始する必要があるまでの時間の長さ 引き出し あなたの退職口座から。 リスクへの意欲が低い投資家は、時間の経過とともに収益率が低下する可能性のある、変動の少ない割り当てに投資することで、より良いサービスを提供できます。

逆に、リスク許容度が高い投資家は、リターンが高くなる可能性が高いがボラティリティが高い投資を選択する可能性が高くなります。

リスクとリターンのバランス

さて、上で引用した5％から8％の範囲に戻る時が来ました。 これは、60％の株式と40％の負債/現金で構成される401（k）プランに参加している投資家の間で一般的な適度に積極的な配分に基づく、平均収益率です。 60/40ポートフォリオ配分は達成するように設計されています 長期的な成長 在庫を通じて 持ち株 債券と現金のポジションでボラティリティを軽減しながら。

リスク/報酬のスペクトルでは、60/40ポートフォリオはほぼ中間にあります。 たとえば、より積極的なポートフォリオに投資する場合（たとえば、70％の株式、25％の負債、5％の現金のみ）、時間の経過とともに2桁の高いリターンが期待できます。 ただし、アカウント内のボラティリティもはるかに大きくなる可能性があります。

逆に、より保守的になると（75％の債務/債券商品、15％の株式、10％の現金）、 ポートフォリオの乗り心地はかなりスムーズですが、リターンは2％から3％にすぎません（一般的な関心に応じて異なります） 料金は）でした。

通常、長期的な視野を持つ個人は、退職間近の個人よりもポートフォリオ内でより多くのリスクを負います。 そして、投資家が退職に近づくにつれてポートフォリオ内の資産を徐々にシフトすることは一般的で賢明です。

この変容を達成するためのワンストップショッピングの方法として、 目標日ファンド 401（k）プランの参加者の間で人気のある選択肢になっています。 これらの投資信託により、投資家は2025年や2050年など、退職予定年に近い日付を選択できます。

目標日がさらに遠いファンドは、短期目標日を持つファンドよりも積極的な方法で投資配分に焦点を合わせます。 目標日ファンドの収益率は会社によって異なりますが、これらの1ファンドの配分は、401（k）内の資産配分へのハンズオフアプローチを提供します。

あなたの401（k）はどうですか？

資産を自由に割り当ててください。401（k）が生み出す収益を100％確実にすることはできません。そのため、貯蓄ではなく投資と呼ばれています。 ただし、ポートフォリオのパフォーマンスを把握したい場合は、比較することができますし、そうすべきです。

具体的には、アカウントへの投資を、同様の資産に投資する他の投資信託またはETFと比較できます。 （社債、小型株など）、または同様の投資目的（積極的な成長、バランスの取れた収入、 感謝など）。 また、特定のファンドがその資産クラス、セクター、またはセキュリティタイプの全体的なインデックスと比較してどのように機能しているかを確認することもできます。

たとえば、不動産ファンドを所有している場合は、パフォーマンスが低いかどうかを確認する必要があります。 100を超えるREITと不動産を追跡するDowJones U.S. Real Estate Index（DJUSRE）を上回っています 企業。 広範な株式ファンドを所有している場合は、それらを株式市場自体と比較することもできます。

ただし、実際の収益がインデックスより1％から2％遅れても、驚かないでください。 原因は、一言で言えば、個人の資金と401（k）プラン自体の両方によって請求される年会費です。 残念ながら、この種の費用は あなたのコントロールをはるかに超えて、 そして期待される。 ただし、インデックスが上がっていてファンドが下がっている場合は、恐れて、非常に恐れてください。

結論

401（k）内で収益率を予測することはできませんが、資産配分の基本を使用することはできます。 リスク許容度と期間を組み合わせて、退職後の生活に役立つポートフォリオを作成します 目標。

また、注意深く見てください 料金 さまざまな選択が必要です。 これらの各要因は、401（k）アカウント内の全体的な収益率に影響を与えるため、次のようになります。 あなたのアカウントがあなたの投資の好みと巣の卵の蓄積を満たしていることを確認するために定期的に見直されます ニーズ。

401（k）から期待できる「正しい」リターンはありません。 しかし、天気を監視し、それに応じて休暇の計画を立てるなど、制御できない状況やイベントではありません。 逆に機能します。退職に必要なものと、退職するまでの時間枠を特定し、そこから401（k）に何を期待するかを決定します。