投資銀行家について知っておくべきこと

投資銀行家とは何ですか？

投資銀行家は、金融機関の一部として働くことが多く、主に調達に関心を持つ個人です。 資本 企業、政府、またはその他のエンティティの場合。
投資銀行の雇用主の例はゴールドマンサックス（GS）、モルガンスタンレー（MS）、JPモルガンチェース（JPM）、バンクオブアメリカメリルリンチ（BAC）、およびドイツ銀行（DB).

投資銀行を理解する

投資銀行家は、大規模で複雑な金融取引を促進します。 これらのトランザクションには、 買収、合併、またはクライアント向けの販売。 投資銀行家のもう1つの責任は、資金調達の手段として証券を発行することです。 これには、の詳細なドキュメントの作成が含まれます 証券取引委員会 （SEC）会社が公開するために必要です。

投資銀行家は、会社が前進する前に特定のプロジェクトに関連するリスクを特定することにより、クライアントの時間とお金を節約できます。 理論的には、投資銀行家はその分野または業界の専門家であり、現在の投資環境の動向を把握しています。 ビジネスと 非営利団体 多くの場合、投資銀行家に彼らの開発を計画するための最良の方法についてのアドバイスを求めます。

投資銀行家はまた、金融商品の価格設定と規制要件のナビゲートを支援します。 会社が 新規株式公開 （IPO）、投資銀行はその会社の株式の全部または大部分を直接購入し、仲介者として機能します。 この場合、株式公開を行う会社に代わって、投資銀行はその後、会社の株式を公開市場に売却し、即時に株式を作成します。 流動性.

投資銀行はこのシナリオで利益を上げる立場にあり、通常はマークアップで株式の価格を設定します。 そうすることで、投資銀行はかなりの量のリスクを負います。 投資銀行の経験豊富なアナリストは、専門知識を使用して株式の正確な価格を設定しますが、投資銀行家は、株式を過大評価している場合、取引でお金を失う可能性があります。

投資銀行とIPOの例

たとえば、塗料やその他のハードウェアを供給するチェーンであるPete’s PaintsCo。が公開を希望しているとします。 オーナーのピートは、著名な投資銀行家のキャサリンと連絡を取ります。 ピートとキャサリンは、キャサリン（彼女の会社を代表して）が10万株を購入することに同意する契約を結びます 彼女のアナリストチームに基づいて、1株あたり24ドルの価格で会社のIPOのためのピートのペイント 推奨事項。 投資銀行は100,000株に対して240万ドルを支払います。

キャサリンと彼女のチームは、SECフォームS-1などの適切な書類を提出し、IPOの日付と時刻を設定した後、1株あたり26ドルで株式を公開市場に販売し始めます。 しかし、投資銀行は需要が弱いため、この価格で株式の20％以上を売却することはできず、残りの持ち株を売却するために価格を23ドルに引き下げることを余儀なくされています。 これは最終的にキャサリンと彼女のチームの損失につながります。

投資銀行家に必要なスキル

投資銀行の分野は投資のために人気があります 銀行家は通常、十分に支払われています. ただし、これらのポジションには 特定のスキル、優れた数の計算能力、強力な口頭および書面によるコミュニケーションスキル、長時間の過酷な作業能力など。

投資銀行家は、会社の規定された行動規範を遵守し、通常は 秘密保持契約 彼らが受け取る情報の機密性のため。 さらに、投資銀行のアドバイザリー部門とトレーディング部門が相互作用する場合、利益相反の可能性があります。

ポジションの階層は通常、投資銀行業務に存在します:(ジュニアからシニアまで）アナリスト、アソシエイト、バイスプレジデント、シニアバイスプレジデント、そしてマネージングディレクター。