ბალანსის განმარტება: ფორმულა და მაგალითები

რა არის ბალანსი?

ბალანსი არის ფინანსური ანგარიში, რომელიც ასახავს კომპანიის აქტივებს, ვალდებულებებს და აქციონერებს კაპიტალი დროის კონკრეტულ მომენტში და იძლევა საფუძველს შემოსავლების განაკვეთების გამოთვლისა და მისი შეფასებისათვის კაპიტალის სტრუქტურა. ეს არის ფინანსური ანგარიშგება, რომელიც ასახავს მოკლე ინფორმაციას იმის შესახებ, თუ რა ფლობს კომპანიას და მისი ვალია, ასევე აქციონერების მიერ ჩადებული თანხა.

ბალანსი გამოიყენება სხვა მნიშვნელოვან საკითხებთან ერთად ფინანსური ანგარიშგება როგორიცაა შემოსავლების ანგარიშგება და ფულადი ნაკადების ანგარიშგება ფუნდამენტური ანალიზის ჩატარებისას ან ფინანსური კოეფიციენტების გამოთვლისას.

ფორმულა გამოიყენება ბალანსისთვის

ბალანსი იცავს შემდეგ საბუღალტრო განტოლებას, სადაც აქტივები ერთ მხარეს და ვალდებულებები პლუს აქციონერთა კაპიტალი მეორე მხრივ ბალანსდება:

$\text{აქტივები.}=\text{ვალდებულებები.}+\text{აქციონერთა კაპიტალი.}$აქტივები=ვალდებულებები+აქციონერთა კაპიტალი

ეს ფორმულა ინტუიციურია: კომპანიამ უნდა გადაიხადოს ყველა მის საკუთრებაში (აქტივები) ფულის სესხებით (ვალდებულებების აღებით) ან ინვესტორებისგან (აქციონერთა კაპიტალის გაცემით).

მაგალითად, თუ კომპანიამ ბანკიდან აიღო ხუთწლიანი, 4000 დოლარიანი სესხი, მისი აქტივები (კერძოდ, ფულადი ანგარიში) გაიზრდება 4000 აშშ დოლარით. მისი ვალდებულებები (კერძოდ, გრძელვადიანი ვალის ანგარიში) ასევე გაიზრდება 4000 აშშ დოლარით, რაც დაბალანსებს განტოლების ორ მხარეს. თუ კომპანია ინვესტორებისგან $ 8,000 წაიღებს, მისი აქტივები გაიზრდება ამ თანხით, ისევე როგორც მისი აქციონერთა კაპიტალი. ყველა შემოსავალი, რომელსაც კომპანია გამოიმუშავებს თავისი ხარჯების გადაჭარბებით, წავა აქციონერთა კაპიტალის ანგარიშზე. ეს შემოსავლები დაბალანსდება აქტივების მხრივ, გამოჩნდება ფულადი სახსრების, ინვესტიციების, ინვენტარის ან სხვა აქტივის სახით.

აქტივები, ვალდებულებები და აქციონერთა კაპიტალი შედგება რამდენიმე მცირე ანგარიშისგან, რომლებიც არღვევს კომპანიის ფინანსების სპეციფიკას. ეს ანგარიშები მნიშვნელოვნად განსხვავდება ინდუსტრიის მიხედვით და ერთსა და იმავე პირობებს შეიძლება ჰქონდეთ განსხვავებული შედეგები ბიზნესის ბუნებიდან გამომდინარე. თუმცა, ზოგადად, არსებობს რამდენიმე საერთო კომპონენტი, რომელსაც ინვესტორები შეხვდებიან.

რა არის ბალანსზე?

ის ბალანსი არის სურათი, რომელიც წარმოადგენს კომპანიის ფინანსების მდგომარეობას დროის მომენტში. თავისთავად, მას არ შეუძლია გრძნობა მიანიჭოს იმ ტენდენციებს, რომლებიც უფრო ხანგრძლივად ვლინდება. ამ მიზეზით, ბალანსი უნდა შევადაროთ წინა პერიოდებს. ის ასევე უნდა შევადაროთ იმავე ინდუსტრიის სხვა ბიზნესს, რადგან სხვადასხვა ინდუსტრიას აქვს დაფინანსების უნიკალური მიდგომები.

რამოდენიმე კოეფიციენტი შეიძლება გამომდინარეობდეს ბალანსიდან, რაც ეხმარება ინვესტორებს გააცნობიერონ რამდენად ჯანმრთელია კომპანია. ესენი მოიცავს ვალის თანაფარდობა და მჟავა-ტესტის თანაფარდობა, ბევრ სხვასთან ერთად. შემოსავლების ანგარიშგება და ფულადი სახსრების ნაკადები ასევე იძლევა მნიშვნელოვან კონტექსტს კომპანიის ფინანსების შესაფასებლად, ისევე როგორც ნებისმიერი შენიშვნა ან დამატება მოგების ანგარიშში, რომელიც შეიძლება ეხებოდეს ბალანსი.

აქტივები

აქტივების სეგმენტში ანგარიშები ჩამოთვლილია ზემოდან ქვემოდან მათი ლიკვიდურობის მიხედვით - ანუ ის სიმარტივით, რომლის საშუალებითაც შესაძლებელია მათი გადაყვანა ფულად. ისინი იყოფა მიმდინარე აქტივებად, რომელიც შეიძლება გადაკეთდეს ფულად ერთ წელში ან ნაკლებ წელიწადში; და არა მიმდინარე ან გრძელვადიან აქტივებს, რომელთაც არ შეუძლიათ.

Აქ არის ზოგადი წესრიგი ანგარიშები მიმდინარე აქტივებში:

• ფულადი სახსრები და ფულის ექვივალენტები არის ყველაზე ლიკვიდური აქტივები და შეიძლება შეიცავდეს სახაზინო ვალდებულებებს და მოკლევადიანი დეპოზიტის სერტიფიკატებს, ასევე მყარ ვალუტას.
• გასაყიდი ფასიანი ქაღალდები არის წილობრივი და სავალო ფასიანი ქაღალდები, რომლისთვისაც არსებობს ლიკვიდური ბაზარი.
• დებიტორული დავალიანება ეხება ფულს, რომელსაც კლიენტები ვალდებულნი არიან კომპანიის წინაშე, შესაძლოა შეიტანონ საეჭვო ანგარიშების შემწეობა, რადგან მოსალოდნელია, რომ მომხმარებელთა გარკვეული ნაწილი არ გადაიხდის.
• ინვენტარიზაცია არის საქონელი გასაყიდად, რომელიც ფასდება ღირებულების ან საბაზრო ფასის დაბალ ფასად.
• Წინასწარ გადახდილი ხარჯები წარმოადგენს ღირებულებას, რომელიც უკვე გადახდილია, როგორიცაა დაზღვევა, სარეკლამო კონტრაქტები ან ქირა.

გრძელვადიანი აქტივები მოიცავს შემდეგს:

• გრძელვადიანი ინვესტიციები არის ფასიანი ქაღალდები, რომლებიც არ იქნება ან არ იქნება ლიკვიდირებული მომავალ წელს.
• Ფიქსირებული აქტივები მოიცავს მიწას, მანქანებს, აღჭურვილობას, შენობებს და სხვა გრძელვადიან, ზოგადად კაპიტალზე ინტენსიურ აქტივებს.
• არამატერიალური აქტივები მოიცავს არაფიზიკურ (მაგრამ მაინც ძვირფას) აქტივებს, როგორიცაა ინტელექტუალური საკუთრება და კეთილგანწყობა. ზოგადად, არამატერიალური აქტივები მხოლოდ ბალანსზეა ჩამოთვლილი, თუ ისინი შეძენილია და არა შიდა დამუშავებული. ამრიგად, მათი ღირებულება შეიძლება მნიშვნელოვნად შემცირდეს - მაგალითად, გლობალურად აღიარებული ლოგოს ჩათვლით - ან ისეთივე გადაჭარბებულად.

ვალდებულებები

ვალდებულებები არის ფული, რომელიც კომპანიას ეკისრება გარე მხარეების მიმართ, გადასახადებიდან, რომელიც მას უნდა გადაუხადოს მომწოდებლებთან, დამთავრებული ობლიგაციებით, რომლებიც მან გასცა კრედიტორებზე ქირაზე, კომუნალურ მომსახურებაზე და ხელფასებზე. მიმდინარე ვალდებულებები არის ის, რომლებიც დაფარულია ერთი წლის განმავლობაში და ჩამოთვლილია მათი დაფარვის თარიღის მიხედვით. გრძელვადიანი ვალდებულებები დაფარულია ნებისმიერ დროს, ერთი წლის შემდეგ.

მიმდინარე ვალდებულებების ანგარიშები შეიძლება შეიცავდეს:

• გრძელვადიანი ვალის მიმდინარე ნაწილი
• ბანკის დავალიანება
• გადასახდელი პროცენტი
• გადასახდელი ხელფასი
• მომხმარებლის წინასწარი გადახდა
• გადასახდელი დივიდენდები და სხვა
• მიღებული და დაუმუშავებელი პრემიები
• გადასახდელი ანგარიშები

გრძელვადიანი ვალდებულებები შეიძლება შეიცავდეს:

• Გრძელვადიანი სესხი: პროცენტი და პრინციპი გამოშვებული ობლიგაციებზე
• საპენსიო ფონდის ვალდებულება: ფული, რომელიც კომპანიამ უნდა გადაიხადოს თავისი თანამშრომლების საპენსიო ანგარიშებზე
• გადადებული საგადასახადო ვალდებულება: გადასახადები, რომლებიც დარიცხულია, მაგრამ არ გადაიხდება კიდევ ერთი წლის განმავლობაში (დროის გარდა, ეს მაჩვენებელი აჯერებს განსხვავებებს მოთხოვნებს შორის ფინანსური ანგარიშგება და გადასახადის შეფასების წესი, როგორიცაა ცვეთის გამოთვლები.)

ზოგიერთი ვალდებულება განიხილება ბალანსის მიღმა, რაც იმას ნიშნავს, რომ ისინი არ გამოჩნდება ბალანსზე.

აქციონერთა კაპიტალი

აქციონერთა კაპიტალი არის ფული, რომელიც მიეკუთვნება ბიზნესის მფლობელებს, რაც ნიშნავს მის აქციონერებს. იგი ასევე ცნობილია როგორც "წმინდა აქტივები", ვინაიდან იგი ექვივალენტია კომპანიის მთლიანი აქტივებისა და მისი ვალდებულებების გამოკლებით, ანუ დავალიანება, რომელიც მას ეკისრება არააქციონერთა მიმართ.

Გადაუნაწილებელი მოგება არის წმინდა მოგება, რომელიც კომპანიამ ან ჩააბარა ბიზნესში, ან გამოიყენა ვალის დასაფარად; დანარჩენი ნაწილდება აქციონერებზე დივიდენდების სახით.

სახაზინო აქციები არის აქციები, რომლებიც კომპანიამ შეიძინა. ის შეიძლება მოგვიანებით გაიყიდოს ნაღდი ანგარიშსწორებისთვის ან დაცული იყოს მოგერიების მიზნით მტრული აღება.

ზოგიერთი კომპანია გასცემს სასურველი საფონდო, რომელიც ცალკე იქნება ჩამოთვლილი საერთო მარაგი აქციონერთა კაპიტალის ქვეშ. რჩეულ აქციას ენიჭება თვითნებური ნომინალური ღირებულება - როგორც ჩვეულებრივი აქციები, ზოგიერთ შემთხვევაში - რომელსაც არანაირი გავლენა არ აქვს აქციების საბაზრო ღირებულებაზე (ხშირად, ნომინალური ღირებულება მხოლოდ 0.01 აშშ დოლარია). "ჩვეულებრივი აქციის" და "სასურველი აქციების" ანგარიშები გამოითვლება ნომინალური ღირებულების გამრავლებით გაცემული აქციების რაოდენობაზე.

დამატებითი გადახდილი კაპიტალი ან კაპიტალის ჭარბი რაოდენობა წარმოადგენს იმ თანხას, რომელიც აქციონერებმა ჩადეს ჭარბი რაოდენობით "ჩვეულებრივი აქციის" ან "რჩეული საფონდო" ანგარიშების შესახებ, რომლებიც ემყარება ნომინალურ ღირებულებას და არა ბაზარს ფასი აქციონერთა კაპიტალი უშუალოდ არ არის დაკავშირებული კომპანიის საბაზრო კაპიტალიზაციასთან: ეს უკანასკნელი დაფუძნებულია აქციის მიმდინარე ფასი, ხოლო გადახდილი კაპიტალი არის კაპიტალის ჯამი, რომელიც შეძენილია ნებისმიერ ფასად.

მაგალითი ბალანსისა

ბალანსის შეზღუდვები

ბალანსი არის ფასდაუდებელი ინფორმაცია ინვესტორებისთვის და ანალიტიკოსებისთვის; თუმცა, მას აქვს გარკვეული ნაკლოვანებები. ვინაიდან ეს მხოლოდ დროული სურათია, მას შეუძლია გამოიყენოს განსხვავება მხოლოდ დროის ამ მომენტსა და დროის სხვა ერთ წერტილს შორის წარსულში. იმის გამო, რომ ის სტატიკურია, ბევრი ფინანსური კოეფიციენტი იყენებს მონაცემებს, რომლებიც შედის როგორც ბალანსში, ასევე შემოსავლების უფრო დინამიურ ანგარიშგებაში და ფულადი ნაკადების განცხადება უფრო სრულყოფილი სურათის დახატვა, თუ რა ხდება კომპანიის ბიზნესში.

ბუღალტრული აღრიცხვის სხვადასხვა სისტემა და ამორტიზაციასთან და ინვენტართან გამკლავების გზები ასევე შეცვლის ბალანსზე განთავსებულ ციფრებს. ამის გამო, მენეჯერებს აქვთ გარკვეული უნარი, შეათამაშონ რიცხვები, რათა გამოიყურებოდეს უფრო ხელსაყრელი. ყურადღება მიაქციეთ ბალანსის სქოლიოებს, რათა დადგინდეს რომელი სისტემები გამოიყენება მათ აღრიცხვაში და ეძებოთ წითელი დროშები.

შეიტყვეთ მეტი ბალანსის შესახებ

ბალანსი არის მნიშვნელოვანი დოკუმენტი ინვესტორებისთვისაც და ანალიტიკოსებისთვისაც.

ბალანსებთან დაკავშირებული გააზრებისთვის, გამოიკვლიეთ მეტი როგორ წაიკითხეთ ბალანსი, თუ არა ბალანსები ყოველთვის ბალანსდება და როგორ შეაფასეთ კომპანიის ბალანსი.

ხშირად დასმული შეკითხვები

რისთვის გამოიყენება ბალანსი?

ბალანსი არის აუცილებელი ინსტრუმენტი, რომელსაც იყენებენ აღმასრულებლები, ინვესტორები, ანალიტიკოსები და მარეგულირებელი ორგანოები ბიზნესის მიმდინარე ფინანსური მდგომარეობის გასაგებად. ის ჩვეულებრივ გამოიყენება ფინანსური ანგარიშგების ორ სხვა ტიპთან ერთად: შემოსავლების ანგარიშგება და ფულადი სახსრების დეკლარაცია. ბალანსები საშუალებას აძლევს მომხმარებელს მიიღოს ერთი შეხედვით კომპანიის აქტივები და ვალდებულებები. ბალანსს შეუძლია დაეხმაროს მომხმარებლებს უპასუხონ კითხვებს, როგორიცაა აქვს თუ არა კომპანიას დადებითი წმინდა ღირებულება, აქვს თუ არა მას საკმარისი ფულადი სახსრები და მოკლევადიანი აქტივები თავისი ვალდებულებების დასაფარად და არის თუ არა კომპანია ძალიან დავალიანებული მის მიმართ თანატოლები

რა შედის ბალანსში?

ბალანსი შეიცავს ინფორმაციას კომპანიის აქტივებისა და ვალდებულებების შესახებ. კომპანიის მიხედვით, ეს შეიძლება შეიცავდეს მოკლევადიან აქტივებს, როგორიცაა ნაღდი ფული და დებიტორული დავალიანება; ან გრძელვადიანი აქტივები, როგორიცაა ძირითადი საშუალებები და აღჭურვილობა (PP&E). ანალოგიურად, მისი ვალდებულებები შეიძლება შეიცავდეს მოკლევადიან ვალდებულებებს, როგორიცაა გადასახდელი და გადასახდელი ანაზღაურება, ან გრძელვადიანი ვალდებულებები, როგორიცაა საბანკო სესხები და სხვა ვალის ვალდებულებები.

ვინ ამზადებს ბალანსს?

კომპანიის მიხედვით, სხვადასხვა მხარე შეიძლება იყოს პასუხისმგებელი ბალანსის მომზადებაზე. მცირე კერძო ბიზნესისთვის, ბალანსი შეიძლება მომზადდეს მფლობელის ან კომპანიის ბუღალტერის მიერ. საშუალო ზომის კერძო ფირმებისთვის, ისინი შეიძლება მომზადდეს შინაგანად და შემდეგ გადახედონ გარე ბუღალტერს. მეორეს მხრივ, საჯარო კომპანიებს მოეთხოვებათ მიიღონ გარე აუდიტი საჯარო ბუღალტერების მიერ და ასევე უნდა უზრუნველყონ, რომ მათი წიგნები დაცული იყოს ბევრად უფრო მაღალი სტანდარტით. საჯარო კომპანიების ბალანსები და სხვა ფინანსური ანგარიშგება უნდა მომზადდეს შესაბამისად ზოგადად მიღებული საბუღალტრო პრინციპები (GAAP)და რეგულარულად უნდა შეიტანოს ფასიანი ქაღალდების და ბირჟის კომისია (SEC).