비율 분석을 사용하여 다른 회사 비교

비율 분석이란 무엇입니까?

비율 분석은 투자자에게 회사의 자산을 분석할 수 있는 도구를 제공합니다. 재무제표 위험, 보상(수익성), 지불 능력 및 회사가 얼마나 잘 운영되는지와 관련이 있습니다. 투자자들은 일반적으로 비율을 사용하여 회사를 평가하고 산업 내 회사를 비교합니다. 비율 분석 비교 프로세스를 단순화합니다. 재정적 인 여러 회사의 진술. 5가지 기본 유형이 있습니다. 재정적 인 사용된 비율:

• 수익성 비율(예: 순이익률 및 자기자본수익률)
• 유동성 비율(예: 운전자본)
• 부채 또는 레버리지 비율(예: 부채/자기자본 및 부채/자산 비율)
• 운영 비율(예: 재고 회전율)
• 시장 비율(예: 주당 순이익(EPS))

일부 키 비율 투자자가 사용하는 것은 순이익률과 P/E 비율입니다.

순이익률

종종 단순히 이익 마진 또는 수익이라고도 하는 순이익률은 투자자가 동일한 부문 내에서 회사의 수익성을 비교하는 데 사용하는 비율입니다. 회사의 순이익을 수익으로 나누어 계산합니다. 투자자는 회사의 수익성을 비교하기 위해 재무제표를 분석하는 대신 이 비율을 사용할 수 있습니다. 예를 들어, 회사 ABC와 회사 DEF가 각각 이윤 50%와 10%로 같은 섹터에 있다고 가정합니다. 투자자는 두 회사를 쉽게 비교하여 ABC가 수익의 50%를 수익으로 전환한 반면 DEF는 10%만 전환했다는 결론을 내릴 수 있습니다.

주가수익비율

투자자가 자주 사용하는 또 다른 비율은 주가수익비율. 이것은 회사의 현재 주가를 주당 순이익과 비교하는 평가 비율입니다. 구매자와 판매자가 수익 1달러당 주식 가격을 책정하는 방법을 측정합니다. 이 비율을 통해 투자자는 한 회사의 수익을 다른 회사의 수익과 쉽게 비교할 수 있습니다. 위의 예에서 회사를 사용하여 ABC의 P/E 비율이 100이고 DEF의 P/E 비율이 10이라고 가정합니다. 평균적인 투자자는 투자자들이 ABC가 창출하는 소득 1달러당 100달러를 지불할 용의가 있고 DEF가 창출하는 1달러당 10달러만 지불할 용의가 있다고 결론을 내립니다.

투자자는 비율 분석을 쉽게 사용할 수 있으며 비율을 계산하는 데 필요한 모든 수치는 회사의 재무제표에서 찾을 수 있습니다.