뮤추얼 펀드를 버려야 하는 8가지 이유

많은 재정 고문과 학자들은 판매를 권장하지 않습니다. 주식 그리고 뮤추얼 펀드 가격이 폭락할 때 베어 마켓. 굵고 가늘게 버틸 수만 있다면 장기적으로 다른 어떤 자산군보다 더 나은 수익을 올릴 수 있을 것이라고 그들은 주장합니다. 그러나 뮤추얼 펀드의 매각이 정당화될 수 있는 경우가 있습니다. 매수 후 보유는 영원하지 않습니다. 여기에서는 뮤추얼 펀드를 판매하는 상위 8가지 이유를 살펴봅니다.

포트폴리오 재조정

시간이 지남에 따라 금융 시장의 추세가 자산 배분 원하는 설정에서 벗어나려면 다시 말해, 일부 뮤추얼 펀드는 포트폴리오의 많은 부분을 차지하여 다른 수준의 위험에 노출될 수 있습니다.

이러한 결과를 피하기 위해 상대적으로 큰 규모의 펀드 단위를 판매하여 포트폴리오를 주기적으로 재조정할 수 있습니다. 무게, 상대적으로 작은 가중치를 가진 자금으로 수익금을 이체합니다. 이 규칙에 따르면 주식 뮤추얼 펀드를 매도하는 시점은 장기간에 걸쳐 좋은 이익을 얻었을 때입니다. 황소 시장 그들에게 할당된 비율은 너무 높게 표류했습니다.

뮤추얼 펀드 변경 또는 잘못된 관리

뮤추얼 펀드는 원래 구매 이유와 상충될 수 있는 여러 방식으로 변경될 수 있습니다. 예를 들어, 스타 포트폴리오 관리자는 다른 사람과 같은 능력이 없는 사람으로 교체될 수 있습니다. 또는 있을 수 있습니다 스타일 드리프트, 이는 관리자가 시간이 지남에 따라 투자 접근 방식을 점진적으로 변경할 때 발생합니다.

앞으로 나아가야 할 다른 신호에는 의 상승 추세가 포함됩니다. 연간 관리 비용 비율(MER), 또는 시장에 비해 크게 성장한 펀드. 펀드가 시장에 비해 크게 성장했다면 운용사는 시장 이상의 수익을 올리기 위해 시장과 포트폴리오를 차별화하는 데 어려움을 겪을 수 있습니다.

투자자 성장

경험을 쌓고 더 많은 부를 얻으면 뮤추얼 펀드보다 더 커질 수 있습니다. 더 많은 부를 얻으면 충분한 개별 주식을 구매하여 적절한 분산을 달성하고 MER을 피할 수 있는 능력이 생깁니다. 와 함께 더 많은 지식은 주식을 적극적으로 선택하거나 시장 지수를 사고 보유하고 있는지 여부에 관계없이 스스로 할 수 있다는 자신감을 낳습니다. ~을 통해 상장지수펀드.

라이프 사이클 변화

주식은 역사적으로 장기적으로 보유하기에 가장 좋은 투자였지만, 그 변동성으로 인해 단기적으로는 신뢰할 수 없는 수단이 되었습니다. 은퇴, 자녀의 중등 교육 이후 교육 또는 기타 자금 지원 마감일이 다가오면 주식 시장 펀드에서 더 확실한 수익을 내는 자산으로 옮기는 것은 좋은 생각입니다. NS 채권 또는 정기예금, 만기가 자금이 필요한 시점과 일치합니다.

실수

가끔 투자자들의 실사 불완전하고 결국 구매하지 않았을 자금을 소유하게 됩니다. 예를 들어, 투자자는 펀드가 너무 휘발성 물질 그들의 취향을 위해.

포트폴리오 오류는 투자자가 저지른 것일 수도 있습니다. 흔한 실수는 너무 많은 펀드로 과도하게 다각화하는 것인데, 이는 계속 감시하기 어려울 수 있고 시장 성과를 평균화하는 경향이 있을 수 있습니다. 많은 펀드를 소유하는 것과 분산투자를 혼동하는 것이 일반적입니다. 많은 수의 펀드가 같은 방향으로 움직이는 경향이 있다면 변동을 완화하지 못할 것입니다. 필요한 것은 일부는 하락할 때 일부는 상승할 것으로 예상할 수 있는 자금 모음입니다.

평가

유연하거나 기회주의적인 접근 방식을 사용하여 고정 포트폴리오 할당의 균형을 재조정하려면 뮤추얼 펀드에서 벗어나십시오. 공통 평가 잣대는 주가수익비율(PER) 미국 주식의 경우. 시간이 지남에 따라 평균 PER이 14~15였으므로 24~26으로 상승하면 밸류에이션이 과도하게 확장되어 하락 위험이 높아집니다.

더 좋은 것이 따라옵니다

투자의 전설 존 템플턴 경은 더 좋은 것이 나올 때마다 매도하라고 조언했습니다. 뮤추얼 펀드 영역에서 일부 펀드는 펀드가 하는 일을 더 잘 수행하는 혁신으로 시장에 출시될 수 있습니다. 또는 시간이 지남에 따라 다른 포트폴리오 관리자가 동일한 벤치마크에 대해 더 나은 성과를 거두고 있음이 분명해질 수 있습니다.

세금 감면

과세 대상 계정에 보관된 뮤추얼 펀드는 구매 가격에서 상당히 낮아질 수 있습니다. 그들은 깨닫기 위해 팔 수 있습니다 자본 손실 과세 대상을 상쇄하는 데 사용되는 자본 이득 따라서 세금을 낮춥니다.

판매가 오로지 실현을 위한 것이라면 자본 손실 과세 목적을 위해 투자자는 피상적 손실 규칙을 피하기 위해 필요한 30일 기간 후에 포지션을 재확립하기를 원할 것입니다. 투자자는 가격이 같거나 낮을 수 있습니다.

세금 손실 판매는 8월에서 12월 말 사이에 발생하는 경향이 있습니다. 많은 펀드가 연말에 투자자에게 분배할 자본 이득과 소득을 추정한 기간이기도 합니다. 이 금액은 투자자에게 과세 대상이므로 손실 펀드를 매도하는 또 다른 이유입니다.

결론

이 8가지 이유 때문에 펀드를 처분해야 할 수도 있지만, 매도할 때마다 이연 판매 수수료, 단기 거래 수수료 및 세금의 영향을 염두에 두십시오. 이러한 다른 요인들이 당신에게 유리하지 않다면, 나가기 가장 좋은 시기가 아닐 수 있습니다.