IBM prekybininkai vertina akcijų kritimą 20%
(Pastaba: šios pagrindinės analizės autorius yra finansų rašytojas ir portfelio valdytojas.)
„International Business Machines Corp.“ (IBM) gali sumažėti beveik 20%, remiantis prekyba opcionų rinkoje ir dabartinių akcijų prekybos modelių analize. Akcijų akcijos yra kritinio techninio palaikymo lygio, o opcionų prekiautojai lažybų akcijas sumažina iki kitų metų sausio.
Investuotojai kantriai laukė, kol IBM pakeis savo verslą po daugelio metų mažėjančių pajamų. Tačiau, remiantis analitikų pajamų ir pajamų skaičiavimais, pasikeitimas bus ne tik lėtas, bet ir beveik neegzistuojantis. Tai reiškia, kad pigūs uždarbiai yra beveik 10,5 karto didesni nei 2019 m. Uždarbis, apskaičiuotas 14,22 USD už akciją. (Norėdami sužinoti daugiau, taip pat žiūrėkite: IBM: vis dar ieško augimo ženklų.)
Lokių opcionų statymai
2019 m. Sausio 18 d. Ilgalaikių opcionų strategija rodo, kad IBM akcijos gali padidėti arba nukristi maždaug 16,7%, palyginti su 145 USD kaina. Ji įtraukia IBM akcijas į prekybos diapazoną nuo 121 iki 169 USD. Tačiau pasiūlymų skaičius viršija skambučius, kai sudaryta 3600 atvirų palūkanų pardavimo sutarčių, palyginti su tik 2 670 skambučių sutartimis. Be to, yra beveik 4400 atvirų palūkanų sutarčių už 135 USD streiką ir kaina maždaug 7,20 USD vertės sutartis, tai rodo, kad akcijų kaina turėtų nukristi žemiau 128 USD palūžti.
Arti techninio gedimo
IBM akcijos taip pat yra kritinio techninio prekybos lygio ir pakilimo tendencijų, kurios prasidėjo 2016 m. Pradžioje. Jei akcijos nukris žemiau paramos, maždaug 147,50 USD, akcijos gali nukristi iki 121 USD pasiekė kitą reikšmingą paramos lygį, kuris sumažėjo beveik 19%, palyginti su dabartine kaina $149.25. (Apie susijusį skaitymą taip pat žiūrėkite: IBM apsisukimo istorija patenka į aklavietę.)
Grįžti prie augimo?
Po daugelio metų mažėjančių pajamų, analitikai prognozuoja, kad 2019 ir 2020 metais pajamos vos augs vos mažiau nei 1% per metus. Tačiau pajamų perspektyvos nėra daug geresnės - 2019 m. Augimo tempas yra apie 2,7%, o 2020 m. - 3,7%. Dėl to IBM pigių vienerių metų išankstinio uždarbio daugkartinė vertė-10,5-nėra tokia pigi.
IBM pajamos (TTM) duomenis pagal YCharts
Tačiau jei IBM akcijos išlaikys aukštesnę tendenciją arba balandžio viduryje praneštų apie geresnius nei tikėtasi ketvirčio rezultatus, akcijos greičiausiai išvengtų staigaus nuosmukio. Tai taip pat gali paskatinti pasirinkimo statymus, kuriuos reikia atsukti ir pakeisti. Todėl būsimi ketvirčio IBM rezultatai yra labai svarbūs.
Kol kas atrodo, kad IBM atsargos artėja prie gedimo, o opcionų prekiautojai, techninės diagramos ir analitikų skaičiavimai rodo, kad akcijos per ateinančias savaites ir mėnesius nukris.
Steigėjas yra Michael Kramer „Mott Capital Management LLC“, registruotas patarėjas investicijų klausimais, ir bendrovės aktyviai valdomo, tik ilgą laiką vykusio teminio augimo portfelio valdytojas. „Kramer“ paprastai perka ir laiko akcijas nuo trejų iki penkerių metų. Spustelėkite čia, kad pamatytumėte Kramerio biografiją ir jo portfelio akcijas. Pateikta informacija yra skirta tik švietimo tikslams ir nesiekia siūlyti ar prašyti parduoti ar pirkti kokių nors konkrečių vertybinių popierių, investicijų ar investavimo strategijų. Investicijos yra susijusios su rizika ir, jei nenurodyta kitaip, nėra garantuojamos. Prieš įgyvendindami bet kurią čia aptartą strategiją, būtinai pasikonsultuokite su kvalifikuotu finansų patarėju ir (arba) mokesčių specialistu. Paprašius patarėjas pateiks visų per paskutinius dvylika mėnesių pateiktų rekomendacijų sąrašą. Ankstesni rezultatai nerodo būsimų rezultatų.