Gautinų sumų finansavimo apibrėžimas

Kas yra gautinų sumų finansavimas?

Gautinų sumų (AR) finansavimas yra finansavimo susitarimo rūšis, kai įmonė gauna finansavimo kapitalą, susijusį su jos gautinų sumų dalimi. Gautinų sumų finansavimo sutartys gali būti sudaromos įvairiais būdais, paprastai remiantis turto pardavimu arba paskola.

Gautinų sumų finansavimo supratimas

Gautinų sumų finansavimas yra susitarimas, apimantis kapitalo pagrindą, susijusį su įmonės gautinomis sumomis. Gautinos sumos yra turtas, lygus neapmokėtiems sąskaitų faktūrų likučiams, išrašytiems klientams, bet dar nesumokėtoms. Gautinos sumos įmonės balanse pateikiamos kaip turtas, paprastai trumpalaikis turtas, kurio sąskaitą reikia apmokėti per vienerius metus.

Gautinos sumos yra vienos rūšies likvidus turtas, į kurį atsižvelgiama nustatant ir apskaičiuojant įmonės greitąjį koeficientą, kuris analizuoja likvidžiausią jos turtą:

Greitas santykis = (pinigų ekvivalentai + apyvartiniai vertybiniai popieriai + per vienerius metus gautinos sumos) / trumpalaikiai įsipareigojimai.

Taigi tiek vidaus, tiek išorės srityse gautinos sumos laikomos labai likvidžiu turtu, kuris skolintojams ir finansininkams reiškia teorinę vertę. Daugelis įmonių gali vertinti gautinas sumas kaip naštą, nes tikimasi, kad turtas bus sumokėtas, tačiau jas reikia surinkti ir jos negalima iš karto konvertuoti į pinigus. Todėl gautinų sumų finansavimo verslas sparčiai vystosi dėl šių likvidumo ir verslo problemų. Be to, išorės finansininkai įsikišo, kad patenkintų šį poreikį.

Gautinų sumų finansavimo procesas dažnai vadinamas faktoringu, o į jį orientuotos įmonės gali būti vadinamos faktoringo įmonėmis. Faktoringo įmonės paprastai daugiausia dėmesio skirs gautinų sumų finansavimo verslui, tačiau faktoringas apskritai gali būti bet kurio finansininko produktas. Finansuotojai gali norėti skirtingai suskirstyti gautinų sumų finansavimo sutartis su įvairiomis galimomis nuostatomis.

Struktūrizavimas

Gautinų sumų finansavimas tampa vis dažnesnis kuriant ir integruojant naujas technologijos, padedančios susieti verslo gautinų sumų įrašus su gautinų sumų finansavimu platformos. Apskritai gautinų sumų finansavimą įmonei gali būti šiek tiek lengviau gauti nei kitų rūšių kapitalo finansavimą. Tai ypač pasakytina apie mažas įmones, kurios lengvai atitinka gautinų sumų finansavimo kriterijus, arba didelėms įmonėms, kurios gali lengvai integruoti technologinius sprendimus.

Apskritai yra keletas plačių gautinų sumų finansavimo struktūrų tipų.

Turto pardavimas

Gautinos sumos paprastai finansuojamos kaip turto pardavimas. Šio tipo susitarimuose įmonė parduoda gautinas sumas finansininkui. Šis metodas gali būti panašus į dažnai paskolų, kurias dažnai teikia bankai, išpardavimą.

Įmonė gauna kapitalą kaip grynąjį turtą, pakeičiantį balanso gautinų sumų vertę. Įmonei taip pat gali tekti nurašyti visus nefinansuotus likučius, kurie gali skirtis priklausomai nuo sandorio sutarto pagrindinės ir vertės santykio.

Priklausomai nuo sąlygų, finansininkas gali sumokėti iki 90% neapmokėtų sąskaitų faktūrų vertės. Šio tipo finansavimas taip pat gali būti atliekamas susiejant gautinų sumų įrašus su gautinų sumų finansininku. Dauguma faktoringo įmonių platformų yra suderinamos su populiariomis smulkaus verslo apskaitos sistemomis, tokiomis kaip „Quickbooks“. Susiejimas naudojant technologijas padeda sukurti patogumą verslui, leidžiant jiems potencialiai parduoti atskiras sąskaitas faktūras, kai jos yra užsisakytos, iš karto gaunant kapitalą iš faktoringo platformos.

Parduodant turtą, finansininkas perima gautinas sąskaitas faktūras ir prisiima atsakomybę už išieškojimą. Kai kuriais atvejais finansininkas taip pat gali grąžinti grynuosius pinigus atgaline data, jei sąskaitos faktūros yra visiškai surinktos.

Dauguma faktoringo įmonių neketina pirkti neįvykdytų gautinų sumų, o sutelkia dėmesį į trumpalaikes gautinas sumas. Apskritai, perkant turtą iš įmonės, perleidžiama numatytoji rizika susijęs su finansuojančiosios įmonės gautinomis sumomis, kurias faktoringo įmonės siekia sumažinti.

Struktūrizuodami turto pardavimą, faktoringo bendrovės uždirba pagrindinę sumą, skirtą vertės skirtumui. Faktoringo įmonės taip pat ima mokesčius, kurie daro finansavimą pelningesnį finansuotojui.

„BlueVine“ yra viena iš pirmaujančių faktoringo įmonių gautinų sumų finansavimo versle. Jie siūlo keletą finansavimo galimybių, susijusių su gautinomis sumomis, įskaitant turto pardavimą. Įmonė gali prisijungti prie kelių apskaitos programinės įrangos programų, įskaitant „QuickBooks“, „Xero“ ir „Freshbooks“. Parduodant turtą, jie sumoka apie 90% gautinų sumų vertės, o likusią dalį, atėmus mokesčius, sumokės visiškai apmokėjus sąskaitą faktūrą.

Paskolos

Gautinų sumų finansavimas taip pat gali būti sudarytas kaip paskolos sutartis. Paskolos gali būti suskirstytos įvairiais būdais, atsižvelgiant į finansininką. Vienas didžiausių paskolos privalumų yra tas, kad gautinos sumos neparduodamos. Įmonė tiesiog gauna avansą, pagrįstą gautinų sumų likučiais. Paskolos gali būti neužtikrintos arba užtikrintos sąskaitomis faktūromis. Gavęs gautiną paskolą, verslas turi grąžinti.

Įmonėms patinka Fondų dėžutė, siūlyti gautinų sumų paskolas ir kredito linijas, pagrįstas gautinų sumų likučiais. Jei fondas bus patvirtintas, jis gali pervesti 100% gautinų sumų likutį. Tada įmonė turi grąžinti likutį laikui bėgant, paprastai su tam tikromis palūkanomis ir mokesčiais.

Gautinas sumas skolinančios bendrovės taip pat naudojasi sistemos susiejimo pranašumu. Susiejimas su įmonių gautinų sumų įrašais per tokias sistemas kaip „QuickBooks“, „Xero“ ir Naujos knygos gali suteikti galimybę nedelsiant avansuoti už atskiras sąskaitas faktūras arba valdyti kredito liniją apskritai riboja.

Draudimas

Faktoringo įmonės atsižvelgia į keletą elementų, nustatydamos, ar įtraukti įmonę į jos faktoringo platformą. Be to, kiekvieno sandorio sąlygos ir tai, kiek siūloma, atsižvelgiant į gautinų sumų likučius, skirsis.

Gautinos sumos, kurias skolingos didelės įmonės ar korporacijos, gali būti vertingesnės nei sąskaitos, kurias skolingos mažos įmonės ar asmenys. Panašiai naujoms sąskaitoms paprastai teikiama pirmenybė prieš senesnes sąskaitas faktūras. Paprastai gautinų sumų amžius turės didelę įtaką finansavimo sutarties sąlygoms su trumpesnio termino gautinomis sumomis geresnės sąlygos ir ilgesnės trukmės ar pavėluotos gautinos sumos, dėl kurių gali sumažėti finansavimo sumos ir sumažėti pagrindinė vertė santykiai.

Privalumai ir trūkumai

Gautinų sumų finansavimas leidžia įmonėms nedelsiant gauti prieigą prie grynųjų pinigų, neperšokant ir nesilaikant ilgo laukimo, susijusio su verslo įsigijimu paskola. Kai įmonė savo gautinas sumas naudoja turto pardavimui, ji neturi jaudintis dėl grąžinimo grafikų. Kai įmonė parduoda gautinas sumas, jai taip pat nereikia jaudintis dėl gautinų sumų išieškojimo. Kai įmonė gauna faktoringo paskolą, ji gali iš karto gauti 100% vertės.

Nors gautinų sumų finansavimas suteikia daug įvairių privalumų, jis taip pat gali turėti neigiamą reikšmę. Visų pirma gautinų sumų finansavimas gali kainuoti daugiau nei finansavimas per tradicinius skolintojus, ypač toms įmonėms, kurių kredito sąlygos yra prastos. Parduodant turtą įmonės gali prarasti pinigus dėl skirtumo, sumokėto už gautinas sumas. Esant paskolos struktūrai, palūkanų išlaidos gali būti didelės arba gali būti daug didesnės nei nuolaidos ar įsipareigojimų neįvykdymas.