Pasaulinių rizikos įvykių ženklų stebėjimas

Pagrindiniai judesiai

Kaip minėjau vakarykščiame Chart Advisor naujienlaiškyje, Didžiosios Britanijos svaras (GBP) pastaruoju metu stebėtinai ginasi. Žvelgiant iš techninės perspektyvos, GBP/USD valiutos kursas formavo bulių apversta galva ir pečiai modelis, kuris buvo baigtas šiandien. Šis modelis stebina dėl viso „Brexit“ keliamo netikrumo – atrodo, kad investuotojai jau įvertino „Brexit“ kainą į rinką.

Kaip matote toliau pateiktoje diagramoje, techninis modelis, kurį nurodžiau vakar, užbaigė pertrauką su preliminariu 1,3685 kainos tikslu, pagrįstu Fibonačio atsekimas paties modelio. Šis metodas yra pagrįstas įvertinant išsiveržimo tikslus; tačiau šiuo atveju nežinomybės aplink „Brexit“ gali paversti tai labiau spėjimu nei įvertinimu.

Didžiosios Britanijos svarų sterlingų vertės padidėjimas kilo dėl žinios, kad Europos Sąjunga gali reikalauti atidėti dvejus ar daugiau metų, jei nepavyks susitarti. Šis pranešimas sumažina labai „kieto“ arba „be susitarimo“ „Brexit“ riziką, kai JK pasitraukus iš ES nėra susitarimo.

S&P 500

Abi „Brexit“ šalys, kaip pagrindinės pasaulinės ekonomikos sudedamosios dalys, turėtų naudos iš sklandesnio perėjimo iš ES (ar net padidėtų JK likti sąjungoje). Tai taip pat teigiamai vertina JAV akcijas, kurios priešingu atveju nukentėtų, jei augimas Europoje ir JK toliau mažėtų.

Deja, „Brexit“ naujienos nepadėjo S&P 500 pasiekti pažangos pasipriešinimas šiandien 2800. Investuotojus galėjo atitraukti FED pirmininko Jerome'o Powello parodymai Atstovų rūmų finansinių paslaugų komitetui arba prezidento Trumpo buvusio advokato parodymai Atstovų Rūmų priežiūros komitetui. Mažai tikėtina, kad dėl bet kurio įvykio atsirastų kažkas drebančio, tačiau šiandien taip pat nebuvo jokių kitų teigiamų katalizatorių.

Skaityti daugiau:

Šaltasis karas su Kinija pakenks JAV akcijoms dar ilgai po prekybos sandorio

Kietas, minkštas, sulaikytas arba nesudarytas: paaiškinti „Brexit“ rezultatai

„Fibonacci Retracements“ prekybos strategijos

Rizikos rodikliai – ginkluotas konfliktas

Šiandien visoms politinėms naujienoms pasineriant į antraštes, kita problema, su kuria susiduria rinkos, įkaista be didelio aprėpties. Pakistanas pranešė numušęs du Indijos pilotus virš ginčijamo Kašmyro regiono po to, kai vakar Indija pradėjo antskrydžius Pakistano teritorijoje. Nors tai negarantuoja karo tarp dviejų branduolinių valstybių, tai yra reikšmingas karo veiksmų eskalavimas.

Savaime suprantama, kad potencialus ginkluotas konfliktas beveik visada yra rizikos šaltinis rinkoms. Tačiau prekybininkai šią naujieną stebėjo stebėtinai nuoširdžiai. Indijos akcijos, tokios kaip Infosys Limited (INFORMACIJA), Tata Motors, Limited (TTM) ir Dr. Reddy's Laboratories, Limited (RDY) buvo šiek tiek nevienodi, bet neparodė jokių panikos pardavimo ar apsidraudimo požymių.

Tikimasi, kad konfliktas bus atšalęs, kol nebus pražuta daugiau gyvybių, o šios savaitės įvykiai neturės ilgalaikės įtakos rinkoms. Tačiau stebint turto klases, kurios labiausiai keičiasi, kai investuotojai baiminasi, kad akcijų padidėjimas gali padidėti, prekiautojams akcijomis gali būti pranešta iš anksto.

Mano patirtis rodo, kad auksas ir Šveicarijos frankas (CHF) yra lengviausi saugus prieglobstis stebėti turtą, o jų vertė greitai didėja, kai investuotojai pradeda daryti nuolaidas arba apsidrausti nuo pasaulinės rizikos įvykių, tokių kaip Pakistano ir Indijos konfliktas. Abu turtai šiandien pasitraukė, o tai yra geras ženklas. Jei neturite prieigos prie taškinės citatos arba CHF ar aukso ateities sandorių diagramas, galite naudoti ETF, kuriuose yra tas turtas, kaip pakaitalą.

Pavyzdžiui, šioje diagramoje nubraižiau SPDR Gold Trust (GLD) ir „CurrencyShares“ Šveicarijos franko ETF (FXF). Kaip matote, abu fondai šiandien atsitraukė, nes investuotojai įvertino pastarųjų dviejų dienų incidentų riziką. Tačiau jei abu saugūs turtai pradeda smarkiai augti, investuotojai taip pat turėtų būti atsargūs dėl savo ilgalaikių akcijų pozicijų.

Skaityti daugiau:

Kas yra „Įvykio rizika“?

„Goldman“ formulė, kaip įveikti stampingą bulių rinką

Kas yra Šveicarijos frankas?

Apatinė eilutė: lūkesčiai

Be netikėtų žinių apie konfliktą tarp Indijos ir Pakistano, šios savaitės tvarkaraštis nepateikė daug netikėtumų. Powello liudijimas nedaug prisidėjo prie rinkos nepastovumo, o investuotojus, atrodo, „Brexit“ naujienos paskatino. Paskutinis svarbus šios savaitės naujienų įvykis yra išankstinis įvykis BVP ketvirtojo ketvirčio ataskaita, kuri bus paskelbta iki rinkos atidarymo ketvirtadienį. Mano nuomone, nors S&P 500 pasipriešinimas laikėsi ties 2800, bet kokio didelio nuosmukio rizika ir toliau mažėja.

Skaityti daugiau:

Kada ekonomistai naudoja realųjį BVP, o ne BVP?

„Keysight“ akcijos įspėja apie didelį pirkimą

Išmokite investavimo pagrindus

Mėgaukitės šiuo straipsniu? Gaukite daugiau Prisijungti Chart Advisor naujienlaiškiui.