Uzkrāšanas tiesības (ROA)
Kādas ir uzkrāšanas tiesības (ROA)?
Uzkrāšanas tiesības (ROA) ir tiesības, kas ļauj kopfondam akcionārs saņemt samazinātu komisijas maksu par pārdošanas komisiju, ja iegādāto ieguldījumu fondu summa kopā ar jau turēto summu ir vienāda ar uzkrāšanas tiesībām (ROA) lūzuma punkts.
Galvenie līdzņemamie ēdieni
- Uzkrāšanas tiesības (ROA) kopfondu akciju turētājiem, iegādājoties vairāk fondu akciju, var samazināties slodze (komisijas maksa).
- Ieguldījumu ieguldījumu fondu robežvērtības ir dolāra summas fonda akciju iegādei, kas kvalificē investoru samazinātam pārdošanas maksājumam.
- Lai gan tas ir izplatīts, ne visi fondi piedāvā ROA, tāpēc pirms iegādes pārbaudiet, vai plānojat uzkrāt ievērojamu pozīciju.
Izpratne par uzkrāšanas tiesībām
Uzkrāšanas pārtraukuma punktu tiesības veido kopfondu uzņēmumi, lai investoriem nodrošinātu komisijas atlaides. Ieguldījumu fondu uzņēmumi nosaka ieguldījumu komisijas maksas komisijas struktūras. Iegādājoties pārdošanas akcijas, ieguldītājam rodas pārdošanas izmaksas
kopieguldījumu fondu ar starpnieku, uz kuru attiecas pārdošanas maksa. Ieguldījumu fondu uzņēmumi var piedāvāt ROA pārtraukuma punktus ar pārdošanas komisijas grafiku.Parasti nav laika ierobežojuma, cik ilgi kopfonds ir jāglabā, lai iegūtu tiesības uz uzkrāšanu. Ne visi kopfondi piedāvā ROA robežvērtības, tāpēc ieguldītājiem noteikti jāidentificē tie kopfondam, ja tādi pastāv. ROA robežvērtības parasti attiecas uz priekšapmaksas pārdošanas cenām, un tāpēc tās galvenokārt nosaka fondā dalīties klasēs ar priekšapmaksas pārdošanas maksu.
Uzkrāšanās robežpunktu tiesības
Pārtraukuma punkti ir noteikti dažādos līmeņos, lai piedāvātu ieguldītājiem atlaidi pārdošanas maksām, veicot lielākus ieguldījumus. Pārtraukuma punktus nosaka kopfonds un tie tiek integrēti fondu sadales procesā. Tie parasti tiek piedāvāti fondiem ar priekšapmaksas pārdošanas maksu, bet var būt pieejami arī cita veida pārdošanas maksām.
Kopfondiem ir jāsniedz fonda robežvērtību un atbilstības prasību apraksts prospekts. Sasniedzot vai pārsniedzot pārtraukuma punktu, ieguldītājam būs jāsaskaras ar zemāku pārdošanas maksu un jātaupa nauda.
The Finanšu nozares regulatīvā iestāde (FINRA) sniedz šādu rokasgrāmatu kopfondu ROA robežvērtībām. ROA robežvērtības var stāties spēkā, kad ieguldītāja līdzdalība sasniedz 25 000 USD.
Ieguldījumu un pārdošanas maksa:
- Mazāk par 25 000 USD 5,00%
- Vismaz 25 000 USD, bet mazāk nekā 50 000 USD 4,25%
- Vismaz 50 000 USD, bet mazāk nekā 100 000 USD 3,75%
- Vismaz 100 000 USD, bet mazāk nekā 250 000 USD 3,25%
- Vismaz 250 000 USD, bet mazāk nekā 500 000 USD 2,75%
- Vismaz 500 000 USD, bet mazāk nekā 1 miljons USD 2,00%
- USD 1 miljons vai vairāk Bez pārdošanas maksas
Uzkrāšanās pārtraukuma punktu tiesības var būt svarīgas ieguldītājiem ar augstu neto vērtību, pērkot akcijas ar finanšu starpnieka starpniecību, kas iekasē fonda priekšapmaksas pārdošanas maksu. ROA robežvērtības var ietekmēt ieguldītāja ilgtermiņa ieguldījumu plānus. Šajā piemērā ieguldītājam būtu jāiegulda vēl 20 000 ASV dolāru, lai sasniegtu nākamo priekšējās daļas pārdošanas pārtraukuma punktu-3,75%. Ja ieguldītājam ir ieguldījums 1 miljona ASV dolāru apmērā vai tas sasniedz 1 miljona ASV dolāru ROA robežvērtību, viņam parasti nebūtu jāmaksā priekšapmaksas pārdošanas maksa.
ROA piemērs
Piemēram: Pieņemsim, ka investors vēlas iegādāties USD 5000 Fonda ABC A klases akcijas ar front-end pārdošanas maksa 5,00% apmērā, ko iekasē starpnieks. Ieguldījumi USD 5000 apmērā papildina ieguldītāja esošos ieguldījumus USD 25 000 apmērā fonda A klases akcijās. Fonds ABC ievēro to pašu ROA robežvērtību grafiku, ko izklāstījusi FINRA.
Pateicoties jaunajam ieguldījumam 5000 ASV dolāru apmērā, ieguldītājam tagad ir 30 000 ASV dolāru uzkrājums. Tāpēc viņu papildu pirkumam 5000 ASV dolāru apmērā tiek piemērota diskontēta priekšapmaksas pārdošanas maksa 4,25% apmērā salīdzinājumā ar standarta 5,00%.