Merck akciju komplekts, lai pārbaudītu 18 gadu izturību
Dow komponents Merck & Co., Inc. (MRK) beidzās vairāk nekā četrus gadus atpalicējs uzvedību 2018. gada otrajā pusē, strauji pagriežot augstāku pozitīvu atgriezenisko saiti, kas tagad ir pacēlis farmācijas giganta akcijas līdz 18 gadu augstākajam līmenim. Vēl svarīgāk ir tas, ka Merck akcijas beidzot ir nonākušas ilgi gaidītā stāvoklī pārbaude 2000. gada novembra visu laiku augstākajā līmenī – 91,51 $, kas ir pamats iespējamai trīsciparu izlaušanai.
Akcija apiet nebeidzamo savārgumu farmācijas nozarē, kas kopš 2015. gada ir cīnījusies ar cenu noteikšanas skandāliem ar Valeant Pharmaceuticals, kas tagad tirgojas ar nosaukumu Bausch Health Companies Inc. (BHC), un riska ieguldījumu fondu pārvaldnieku Martinu Škreli, kurš izcieš septiņu gadu cietumsodu par krāpšanu ar vērtspapīriem. Politiskās partijas ir vienotas par nepieciešamību pēc zāļu cenu kontroles, saglabājot vāku ieņēmumu pieaugumam, kas veicināja lielu ļaunprātīgu izmantošanu šīs desmitgades sākumā.
Tomēr visu laiku augstākie rādītāji no iepriekšējiem laikmetiem iezīmē galvenos
pretestības līmeņi kas spēj izbeigt ilgtermiņa augšupejas tendences. Akcijas tagad tirgo virs 83 USD jeb mazāk nekā deviņus punktus zem 2000. gada maksimuma, tādējādi apgrūtinot atkārtotu ekspozīciju, jo pastāv reversijas draudi. Atkāpšanās iekšā atbalsts zemākajos 70 dolāros šo vienādojumu novirzītu par labu buļļiem, kā arī strauja virzība uz trīsciparu ciparu.MRK ilgtermiņa diagramma (1992–2019)
Akcija beidza vairāku gadu pieauguma tendenci pie a sadalīti pielāgoti $26,75 1992. gada janvārī un iestājās seklā lejupslīde, kas atrada atbalstu zemo pusaudžu vidū 1994. gadā. Sekojošais kāpums pabeidza ceļojumu uz iepriekšējo augstāko līmeni 15 mēnešus vēlāk, izraisot tūlītēju izrāvienu, kas izraisīja lielu pirkšanas interesi. Rallijs 2000. gada otrajā pusē sasniedza iespaidīgus ieguvumus, sasniedzot visu laiku augstāko līmeni virs 90 USD, apsteidzot kritumu, kas 2002. gadā sasniedza piecu gadu zemāko līmeni USD 30 gadu vidū.
Atlēciens 2003. gadā tika pārdots agresīvi, radot 2004. gada sabrukumu, kas gadu vēlāk beidzās ar zemāko līmeni deviņu gadu laikā. Apņēmīgie pircēji pabeidza 100% izsekošana 2007. gadā sasniedza 2003. gada augstāko līmeni, izraisot izpārdošanu līdz 12 gadu zemākajam līmenim pēc 2008. gada ekonomikas sabrukuma. Tas iezīmēja deviņu gadu lejupslīdes beigas un lielu pirkšanas iespēju, apsteidzot atveseļošanās vilni, kas prasīja piecus gadus, lai sasniegtu 2003. un 2007. gada pretestību 60. gados.
Akcija vēl četrus gadus cīnījās zem šīs milzīgās barjeras, beidzot 2018. gada otrajā pusē un 2019. gada pirmajā ceturksnī sasniedza iespaidīgu pieaugumu. Rallijā tika uzstādīts arī .786 Fibonači izpārdošanas izsekošana līmenī februārī, notīrot galīgo harmonikas barjeru, pirms tiek sasniegta visu laiku augstākā pretestība. Tomēr tas joprojām testē jaunu atbalstu, pakļaujot garās pozīcijas iespējamai modeļa kļūmei.
Ikmēneša stohastikas oscilators 2018. gada aprīlī iegāja ilgtermiņa pirkšanas ciklā un sasniedza pārpirkts līmenī septembrī. Tagad tas ir pārgājis ilgtermiņa pārdošanas ciklā, paredzot, ka peļņas gūšana drīz pārspēs pirktspēju, taču cenu izmaiņas neliecina par šo strukturālo vājumu. Tā rezultātā signāls var viegli neizdoties, it īpaši, ja akcijas publicē vēl vienu jaunu maksimumu kārtu.
MRK īstermiņa diagramma (2017–2019)
The bilances apjoms (OBV) uzkrāšanas-sadales rādītājs pārbaudīja 2007. gada augstāko līmeni 2018. gadā un pagriezās zemāk, janvārī sasniedzot sešu mēnešu zemāko līmeni. Kopš tā laika pirktspēja nav sasniegusi iepriekšējo augstāko līmeni, radot nelielu lejupslīdi diverģence kam varētu būt nepieciešams a konsolidācija vai lejupslīde jāpārvar. Atkāpšanās uz 50 dienām eksponenciāls mainīgais vidējais (EMA) par aptuveni 80 ASV dolāriem varētu paveikt šo uzdevumu, taču labāka iespēja var rasties pēc tam, kad februārī tiks veikta cenu noteikšana. 1 plaisa no 75 līdz 76 USD.
Šis modelis kopš 2018. gada aprīļa ir novilcis pieaugošu zemāko līmeni ar trīs veiksmīgiem testiem, savukārt kritums līdz 70 gadu vidum šo līmeni atkal ieviestu. Līnija atrodas viduspunktā starp 50 un 200 dienu EMA, un tā ir gatava sniegt praktisku informāciju par struktūras stiprību vai vājumu atcelšanas laikā. Tendenču līnijas pārtraukums, kas iestiepjas 200 dienās, var piedāvāt buļļiem visizdevīgāko scenāriju, radot lielu pirkšanas iespēju.
Bottom Line
Merck beidzot ir iekļuvis ilgi gaidītajā testā ar visu laiku augstāko līmeni, kas publicēts pēc interneta burbuļa plīšanas pirms vairāk nekā 18 gadiem.
Informācijas atklāšana: autors publicēšanas laikā neieņēma amatus iepriekšminētajos vērtspapīros.
