Kopfondi: kā viņi maksā dividendes
Ir burtiski tūkstošiem kopfondu, no kuriem izvēlēties, un lielākajai daļai ir kopīgas pamatīpašības kas ir padarījuši tos par populāru ieguldījumu iespēju: starp tiem ir likviditāte, diversifikācija un profesionālā vadība. Bet tikai dažiem kopfondiem ir vēl viens potenciāls ieguvums, kas ir augsts dividenžu ienesīgums. Šeit mēs aplūkojam, kā šādi kopfondi rada un sadala dividendes investoriem.
Galvenie līdzņemamie ēdieni
- Ieguldījumu fondi, kuriem pieder dividendes vai procentus nesoši vērtspapīri, nodod šīs naudas plūsmas ieguldītājiem fondā.
- Dividendes ir ieguldītāja daļa no uzņēmuma peļņas. Uzņēmums apstiprina summu, pamatojoties uz tās finanšu rezultātiem.
- Procenti ir maksājums ieguldītājiem par naudas summas aizdošanu valdībai vai korporācijai obligāciju vai cita parāda instrumenta veidā.
Dividendes kopfondi
Augstadividenžu ienesīgums fondi piesaista investorus, kuri prioritāti piešķir konsekventiem ienākumiem. Šie fondi iegulda tikai akcijās ar lielām dividendēm un obligācijās ar augstu kuponu, lai nodrošinātu akcionāriem regulārus ienākumus gadu no gada.
Šie ienākumi tiek izmaksāti dividenžu veidā, kas veido ieguldītāja daļu no fonda ieņēmumiem no visiem avotiem.
Daudzi fondi ir paredzēti, lai izvairītos no dividendes radošiem aktīviem un procentu maksājošām obligācijām, lai samazinātu to akcionāru nodokļu saistības. Citi koncentrējas uz akciju cenu straujas izaugsmes potenciālu, nevis uz stabiliem, bet pieticīgākiem ienākumiem no dividendēm. Bet arī šiem fondiem var būt dividendes.
Jebkurā gadījumā visiem līdzekļiem saskaņā ar likumu ir pienākums tos sadalīt uzkrātās dividendes vismaz reizi gadā, bet no turienes laiks un citas detaļas var ievērojami atšķirties.
Izpratne par ieguldījumu fondiem izmaksātajām dividendēm
Dividendes veido daļu no uzņēmuma peļņas. Uzņēmumi, kas plaukst finansiāli, bieži daļu peļņas nodod akcionāriem dividenžu veidā.
Katrs akcionārs saņem noteiktu summu par katru turēto akciju. Piemēram, IBM 2019. gada 10. jūnijā izmaksāja dividendes 1,62 ASV dolāru apmērā par akciju. Coca-Cola izmaksāja dividendes 40 centu apmērā. Boeing paziņoja par dividendēm 2,055 ASV dolāru apmērā par akciju.
Fondā ar augstu ienesīgumu šie ienākumi var būt liela daļa no tā kopējās atdeves. Fondi, kas ir vērsti uz izaugsmi, var nopelnīt pieticīgas dividendes tikai nedaudzās akcijās.
Ieguldījumu fondu ieguldītāji var emitēt dividendes, kad tie tiek emitēti, vai arī var atkārtoti ieguldīt naudu papildu fonda akcijās.
Kopfondiem, kas saņem dividendes no ieguldījumiem savos portfeļos, saskaņā ar likumu ir pienākums tos nodot tālāk akcionāri. Precīzs veids, kādā fondi to dara, var atšķirties.
Kā tiek skaitīti procentu maksājumi
Kopfondam var būt portfelis, kas ietver dividendes nesošas akcijas vai procentus nesošas obligācijas, vai abus.
Kopfondiem ir jānodod akcionāriem visi neto ienākumi dividenžu veidā, ieskaitot procentus, ko nopelnījuši parāda vērtspapīri piemēram, uzņēmumu un valsts obligācijas, valsts parādzīmes un valsts parādzīmes.
Parasti obligācija katru gadu maksā fiksētu procentu likmi, ko sauc par tās kupona maksājums. Maksājums ir procentuālā daļa no obligācijas nominālvērtības.
Atšķirībā no akciju dividendēm obligāciju procenti tiek garantēti un maksājuma summa tiek noteikta iepriekš.
Ieguldītājiem, kas pēta fondus, ir jāzina, vai vēsturiskā peļņa, ko viņi redz fonda faktu lapā, ietver reinvestīciju Citiem vārdiem sakot, nepalieliniet tā potenciālo atdevi, pieņemot, ka tajā ir iekļauts pieauguma temps plus dividendes sadales.
Apkopošana un laiks
Lielākā daļa uzņēmumu, kas maksā dividendes par priekšrocību akcijām vai parastajām akcijām, vai arī abi parasti to dara reizi ceturksnī. Ir uzņēmumi, kas maksā reizi pusgadā, un pat daži, kas katru mēnesi izsniedz dividenžu čekus.
Kopfondi savāc šos ienākumus un pēc tam sadala tos akcionāriem proporcionāli pamats.
Visiem fondiem ir juridiski noteikts pienākums vismaz reizi gadā sadalīt savas uzkrātās dividendes. Tie, kas ir vērsti uz pašreizējiem ienākumiem, maksās dividendes reizi ceturksnī vai pat reizi mēnesī. Bet daudzi citi maksā dividendes tikai reizi gadā vai pusgadā, lai samazinātu administratīvās izmaksas.
Daži fondi faktiski var ieturēt dažas dividendes noteiktos mēnešos un pēc tam tos izmaksāt vēlāk, lai panāktu vienmērīgāku ienākumu sadali.
Procenti, kas tiek nopelnīti vērtspapīri ar fiksētu ienākumu to portfeļos arī tiek apkopota un proporcionāli sadalīta akcionāriem. Tie pārskatos var parādīties kā dividenžu ienākumi.
Par dividenžu reinvestēšanu
Daži investori, īpaši tie, kas nav pensionāri, dod priekšroku reinvestēt savas dividendes, nevis saņemt izmaksu. Izveidojot a dividenžu reinvestēšanas plāns ar kopfondiem ir viegli. Investors vienkārši paziņo brokerim vai fondu sabiedrībai, lai tā automātiski atkārtoti iegulda naudu papildu akcijās.
Akcionāri var arī izmantot savas dividendes lai iegādātos cita fonda akcijas. Fonda sabiedrība parasti to atļauj, kamēr otrais fonds pieder savai ģimenei. Neatkarīgi brokeri un ieguldījumu sabiedrības to bieži dara neatkarīgi no tā, kāds fonds tiek nopirkts.
Nodokļu pārskati un akciju cenas
Fondi, kas maksā dividendes, samazinās to akciju cenas par dividenžu summu, kas tiek izmaksāta ex-dividendes datums tādā pašā veidā kā atsevišķi krājumi.
Piemēram, fonds ar akciju cena no 10,42 ASV dolāriem, kas maksā dividendes 0,10 ASV dolāru apmērā par akciju, tiks pārdots par 10,32 ASV dolāriem ex-dividendes datumā. Jebkurš akcionārs, kuram piederēja akcijas vietnē ieraksta datums tiks izmaksātas šīs dividendes.
Ja vien tie nenāk no fondiem individuālais pensijas konts (IRA) vai nodokļu atvieglojumu pensiju plānu, visas dividendes tagad uzskata par parastie ienākumi gadā, kad tie tiek apmaksāti.
Tiek ziņots par ieguldījumu fondu dividendēm 1099-DIV veidlapa tāpat kā dividendes no atsevišķiem akcijām.
Noteikumi par reinvestēšanu, apkopošanu un cenu noteikšanu lielākoties ir vienādi arī galvenajām komandītsabiedrībām, ieguldījumu fondiem nekustamajā īpašumā, mērķa datuma fondiem un biržā tirgotie fondi (ETF), kas maksā dividendes.