Cik nodokļu efektīvs ir jūsu ieguldījumu fonds?

Lai gan ieguldījumi var būt lielisks ienākumu gūšanas veids, jūsu ienākumi, iespējams, tiek aplikti ar ienākuma nodokli tāpat kā jebkurš cits ienākumu veids. Kopfondi ir populāra ieguldījumu iespēja daudzu iemeslu dēļ, taču dažos gadījumos tie faktiski var radīt ievērojamu nodokļu slogu. Tā kā individuālie ieguldītāji nekontrolē kopfonda ieguldījumu darbību, ir svarīgi nodrošināt, lai jūsu kopfonds būtu nodokļu ziņā efektīvs.

Pastāv vairāki faktori, kas nosaka jūsu kopfonda nodokļu efektivitāti, tostarp to biežums tirdzniecības aktivitāti, katra portfeļa ieguldījuma ilgmūžību un jūsu fonda sadalījuma veidus padara.

Kopfondu ienākumi: pamati

Kopfonda nodokļu efektivitāte ir atkarīga no šī fonda unikālā sadalījuma veida. Lai izvairītos no uzņēmumu ienākuma nodokļa maksāšanas par savu peļņu, kopfondiem ir pienākums vismaz reizi gadā sadalīt visu savu tīro peļņu akcionāriem. Šis sadalījums ietilpst vienā no divām kategorijām: dividenžu sadale vai kapitāla pieauguma sadale.

Dividendes tiek sadalītas, kad jūsu esošais fonds saņem peļņu no dividendēm nesošajām akcijām un procentus nesošajām obligācijām. Turpretī kapitāla pieauguma sadale tiek veidota, kad fonda pārvaldnieks pārdod fonda aktīvus par tīro peļņu. Piemēram, ja fonds ieguldīja akcijā 100 000 USD un pēc tam pārdeva visas savas akcijas par 110 000 USD, 10% peļņa tiek uzskatīta par kapitāla pieaugums.

Kopfondu aplikšana ar nodokļiem

Atkarībā no tā, cik ilgi jūsu fonds ir turējis savus aktīvus, ienākumus, ko saņemat no kopfonda, var aplikt ar nodokļiem kā parastos ienākumus vai kapitāla pieaugumu. Tas var radīt neskaidrības, jo ne visas kapitāla pieauguma sadales tiek apliktas ar nodokli pēc kapitāla pieauguma likmes.

Atšķirībā no ieguldījumiem atsevišķos akcijās, kapitāla pieauguma nodokļa likmes piemērošanai nav nekāda sakara ar to, cik ilgi jums pieder kopfonda akcijas, bet drīzāk laiks, kad kopfonds ir turējis savā īpašumā aktīvus portfolio. Tikai peļņa no aktīviem, ko fonds ir turējis gadu vai ilgāk, tiek aplikta ar nodokli pēc jūsu kapitāla pieauguma likmes, nevis parastās ienākuma nodokļa likmes. Tikmēr dividendes parasti tiek apliktas ar parasto ienākuma nodokļa likmi, ja vien tās netiek uzskatītas par kvalificētām dividendēm.

Fondu nodokļu likmju atšķirības

Kapitāla pieauguma nodokļa likmes vienmēr ir zemākas par atbilstošajām ienākuma nodokļa likmēm, lai gan atšķirība starp šīm divām likmēm var atšķirties. Personām, kuras nopelna mazāk nekā 80 000 ASV dolāru, nav jāmaksā nodoklis par kapitāla pieaugumu. Tiem, kas nopelna līdz 441 450 ASV dolāriem, tiek piemērots 15% kapitāla pieauguma nodoklis, savukārt tiem, kas nopelna vairāk, ir jāmaksā 20% nodoklis par kapitāla pieaugumu.

Piemēram, pieņemsim, ka jūs nopelnāt 80 000 USD un no akciju pārdošanas saņemat 1000 USD ienākumus no ieguldījumiem. Ja esat turējis ieguldījumu gadu vai ilgāk, jums ir jāmaksā tikai 15%jeb 150 ASV dolāru nodokļi. Tomēr, ja tas ir īstermiņa ieguvums, jums jāmaksā 280 USD.

Nodokļu efektivitātes faktors: aktīvu apgrozījums

Viens no efektīvākajiem veidiem, kā izveidot efektīvāku nodokļu fondu, ir tā samazināšana apgrozījuma koeficients. Fonda apgrozījuma koeficients attiecas uz to, cik bieži fonds pērk un pārdod vērtspapīrus. Fondam, kas visu gadu veic daudz darījumu, ir augsts aktīvu apgrozījums. Rezultātā lielākā daļa kapitāla pieauguma, ko fonds rada, ir īstermiņa peļņa, kas nozīmē, ka tie tiek aplikti ar nodokli pēc jūsu parastās ienākuma nodokļa likmes.

Fondi, kuros tiek izmantota pirkšanas un turēšanas stratēģija un kuri iegulda izaugsmes akcijās un ilgtermiņa obligācijās, parasti ir nodokļu ziņā efektīvāki, jo tie rada ienākumus, kas apliekami ar zemāku kapitāla pieauguma likmi. Kad fonds sadala kapitāla pieaugumu, tas izsniedz jums veidlapu 1099-DIV, kurā izklāstīta sadalījuma summa, kas attiecināma uz ilgtermiņa peļņu.

Ļoti aktīviem kopfondiem mēdz būt arī augstāki izdevumu rādītāji vai naudas summa, ko fonds iekasē katru gadu, lai uzturētu sevi un segtu administratīvās un darbības izmaksas. Lai gan tas neietekmē jūsu gada nodokļus, tas var ievērojami samazināt jūsu finanses.

Nodokļu efektivitātes faktors: dividendes

Ja jūsu kopfondā ir ieguldījumi akcijās, kas maksā dividendes, vai obligācijās, kas maksā periodiskus procentus, ko sauc par kuponu maksājumiem, jūs, iespējams, saņemat vienu vai vairākas dividendes gadā. Lai gan tas var būt ērts regulāru ienākumu avots, ieguvumu var atsvērt nodokļu rēķina pieaugums.

Tiek ņemta vērā lielākā daļa dividendes parastie ienākumi un uz tiem attiecas jūsu parastā nodokļu likme. Tādējādi kopfondi, kas nemaksā dividendes, dabiski ir efektīvāki nodokļu jomā. Tiem, kuru ieguldījumu mērķi ir vērsti uz bagātības palielināšanu, nevis regulāru ienākumu gūšanu, ieguldīt fondos bez dividendēm nesošām akcijām vai kuponus nesošām obligācijām ir nodokļu ziņā efektīvs un gudrs pārvietot.

Vidusceļš: kvalificētas dividendes

Daži investori uzskata, ka dividenžu sadale ir viens no galvenajiem fondu īpašumtiesību ieguvumiem, bet tomēr vēlas pēc iespējas samazināt kopējo nodokļu slogu. Par laimi, dažas dividendes var uzskatīt par "kvalificētām dividendēm" un uz tām attiecas zemāka kapitāla pieauguma nodokļa likme.

Lai dividendes varētu uzskatīt par kvalificētām, tām jāatbilst noteiktiem kritērijiem, tostarp prasībai par turēšanas periodu. Kvalificētas dividendes jāmaksā ASV vai atbilstošai ārvalstu sabiedrībai, un tās jāiegādājas pirms ex-dividendes datuma. Ex-dividendes datums ir datums, pēc kura turpmākie akciju pirkumi nav piemēroti gaidāmajām dividendēm. Krājumam jābūt turētam vismaz 60 dienas 121 dienu periodā, kas sākas 60 dienas pirms šī datuma.

Tāpat kā kapitāla pieaugumam, tam, vai jūsu dividendes tiek uzskatītas par kvalificētām, nav nekāda sakara ar to, cik ilgi jums pieder a kopfondam, bet drīzāk ar to, cik ilgi fondam piederēja dividendes maksājošās akcijas un kad šīs akcijas bija iegādāts. Pat ja jūs rīt iegādājaties kopfonda akcijas un nākamnedēļ saņemat dividenžu sadali, šī dividende tiek uzskatīta par kvalificētu fondā, jo tā atbilst iepriekš minētajai turēšanas prasībai.

Atkal ieguldījumu fondi, kas izmanto pirkšanas un turēšanas stratēģiju, ir efektīvāki nodokļu jomā, jo tie, visticamāk, radīs kvalificētas dividendes, kā arī ilgtermiņa peļņu. Līdzekļi, kas sadala kvalificētas dividendes, ziņo par tiem 1099-DIV veidlapā, tāpat kā ilgtermiņa kapitāla pieaugums.

Nodokļu efektivitātes faktors: beznodokļu fondi

Vēl viens veids, kā optimizēt nodokļu efektīvu kopfondu, ir izvēlēties fondus, kas ietver ieguldījumus valsts vai pašvaldību obligācijās, kas rada procentus, kas nav apliekami ar federālo ienākuma nodokli. Daži fondi iegulda tikai šāda veida vērtspapīros, un tos bieži sauc par beznodokļu fondiem.

Pat ja jūsu kopfonds nav beznodokļu fonds, fondi, kas ietver dažus no šiem vērtspapīru veidiem, ir vairāk nodokļu efektīvāki nekā tie, kas iegulda korporatīvajās obligācijās, kas rada ar nodokli apliekamus procentus atbilstoši jūsu parastajiem ienākumiem nodokļa likme.

Lai ienirtu nedaudz dziļāk, dažas pašvaldību obligācijas patiesībā ir vairāk neapliekamas ar nodokļiem nekā citas. Lai gan visi ir atbrīvoti no federālā ienākuma nodokļa, dažas obligācijas joprojām tiek apliktas ar valsts un vietējiem nodokļiem. Tomēr obligācijas, kuras emitējušas jūsu dzīvesvietas štata valdības, var tikt trīskārši neapliktas ar nodokļiem, kas nozīmē, ka tās ir atbrīvotas no jebkādiem nodokļiem.

Ja jūs vēlaties ieguldīt kopfondos vai vienkārši pārvērtēt savu pašreizējo līdzdalību, pārbaudiet katra fonda portfeli, lai pārliecinātos, ka jūsu ieguldījumi jums nemaksās nodokļu laikā. Lai optimizētu kopfonda nodokļu efektivitāti, izvēlieties fondus ar zemu apgrozījuma koeficientu, kas ietver akcijas bez dividendēm, nulles kupona obligācijas, un pašvaldību obligācijas.