Fakta om uavhengige meglerforhandlere

Registrerte representanter som har en serie 6 eller 7 lisens er lovpålagt å registrere seg hos en megler-forhandler for å selge verdipapirer til publikum. Disse oppgjørsselskapene posisjonerer seg generelt i en av tre grunnleggende former: enten som fullservice, rabatt eller uavhengige selskaper.

Mens de to tidligere meglerforhandlerne generelt holder et ganske høyt kontrollnivå over sine representanter, tillater uavhengige vanligvis sine meglere nesten fullstendig frihet i hvordan de gjør forretningene sine, noe som er tiltalende for mange erfarne produsenter som har råd til å betale for egen kostnad og markedsføring utgifter.

Flere tilbud

Uavhengige meglerforhandlere ble opprettet for å imøtekomme finansielle rådgivere som har verdipapirlisenser og trenger back-office-støtte for tjenester som samsvar og handelsutførelse. Disse firmaene henvender seg vanligvis til mer erfarne rådgivere som genererer høye inntektsstrømmer fra en sofistikert kundebase.

De fleste rådgivere i denne kategorien trenger ikke lenger ledere for å føre tilsyn med dem og ønsker vanligvis ikke å bli pålagt å selge proprietære produkter av firmaets markedsavdeling. Mange uavhengige meglerforhandlere tilbyr et mye mer omfattende utvalg av produkter og tjenester under paraplyen enn rabatt- eller fullservicebedrifter. Mens de fleste bedrifter av noe slag vil tilby vanlige produkter som verdipapirfond, livrenter,

investeringsforeningerautomatiserte porteføljeforvaltning og pensjonskontoer på lav og mellomnivå kan uavhengige selskaper ofte gi tilgang til pengestyringsplattformer på høyt nivå som ikke er tilgjengelige for offentlige, alternative kjøretøyer som hedgefond, olje- og gasspartnerskap og nøkkelferdige investerings- eller spareprogrammer designet for å imøtekomme et bestemt markedssegment som medisinsk profesjonelle.

Andre alternativer som venturekapital, tilbud om private plasseringer og utenlandske beholdninger er også tilgjengelige for kunder som kvalifiserer.

Høyere utbetalinger, høyere overhead

En annen stor fordel som uavhengige meglerforhandlere tilbyr til planleggere er en mye høyere utbetaling på provisjoner. Mange rabattmeglere betaler sine representanter en flat lønn med kanskje en bonus for produksjonsmål som oppnås på enten filial- eller kontornivå. Fullservicebedrifter gir ofte en slags grunnlønn med en provisjonsstruktur lagt på toppen. Provisjonsprosentene i denne typen ordninger varierer vanligvis fra 30% til 60%, avhengig av rådgiverens produksjonsnivå, funksjonstid og form for forhold til selskapet. De som jobber som uavhengige entreprenører får vanligvis en høyere utbetaling enn de som er direkte ansatt i firmaet. Selvfølgelig har planleggerne og meglerne som jobber i disse firmaene vanligvis lite eller ingen omkostninger, med selskap som tilbyr kontorlokaler, visittkort, markedsføring og administrativ støtte og annet nødvendig fasiliteter.

Uavhengige firmaer tilbyr vanligvis provisjonsutbetalinger i størrelsesorden 80% -95%, og tillater dermed at representanter tjener vesentlig mer på samme mengde virksomhet. Selvfølgelig gir de heller ikke full service-støtte til sine meglere, så de som prøver å bestemme hvilken type selskap som passer dem best, må få et klart bilde av utgiftene de vil betale hvis de går til den uavhengige rute.

Selv om uavhengige meglerforhandlere ikke forteller sine representanter hvordan de skal drive virksomheten sin, er de fortsatt påkrevd av FINRA og SEK å sørge for overholdelse av tilsynet for å sikre at alle relevante forskrifter følges. Mange firmaer vil også tilby ytterligere clearingstøtte for å hjelpe til med kontoadministrasjon og journalføring, selv om denne tjenesten kan koste en pris. Reps kan ha et visst nivå i tjenestene de bestemmer seg for å bruke og betale for.

Nøkkelspillere

Selv om det er mange uavhengige meglerforhandlere på markedet i dag, inkluderer noen av de største og mest kjente selskapene LPL Financial (LPLA), Raymond James (RFJ), Royal Alliance, Commonwealth, Cambridge, First Allied Securities og Securian Financial. Det er også noen firmaer som strekker seg over både fullservice og uavhengige modeller, for eksempel Ameriprise (AMP), Lincoln, AXA, Wells Fargo (WFC), Northwestern Mutual og Waddell & Reed.

Bunnlinjen

Uavhengige meglerforhandlere er ofte det beste valget for erfarne planleggere som har etablert praksis på grunn av deres overlegne provisjonsutbetalinger og minimalt tilsyn. Reps som velger å bruke dem må være sikre på at de vil kunne generere tilstrekkelige inntekter under denne forretningsmodellen til å betale sine egne omkostninger. For mer informasjon om uavhengige firmaer, besøk LinkedIn's (LNKD) nettsted for National Association of Independent Broker-Dealers.