Costco (COST) ved Technical Crossroads Ahead of Earnings

Costco Wholesale Corporation (KOSTE) leder opp en lett resultattavle denne uken, og rapporterer regnskapsresultater for første kvartal 2021 etter torsdagens avsluttende ringeklokke. Analytikere ser etter at detaljhandelsgiganten skal levere et overskudd på 1,93 dollar per aksje på 42,25 milliarder dollar i omsetning. Hvis møtt, fortjeneste per aksje (EPS) vil markere en resultatøkning på 12 % sammenlignet med samme kvartal i 2019. Aksjen steg mindre enn 1 % etter at selskapet slo anslagene for fjerde kvartal i september og postet et rekordhøyt nivå på 393,15 dollar i slutten av november.

Viktige takeaways

Costco rapporterer inntjening etter avslutningen i desember. 10.
Aksjen hadde et rekordhøyt nivå i november. 30 og har booket en avkastning på 27 % hittil i år.
En svak kvartalsrapport kan falle aksjen til et mellomliggende korreksjon.

Selskapet er den 41. høyest kapitaliserte S&P 500-komponenten etter mer enn et tiår med imponerende årlig vekst. Pandemien har vært en vindfall for forhandleren, og har økt kraftig i første kvartal

instagram viewer

markedsandel da mindre rivaler ble tvunget til å stenge eller begrense operasjoner. Systemsjokket fortsetter å underbygge sunn fortjeneste og inntekt, og støtter Costco-aksjens imponerende 27 % årsavkastning hittil i år, etter en avkastning på 44 % i 2019.

Markedsaktører har solgt COVID-19-mottakere siden Pfizer Inc. (PFE) rapporterte positive vaksineresultater i november, men Costco-aksjen bør nå nye høyder når denne overskuddsøvelsen går sin gang. Selv om mange forhandlere har tapt terreng den siste måneden, har Costco-konkurrenten Target Corporation (TGT) bokførte sterke gevinster etter å ha rapportert et utblåsningskvartal i november. 18, som indikerer at det er en profitterskel som investorer ikke kan motstå.

Wall Street-konsensus om Costco-aksjen har holdt høye nivåer i mange måneder, med en "Sterkt kjøp"-vurdering basert på 15 "Kjøp", 4 "Hold" og 0 "Selg"-anbefalinger. Prismål for tiden varierer fra et lavt nivå på $325 til en Street-high $435, mens aksjen er satt til å åpne mandagens sesjon rundt $20 under median $393 målet. Denne ydmyke plasseringen øker oddsen for en kjøp-nyhetene-reaksjon hvis Costco slår estimater og øker veiledning.

Profitttaking er handlingen å selge en sikkerhet for å låse inn gevinster etter at den har steget betraktelig. Selv om prosessen er til fordel for investoren som tar fortjenesten, kan den skade andre investorer ved å sende andelene av investeringen deres lavere uten varsel.

Costco Daily Chart (2018–2020)

Diagram som viser aksjekursutviklingen til Costco Wholesale Corporation (COST) — TradingView.com

Aksjen fullførte et utbrudd over 2000-høyden på $60,50 i 2011, og gikk inn i en stigende kanal mønster som holdt prisen innenfor sine grenser til et kanalutbrudd i 2018. Den toppet seg med $236 i september samme år og trakk seg tilbake og testet nytt Brukerstøtte vellykket, i forkant av fornyet kjøpsinteresse som postet nye høyder i 2019 og februar 2020. Volatiliteten eksploderte deretter i mars, da debatten om covid-mottakere tiltrakk seg fremdriftsmengden.

Volatiliteten falt i april da prishandlingen avtok til en symmetrisk trekant, i forkant av et utbrudd i juli som vakte stor kjøpsinteresse. Aksjen postet nye topper hver måned inn i november. 30 all-time high til $393,15, noe som gir plass til en tilbaketrekning som nå har landet på 50 dager eksponentielt glidende gjennomsnitt (EMA) støtte. De volum på balanse (OBV) akkumulerings-distribusjonsindikator steg til slutt den høyeste februar i november, og avsluttet en bearish divergens mellom pris og volum.

Tilbaketrekkingen i desember har også nådd en trendlinje som går tilbake til juni, noe som øker innsatsen foran denne ukens skriftemål. Nærmere bestemt både ukentlig og månedlig stokastiske oscillatorer vil snu inn i salgssykluser med lite nedsidepress, noe som indikerer at nedfall fra en sell-the-news-reaksjon kan utvikle seg til en mellomkorreksjon. Likevel er det lite tegn til salgspress på vei inn i rapporten, og alt vi vet nå spår nok et sterkt kvartal.

EN stokastisk oscillator er en momentumindikator som sammenligner en bestemt sluttkurs av et verdipapir til en rekke av prisene over en viss tidsperiode. Følsomheten til oscillatoren for markedsbevegelser kan reduseres ved å justere den tidsperioden eller ved å ta en glidende gjennomsnitt av resultatet. Det brukes til å generere overkjøpt og oversolgt handelssignaler, ved å bruke et 0–100 avgrenset verdiområde.