Walgreens lager nå 'for billig til å ignorere'

Walgreens Boots Alliance, Inc. (WBA) er en komponent av Dow Jones Industrial Average som teknisk sett ble "too cheap to ignore" og er nå også "too cheap to ignore" fundamentalt sett. Apotekgiganten slapp sin siste resultatrapport den 27. juni og slo analytikeres anslag. Aksjen handlet høyere til $56,95 den 11. juli og bleknet deretter til sin kvartalsvise pivot på $52,62.

Walgreens-aksjen har en P/E-forhold på 8,76 og tilbyr en solid utbytte på 3,32 %, iflg Makrotrender. Denne aksjen er derfor billig og kvalifiserer til å være medlem av "Dogs of the Dow"i 2020.

Aksjen stengte forrige uke på $52,79, ned 22,5% hittil i år og inn bjørnemarked territorium på 38,8 % under sitt 52-ukers intradaghøyde på $86,31 satt i desember. 4. Walgreens-aksjen er opp 7,1 % siden den 31. mai satte et lavpunkt i 52 uker på $49,31. Aksjen satte sitt høyeste intradag-høye på $97,30 i løpet av uken i august. 7, 2015, akkurat som Amazon.com, Inc. (AMZN) begynte å puste selskapet i nakken med sine egne apotekløsninger.

Walgreens er fortsatt landets største apotek i hjørnet, og selger reseptbelagte og reseptfrie legemidler samt mange ganger i typiske fem-og-kroners varer. Apotekkjeden betjener amerikanere som bor på landsbygda i USA og på hovedgater i større byer og forsteder rundt om i verden.

Det daglige diagrammet for Walgreens

Det daglige diagrammet for Walgreens viser dannelsen av en "dødskors" den 1. mars, da den 50-dagers enkelt glidende gjennomsnitt falt under det 200-dagers enkle glidende gjennomsnittet, noe som indikerer at lavere priser venter. Det enorme prisgapet lavere 2. april var forårsaket av skuffende inntjening. Nedsiden fortsatte inntil 2019-laven ble satt 31. mai til $49,31.

Det månedlige verdinivået for august er under diagrammet til $35,69. Tredje kvartal pivot på $52. 62 var en magnet mellom aug. 5 og aug. 9. Det halvårlige risikonivået for andre halvdel av 2019 er $57,74. Det årlige risikonivået holder seg godt over diagrammet på $90,13. Det risikofylte nivået for juni er på $58,60, med en pivot i andre kvartal på $55,04, som var en magnet mellom 2. april og 18. april. Aksjen er under sine 50-dagers og 200-dagers enkle glidende gjennomsnitt på henholdsvis $53,58 og $63,96.

Det ukentlige diagrammet for Walgreens

Det ukentlige diagrammet for Walgreens er negativt, med aksjen under sitt femukers modifiserte glidende gjennomsnitt på $53,97 og godt under det 200-ukers enkle glidende gjennomsnittet, eller "tilbakevending til gjennomsnittet" til $74,49. Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastisk lesing endte forrige uke med å falle til 64,49, ned fra 67,09 i august. 2. På det laveste 31. mai var denne verdien bare 4,38, godt under 10,00 som en teknisk indikator som viser at aksjen er "for billig til å ignorere."

Handelsstrategi: Kjøp Walgreens-aksjen på sin kvartalsvise pivot til $52,62 og reduser beholdningen på styrke til det halvårlige risikonivået på $57,74.

Slik bruker du mine verdinivåer og risikonivåer: Verdinivåer og risikonivåer er basert på de siste ni ukentlige, månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige avslutningene. Det første settet med nivåer var basert på stengene i desember. 31. Det opprinnelige årsnivået forblir i spill. Det ukentlige nivået endres hver uke. Månedsnivået ble endret i slutten av hver måned, senest 31. juli. Kvartalsnivået ble endret i slutten av juni.

Min teori er at ni år med volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er tatt med. For å fange aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe aksjer ved svakhet til et verdinivå og redusere beholdninger på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikonivå som ble krenket innenfor tidshorisonten. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten deres utløper.

Slik bruker du 12 x 3 x 3 ukentlige langsomme stokastiske avlesninger: Mitt valg om å bruke 12 x 3 x 3 ukentlige langsomme stokastiske avlesninger var basert på tilbaketesting mange metoder for å lese aksjekursmomentum med mål om å finne kombinasjonen som resulterte i færrest falske signaler. Jeg gjorde dette etter børskrakket i 1987, så jeg har vært fornøyd med resultatene i mer enn 30 år.

Den stokastiske avlesningen dekker de siste 12 ukene med oppturer, nedturer og stenger for aksjen. Det er en råberegning av forskjellene mellom høyeste høye og laveste lave kontra stenger. Disse nivåene er modifisert til en rask lesing og en langsom lesing, og jeg fant ut at den sakte lesingen fungerte best.

Den stokastiske leseskalaen er mellom 00.00 og 100.00, med målinger over 80.00 vurdert overkjøpt og målinger under 20.00 vurderes oversolgt. Nylig la jeg merke til at aksjer har en tendens til å toppe og synke 10% til 20% og mer kort tid etter at en avlesning stiger over 90,00, så jeg kaller det en "oppblåsende parabolsk boble", ettersom en boble alltid dukker opp. Jeg refererer også til en lesning under 10.00 som "for billig til å ignorere."

Avsløring: Forfatteren har ingen posisjoner i noen aksjer nevnt og ingen planer om å starte noen posisjoner innen de neste 72 timene.