Hvordan måle suksessen med din finansielle rådgivningspraksis

Som en finansiell rådgiver, bruker du sannsynligvis mye av tiden din på å studere virksomheter for å finne ut hvor vellykkede de er. Med andre ord, om de er verdt kundenes penger. Men ikke glem å holde øye med suksessen til ditt eget firma. Mål og evaluer det slik du ville gjort for enhver bedrift. Spor det over tid. Vet hva som fungerer og hva som må justeres. Det er poenget med å måle suksess.

Når det gjelder virksomhetsledelse, er det forskjellige måter å måle suksess på som kan bidra til å sikre at virksomheten er på rett spor. Ta en titt på noen av de beste beregningene for å måle en økonomisk rådgivende praksis og noen tips for å tolke tallene.

Midler under forvaltning

Midler under forvaltning (AUM) er en mangeårig favorittmåling for finansnæringen siden den er direkte knyttet til firmaets samlede inntekt. Bedriftseiere ser på trenden i AUM over tid for å få en ide om hvorvidt et firma vokser. Potensielle kunder ser også på det. En sunn AUM indikerer en pålitelig og erfaren rådgiver.

Denne beregningen kan også brukes til å sette mål for den neste måneden eller neste år. I tillegg vil inntektsestimatene fra AUM hjelpe når det er på tide å lage et årlig budsjett.

Problemet med tradisjonelle AUM -beregninger for en finansiell rådgiver er at selskapets veksthastighet godt kan bli et synkende tall etter hvert som praksisen vokser. En finansiell rådgiver kan i stedet ønske å se på netto nytt AUM (det vil si nye eiendeler under forvaltning) for perioden, minus eventuelle tapte kontoer.

Bedriftseiere kan bruke denne beregningen til å lage et konsistent vekstmål for hver periode i stedet for å måtte justere den over tid. Det gir også et tydeligere sanntidsbilde av eiendelens vekst.

Gjennomsnittlig inntekt per klient

Eiendeler under forvaltning kan ikke stole på som en enkelt beregning for å måle suksessen til en finansiell rådgivende praksis fordi den bare måler øverste linje inntekt.

For eksempel kan en praksis vise økende AUM over tid, selv om raskt eskalerende kostnader reduserer lønnsomheten. Noen praksiser kan oppdage en rekke ulønnsomme klienter. Disse kan være verdt å gi slipp på i stedet for å fortsette å tilby dem tjenester med tap for virksomheten.

Gjennomsnittlig inntekt per kunde (ARPC), eller gjennomsnittlig inntekt per bruker som det kalles i mange virksomheter, er en god beregning for å måle og forbedre fortjenestemarginer over tid. I noen tilfeller indikerer et lavt ARPC -tall at finansrådgiveren er rettet mot en for liten kundekrets.

I så fall kan rådgiveren øke ARPC ved å tilby flere produkter og tjenester. Alternativt kan firmaet målrette seg mot kunder med høyere formue for å forbedre fortjenestemarginene ved å redusere markedsføring og oppbevaringskostnader.

Nettofortjenestemargin

Gjennomsnittlig inntekt per klient gir reell innsikt i brutto fortjenestemargin før faste kostnader. Problemet er at en økonomisk rådgivende praksis fremdeles kan være ulønnsom på et nettnivå.

For eksempel kan høye faste kostnader, for eksempel kontorer på et dyrt sted, gjøre lønnsomheten vanskelig på nettbasis selv om firmaet ser svært lønnsomt ut når det ser på bruttomargin og ARPC beregninger.

Nettofortjenestemargin kan beregnes ved å dividere nettoinntekten med totalt salg og multiplisere resultatet med 100. Det er en kjent ligning for enhver økonomisk rådgiver.

Generelt bør finansiell rådgivningspraksis prøve å optimalisere for høyere netto fortjenestemarginer, men det er viktig å innse at noen investeringer kan være nødvendige for langsiktig vekst. Teknologiske løsninger har en tendens til å betale seg godt, noe som gir et konkurransefortrinn til gjengjeld for en høy startkostnad.

Bunnlinjen

Finansielle rådgivere kan oppnå større suksess ved å måle sin operasjonelle og økonomiske fremgang ved hjelp av en rekke viktige beregninger. Selv om rådgivere kan være vant til å analysere offentlige selskaper, er det noen beregninger de kan bruke for å måle suksessen til sitt eget firma.

Rådgivere bør være sikre på at de bruker de riktige beregningene og konsekvent spore dem over tid.

I tillegg til disse beregningene, kan en finansiell rådgiver også vurdere å se på ikke-økonomisk beregninger som kundeberøring for å optimalisere firmaets omdømme og andre immaterielle eiendeler tid. Disse forbedringene vil til slutt føre til mer håndgripelige fordeler som redusert kundetall, lavere markedsføringskostnader og forbedret lønnsomhet.