Forstå Cash Back vs. Flyselskap Miles

Cash Back vs. Airline Miles: En oversikt

Cash back -kort og flyselskapskort er to typer belønner kredittkort. Med begge påløper du noe - i ett tilfelle penger; i den andre, miles eller poeng - hver gang du bruker kortet til å kjøpe. Jo mer du bruker, jo større blir bonusen din.

Av de to har kjørelengdekortene eksistert litt lenger-de første flyselskapsspesifikke kredittkortene ble introdusert i 1986-87. Selv om det første rabattkortet, Discover, debuterte offentlig i 1986, ble cashback -konseptet egentlig ikke vanlig før på begynnelsen av 2000 -tallet.

Penger tilbake

Penger tilbake refererer til en kredittkortfordel som refunderer kortinnehavers konto en liten prosentandel av summen som brukes på kjøp. Som navnet tilsier, er dette faktiske kontanter som kan brukes på en kredittkortregning eller mottas som sjekk eller bankkonto.

Selv om noen kort betaler den samme prosentandelen på alle kjøp, varierer tilbakebetalingsnivået ofte avhengig av kjøpstype eller kjøpsbeløp ($ 25 er vanligvis minimumsforbruket). For eksempel kan en kortholder tjene 3% tilbake på gassinnkjøp, 2% på dagligvarer og 1% på alle andre kjøp. De fleste betaler 1%-2%, selv om noen belønninger kan nå opptil 6%av en transaksjon, selv om slike rike avkastninger er det begrenset til utgiftskategorier (som dagligvarer) og er vanligvis begrenset kvartalsvis eller årlig basis.

Cash back -belønninger blir vanligvis innløst som en kontoutskrift, som kan kompensere for en del av kostnadene som oppstår ved månedlige kjøp. Forbrukerne kan også motta kontantbelønningen direkte ved innskudd til en lenket sjekkekonto eller via posten med sjekk.

Eller de kan bruke pengene på varer som tilbys gjennom kortutstederen. Cash back-belønninger har vanligvis færre innløsningsalternativer sammenlignet med poeng og milesbaserte belønninger, men har en tendens til å være mer enkle i verdien.

Den store fordelen med tilbakebetale kredittkort er deres fleksibilitet. Du kan velge å bruke pengene på reiser, bruke dem til andre kjøp du vil foreta, eller ganske enkelt sette dem i besparelser. Men hvis du har en balanse på kredittkortet ditt måned til måned, selv de mest sjenerøse belønningene programmet vil bli sterkt oppveid av beløpet du betaler inn, om ikke fullstendig opphevet renter.

Mange tilbakebetalingskort krever ikke en årlig avgift, noe som sparer innsatsen for å avgjøre om en bestemt belønningsverdi må opptjenes i løpet av året for å rettferdiggjøre kostnaden. Det gjør tilbakebetalingskort til en naturlig passform for folk som ikke bruker et betydelig beløp på kredittkort.

Flyselskap Miles

Det er to hovedtyper av reisekort som gir belønninger i miles eller poeng: flyselskapsspesifikke co-brand-kort utstedt i partnerskap mellom flyselskaper og banker, og mer generelle reisekort som tjener belønninger som kan innløses for reiser med hvilken som helst luft transportør.

Av de to er kortene med merker for flyselskap miles mer begrensede, men de kan være et godt valg hvis du vil leve innebærer reise - eller du håper det vil gjøre det i fremtiden (kanskje du trenger litt motivasjon for å begynne å planlegge den turen til Spania). Vanligvis tjener flyselskapsmiljøer omtrent på samme pris som tilbakebetalingsbelønninger (selv om flykort ofte tilbyr bonusmil for kjøp av flyselskaper og andre kategorier som hotell, spisestue eller bensin), og det kan være et engangs bonusinsentiv som tilbys i bytte mot et visst beløp i løpet av de første månedene kontoen er åpen.

Engangsbonusene kan noen ganger være de mest lukrative belønningene du får ut av kredittkortet ditt, så det er fornuftig å tilfredsstille de opprinnelige forbrukskravene. Premium flyselskapsspesifikke kort kan gi ekstra fordeler, for eksempel oppgradering av sete, avståtte bagasjegebyrer, prioritert ombordstigning eller tilgang til flyplasslounger.

Noen miles-kort (både generelle reiser og flyselskapskort med andre merker) lar deg også bruke opptjente belønninger for andre reiseinnløsninger i tillegg flybiletter, for eksempel hotellrom eller leiebiler.

På den negative siden vil flyselskapsspesifikke kort ofte begrense muligheten din til å kjøpe billetter til den laveste prisen fordi du bare tjener og løser inn belønninger med en enkelt flyselskap. Noen ganger kan belønningene innløses til gunstigere priser, spesielt under reisetider utenom høysesongen. Men hvis du prøver å reise i høysesongene eller på høytider, ikke forvent mange pauser. Og vær forsiktig med blackout -datoer som ikke tillater deg å bruke poeng i det hele tatt.

Selv om 68% av alle kredittkort ikke krever årlig avgift, gjør to tredjedeler av disse reisekortene-og de pleier å være på høy side, ofte $ 75 eller mer. På pluss-siden er flyspesifikke kortes renter, som en gang skjev seg mye høyere enn gjennomsnittet, nå faktisk lavere enn den typiske APR.

Et ønskelig miles-belønningskort har også ingen utenlandske transaksjonsgebyrer, miles utløper ikke, og det er ingen blackout -datoer for innløsning av reisepoeng, som kan brukes på et hvilket som helst flyselskap og hotell. De fleste generelle reisekort gir disse attributtene, mens flyselskapskort med co-brandet ofte ikke gjør det, ironisk nok.

Spesielle hensyn

Før du registrerer deg for et kort med en årlig avgift, bør du vurdere verdien av førsteårsbonusen sammen med utgiftskravet og belønning opptjeningsrente for å bestemme hvor mye du må bruke hvert år for at belønningsverdien skal være minst lik kostnaden for den årlige avgift.

Å finne ut av dette kan være litt vanskelig fordi noen ganger må du konvertere miles til dollar, men det kan gjøres. For eksempel:

• Miles -verdiene kan variere, men er generelt verdt 1 cent per mil. Hvis bonusen er 50 000 miles og hver mil generelt er verdt $ 0,01, så vil bonusverdien være $ 500. Du må bruke $ 3000 i løpet av de tre første månedene for å få denne engangsbonusen. Det er en avkastning på 16,7% på nødvendige utgifter.
• Hvis et kort tilbyr 2x miles for hvert kjøp. For hver $ 1 du bruker, tjener du $ 0,02 i belønningsverdi. (Dette er det samme som å tjene 2% tilbake.)
• Årlig avgift er $ 95. Hvis du tjener $ .02 for hvert kjøp dollar, må du bruke minst $ 4750 på kortet ditt hvert år (som er under $ 400 per måned) for å rettferdiggjøre årsavgiften. Engangsbonusen tilsvarer imidlertid mer enn 5 år av årsavgiften, så dette illustrerer at reisebelønninger kredittkort med årsavgifter kan være en god avtale hvis du løser inn belønningene for maksimal innløsning av reiser verdi.

Bunnlinjen

Ved å velge mellom cash back -kort og flyselskap miles belønninger, er hovedspørsmålet hvilken type belønningskort som gir mest mening for deg - gitt dine mål og livsstil?

Før du velger et kort, er det viktig å vurdere om du bruker nok penger til å gjøre det verdt det siden mange belønningskort har årlige avgifter. Hvis ikke, er det fortsatt mange kredittkort som tilbyr verdifulle belønninger, men ikke belaster et årlig gebyr.

Les deretter det med småt. Er det noen blackout -datoer som vil begrense muligheten din til å bruke reisebelønningene dine? Utløper belønningene dine? Er det måter du kan tjene mer på, for eksempel å kjøpe online på nettstedet for kredittkortbelønninger? Å ta hensyn til disse detaljene kan hjelpe deg med å optimalisere belønningene dine, slik at du kan få mest mulig ut av fordelene kredittkortet ditt tilbyr.

Hvis du ikke tror du vil løse inn opptjente reisebelønninger for flybilletter eller hotellopphold ofte nok til å rettferdiggjøre eventuelle årsavgifter, velger du fleksibiliteten til et kontantkort. du kan tjene litt mindre når det gjelder totalverdi, men du vil sannsynligvis kunne dra full nytte av belønningene.