3 gráficos que sugerem que o mercado de commodities está caindo
Mercadoria os comerciantes têm se beneficiado de algumas das tendências mais fortes nos mercados públicos nos últimos anos. Como você lerá abaixo, os níveis claramente identificados de Apoio, suporte e resistência combinado com previsível preço de ação perto desses níveis, tornaram os segmentos de commodities, como serviços de petróleo e agricultura, locais favoritos para o comércio. Para muitos, a fraqueza nas últimas semanas colocou em espera as chances de um movimento mais alto contínuo, e fechamentos abaixo dos níveis-chave de suporte sugerem que os preços podem estar se preparando para um movimento mais baixo para 2019.
Com o aumento da popularidade de fundos negociados em bolsa (ETFs), investidores de varejo agora temos uma infinidade de opções para ganhar exposição a quase qualquer classe de ativos. Aqueles que desejam negociar movimentos no amplo mercado de commodities costumam olhar para fundos como o Invesco DB Commodity Index Track Fund. É comum que os comerciantes usem indicadores técnicos, como
linhas de tendência, a divergência de convergência de média móvel (MACD) e o Índice de Força Relativa (RSI) para avaliar o sentimento e a tendência da área de interesse. Como você pode ver no gráfico, no caso das commodities, a recente pressão de venda enviou o preço abaixo de uma linha de tendência pontilhada chave, o que sugere que os ursos estão no controle do curto prazo momentum. Com base no gráfico, os comerciantes provavelmente irão observar o preço se aproximando da baixa de agosto no final do ano.Conforme discutido, a fraqueza recente nas principais commodities dominou as tendências nos gráficos nas últimas semanas. Nesta fase, o que é interessante notar é como a fraqueza nos mercados amplos também baixou os preços dos subsetores de serviços e suporte. Dando uma olhada no gráfico do ETF VanEck Vectors Oil Services, você pode ver que os ursos recentemente enviaram o preço abaixo de um nível de suporte extremamente significativo. É óbvio que o nível psicológico de $ 23 agiu como um guia previsível para determinar a colocação de pedidos ao longo do nos últimos anos, mas o movimento desta semana abaixo (destacado pelo círculo azul) sugere que os preços podem cair para 2019.
O setor agrícola é outra área do mercado de commodities que recentemente foi afetada por uma pressão de venda significativa. Como você pode ver no gráfico abaixo, os ursos recentemente empurraram o preço do Teucrium Wheat Fund para baixo de sua alta de agosto, o que por sua vez desencadeou uma tendência de baixa cruzamento entre os 50 e 200 dias médias móveis. Este cruzamento de baixa (mostrado pelo círculo azul) é um tradicional sinal de venda que é usado por traders ativos para marcar o início de uma tendência de baixa de longo prazo. Comerciantes baixistas provavelmente usarão a lucrativa relação risco-recompensa nos níveis atuais como justificativa para tomar um Posição curta. Pare as perdas provavelmente será colocado acima de $ 6,49 no caso de uma mudança repentina nos fundamentos.
The Bottom Line
As commodities têm sido a classe de ativos favorita de muitos traders nos últimos anos por causa das tendências definidas e do comportamento previsível próximo aos principais níveis de suporte. As recentes desagregações abaixo dos níveis principais discutidos acima sugerem que os preços das principais commodities podem estar se preparando para um movimento mais baixo em 2019.
Gráficos cortesia de StockCharts.com. No momento em que este artigo foi escrito, Casey Murphy não possuía uma posição em nenhum dos ativos mencionados.