Definição de Poupança Federal e Empréstimo (S&L)
O que é uma poupança e empréstimo federal (S&L)?
O termo poupança e empréstimo federal (S&L) refere-se a uma instituição financeira que se concentra no fornecimento de contas correntes e de poupança, empréstimos e hipotecas residenciais aos consumidores. Essas instituições também são chamadas de poupanças—cooperativas de crédito e bancos de poupança que são propriedade mútua de seus clientes. Como tal, muitas dessas empresas são baseadas na comunidade e de propriedade privada, embora algumas também possam ser negociado publicamente.
O termo banco de poupança fiduciário é usado no Reino Unido da mesma forma que as poupanças e empréstimos federais são usados nos Estados Unidos.
Como funciona uma poupança e empréstimo federal (S&L)
A maioria das poupanças e empréstimos federais de hoje são instituições baseadas na comunidade regulamentadas pelo governo federal. Ao contrário dos bancos comerciais, eles pertencem e são controlados por seus clientes, não por acionistas. Conforme observado acima, eles se concentram no fornecimento de hipotecas residenciais, empréstimos e veículos bancários e de poupança básicos - contas correntes e de poupança, certificados de depósito (CDs) e outros - aos clientes. Esses membros pagam quotas que são combinadas, o que lhes dá melhores taxas de crédito e produtos de poupança.
O conceito de poupança federal e empréstimos ou poupanças está enraizado no associações de construção e empréstimo que eram proeminentes antes do Grande Depressão. Muitas dessas associações de construção e empréstimo basearam-se amplamente em um modelo de acumulação de ações em que os membros se comprometeram a comprar ações na associação e, posteriormente, tinha o direito de tomar emprestado contra o valor dessas ações, a fim de comprar um casa.
Quando muitas dessas instituições começaram a lutar durante a Depressão, as administrações Hoover e Roosevelt intervieram para revisar o indústria. O governo forneceu cartas para poupanças e empréstimos federais e estabeleceu o Banco federal de empréstimos imobiliários (FHLB) para garantir que esses novos - ou, pelo menos, renomeados - credores tenham liquidez suficiente.
Na época, os depósitos em S & Ls afretados pelo governo federal eram segurados pelos novos Corporação Federal de Seguros de Poupança e Empréstimos (FSLIC), que visava dar aos depositantes a garantia de que não incorreriam em perdas. Após a reforma do setor em 1989, a responsabilidade de garantir os depósitos recaiu sobre Corporação Federal Asseguradora de Depósitos (FDIC). A partir de dezembro 31, 2019, havia 659 instituições de poupança seguradas pelo FDIC.
Principais vantagens
- Instituições federais de poupança e empréstimo foram formadas como resultado do movimento regulatório que se seguiu à Grande Depressão.
- Essas entidades se concentram em financiamento de baixo custo para hipotecas, bem como poupança e contas correntes.
- O Office of Thrift Supervision começou a regulamentar essas instituições como resultado da crise de poupança e empréstimos.
- Os depósitos da S&L agora são segurados pela Federal Deposit Insurance Corporation.
Considerações Especiais
O boom pós-Segunda Guerra Mundial marcou o pico da influência dos poupadores, com o número total de S & Ls chegando a 6.071 em 1965. O Congresso limitou as taxas de juros que S & Ls e bancos comerciais poderia colocar em contas de depósito em 1966, ameaçando esse crescimento. Quando taxa de juros aumentou na década de 1970, os consumidores começaram a retirar seus fundos e colocá-los em contas que ofereciam uma maior resultar. Além disso, uma economia estagnada significava que a economia tinha menos tomadores de empréstimos que poderiam se qualificar para um empréstimo.
Legisladores aprovaram leis para desregular S & Ls no início dos anos 1980. Eles agora tinham a capacidade, por exemplo, de oferecer uma gama mais ampla de produtos e usar menos restritivos contabilidade procedimentos. Mas, em vez de aliviar os problemas da economia, as leis pareciam contribuir para vários casos de má gestão e fraude no final da década. Em 1990, o governo estimou que a má conduta de S&L custaria ao público americano cerca de US $ 75 bilhões.
O governo restabeleceu uma supervisão mais forte e criou o Escritório de Supervisão de Thrift em 1989 em resposta ao crise de poupança e empréstimo. Esse órgão regulador, ele próprio uma divisão do Departamento do Tesouro, ajudava a garantir a segurança e a estabilidade das poupanças e empréstimos dos membros. Foi dissolvido em 2011 e as suas funções foram subsumidas a outras agências. Embora as S&L tenham sobrevivido à crise, sua prevalência diminuiu significativamente desde seu apogeu na década de 1960.
Poupança e empréstimos federais (S & Ls) vs. Bancos comerciais
As empresas federais de poupança e empréstimo são operadas de duas maneiras. No modelo de propriedade mútua, uma S&L é propriedade de seus depositantes e devedores. Um S&L também pode ser estabelecido por um grupo de acionistas que possuem todas as ações da economia.
Isso é diferente dos bancos comerciais, que normalmente pertencem e são gerenciados por um Conselho Administrativo Escolhido por acionistas. Os bancos comerciais também são mais diversificados em termos de ofertas. Muitos de seus empréstimos são direcionados a negócios e projetos de construção. Eles também fornecem uma ampla gama de serviços aos consumidores, como cartões de crédito e soluções de gerenciamento de patrimônio.
Em contraste, as S&L estão muito mais focadas no mercado de hipotecas residenciais. Por lei, eles só podem emprestar até 20% de seus ativos para empréstimos comerciais. Além disso, para se qualificar para Banco Federal de Empréstimo à Habitação No caso de empréstimos, as S & Ls devem demonstrar que 65% de seus ativos estão investidos em hipotecas residenciais e outros ativos relacionados ao consumidor.