Generarea de venituri la pensionare folosind ETF-uri
Nu toți investitorii sunt interesați să meargă pe fluxurile și fluxurile volatile ale pieței doar pentru a-și finanța nevoia de un flux modest de venituri. Dacă ceva, investitori agresivi în creștere să aveți ușor, întrucât un întreg portofoliu poate fi construit în câteva minute prin scanarea titlurilor și cumpărarea celui mai tare go-go impuls stocuri sau sectoare. Între timp, investitorii cu venituri din pensii se confruntă cu provocări diferite. Împreună cu un portofoliu conservator, diversificat și echilibrat, care se ridică la înălțimea numelui său, poate fi mai dificil decât se anticipează.
Căutând o volatilitate scăzută și conservarea capitalului investit echivalează de obicei cu un amestec neperformant de active neinspirante, dar nu trebuie. De fapt, există multe strategii eficiente pe care investitorii pensionari le pot utiliza pentru a-și umple golul de venit. Folosind fonduri tranzacționate la bursă (ETF-uri) este unul dintre ele.
Chei de luat masa
- Pensionarii au nevoi de investiții diferite față de persoanele mai tinere, care au un orizont de timp mai lung și care își pot asuma mai multe riscuri.
- Mulți pensionari caută un portofoliu conservator, dar diversificat și care are o volatilitate redusă, asigurând în același timp păstrarea capitalului.
- Fondurile tranzacționate la bursă (ETF), coșuri de valori mobiliare care se tranzacționează la bursă, cum ar fi acțiunile, sunt o opțiune bună de luat în considerare de pensionari.
- Pensionarii ar trebui să ia în considerare expunerea la acțiuni în fonduri cu costuri reduse și diversificate și expunerea la obligațiuni în fondurile gestionate.
- Pentru alternative, pensionarii pot lua în considerare fondurile de investiții imobiliare (REIT), stăpânesc societățile în comandită limitată (MLP) și acțiunile preferate.
Factorizarea nevoilor tale
Începeți procesul de creare a unui portofoliu de pensii, determinând cât de mult aveți nevoie de venit și punând acest lucru pe lângă așteptările dumneavoastră randament total. De exemplu, dacă aveți nevoie de 3% până la 4% din veniturile din portofoliul dvs., ar trebui să vă așteptați, în general, la o rentabilitate totală în vecinătate de la 6% la 7%. Răspândirea dintre obiectivul dvs. de venit și obiectivul dvs. total de rentabilitate poate fi considerat un tampon pentru inflație, cheltuieli medicale, bugetul de călătorie sau doar o plasă de siguranță adăugată.
Să aveți o idee bună despre nevoile dvs. este important, deoarece se corelează direct cu riscul pe care va trebui să îl asumați pentru a atinge această rată de rentabilitate. De asemenea, vă influențează în mod direct alocarea activelor și tipul de ETF-uri pe care le veți achiziționa în cele din urmă. Pentru clienții noștri Portofoliu strategic de venituri, luăm aceiași pași pentru a determina limitele cantității de acțiuni, obligațiuni și active cu venituri alternative. De exemplu, un investitor cu venituri conservatoare cu aceleași obiective enumerate mai sus ar putea stabili o limită de alocare a activelor la 35% acțiuni, 50% obligațiuni, 10% alternativă și un tampon de numerar de 5%. Odată ce aceste limite sunt blocate, puteți începe să faceți cumpărături pentru ETF-uri care se încadrează în obiectivul dvs. de venit și care au potențiale oportunități de a-și atinge obiectivul de rentabilitate totală.
Bineînțeles, menținerea cheltuielilor de investiții scăzute este un aspect important pentru orice portofoliu. Având în vedere acest lucru, ar trebui să începeți prin a construi cea mai mare parte a expunerii dvs. de bază la costuri reduse și pe scară largă fonduri diversificate. Câteva dintre exemplele noastre preferate includ Avangardă ETF de dividend cu randament ridicat (VYM) sau iShares ETF Core High Dividend (HDV). De acolo, un investitor poate începe să cumpere strategii mai exotice sau ezoterice, cum ar fi fundamental ponderat sau beta inteligent indexează criteriile specifice ecranului pentru componenții lor. Câteva exemple populare includ iShares MSCI SUA Volatilitate minimă ETF (USMV) sau WisdomTree SUA Total Dividend Fund (DTD).
La fel ca orice investitor, un pensionar care dorește să includă ETF-uri în portofoliu trebuie să-și cântărească nevoile de venit cu disponibilitatea de a-și asuma riscuri.
Expunere cu venit fix
Aceleași reguli ar trebui să se aplice și atunci când selectarea expunerii cu venit fix. Cu toate acestea, mai multe gestionat activ strategiile cu venit fix s-au dovedit a fi mai performante gestionat pasiv strategii de indexare în timp. Acest lucru se datorează în principal regulilor de compunere a indexului și metodologiei de ponderare. Acest lucru este adesea în conflict direct cu fundamentele deținerii titluri de creanță. Pentru a depăși aceste anomalii subtile, investitorii ar putea alege un fond precum PIMCO Fondul total de returnare (PTTRX) sau ETF-ul PIMCO Diversified Income (DI).
Odată stabilită expunerea de bază, o componentă cheie a investiției cu venit fix este folosind sectoare pentru a spori venitul sau a compensa volatilitatea din alte mâneci din întregul portofoliu. Dacă trebuie acoperit un decalaj de venit mai mare, un investitor ar putea alege un fond precum ETF-ul iShares High Yield Corporate Bond (HYG) sau ETF AdvisorShares Peritus High Yield cu durată redusă (HYLD).
Contabilitatea volatilității capitalurilor proprii
Dimpotrivă, un investitor preocupat de volatilitatea care ar putea emana din acțiunea de capital în timpul unei corecții de piață ar putea opta pentru Fondul de obligațiuni pe termen mediu Vanguard (BIV) sau ETF Vanguard Intermediate Term Bond Corporate (VCIT). În esență, această strategie ar extinde media durată pentru a contrabalansa efectiv volatilitatea capitalurilor proprii, presupunând că ratele dobânzii scad. Utilizarea acestui tip de strategie pentru a compensa volatilitatea se află în centrul investiții conservatoare, asigurând că portofoliul rămâne echilibrat și performează admirabil în orice mediu de piață.
Nu ignorați alternativele
În cele din urmă, selectarea activelor cu venituri alternative, cum ar fi trusturi de investiții imobiliare (REIT), stăpânește societăți în comandită (MLP) sau stocuri preferate vă poate îmbunătăți fluxurile de dividende, oferind în același timp o mișcare de preț necorelată. Aceste clase de active pot fi o modalitate excelentă de a vă diversifica portofoliul și de a reduce volatilitatea generală, oferind o contrapondere acțiunilor și obligațiunilor tradiționale.
ETF-ul iShares Trust Preferred and Income Securities ETF (PFF), Vanguard REIT ETF (VNQ), și Alerian MLP ETF (AMLP) sunt exemple de ETF-uri cu venituri alternative care oferă randamente semnificativ mai mari decât acțiunile tradiționale care plătesc dividende sau titlurile cu venit fix. Aceste fonduri pot fi utilizate pentru a completa participațiile existente și pentru a vă proteja portofoliul de forțele inflaționiste.
Linia de fund
Implementarea unui portofoliu conservator de venituri folosind ETF-uri va necesita cercetare și echilibru pentru a vă atinge obiectivele. Menținerea concentrării pe nevoile dvs. de venit și toleranța la risc va ajuta la orientarea deciziilor de gestionare a portofoliului pentru a vă asigura că vă îndepliniți obiectivul de rentabilitate totală.
Dezvăluire: la momentul publicării acestui articol, directorii și clienții FMD Capital Management dețineau funcții în VYM, PFF și VNQ.
FMD Capital Management, directorii săi și / sau clienții săi pot deține poziții în ETF-uri, fonduri mutuale sau orice activ de investiții menționat în acest articol. Comentariul nu constituie sfaturi de investiții individualizate. Opiniile oferite aici nu sunt recomandări personalizate pentru a cumpăra, vinde sau deține titluri de valoare. Opiniile reflectate în interior sunt doar cele ale FMD Capital Management și ale autorilor lor.