Acțiunile American Express ar putea oferi vânzări în scurtă profitabile
Compania Dow component American Express (AXP) a crescut cu peste 35 de puncte față de cel mai scăzut nivel din trei ani din martie în cei 60 de dolari, dar se confruntă cu vânturi contrare majore în trimestrele următoare, crescând potențialul de profitabilitate. vânzări în lipsă. Acest dezavantaj s-ar putea manifesta înainte de sfârșitul celui de-al doilea trimestru, deoarece săptămânal putere relativă lecturile analizează niveluri de supracumpărare, chiar dacă creșterea de trei luni nu a reușit să elimine valorile lunare extrem de bearish.
Rivals Mastercard Incorporated (MA) și Visa Inc. (V) sunt mai bine poziționați pentru a supraviețui și a prospera în următorii ani, cu sisteme de plată digitale robuste, care au devenit și mai atractive din cauza pandemiei la nivel mondial. Între timp, American Express rămâne foarte dependentă de călătoriile de afaceri, care s-ar putea să nu revină niciodată la nivelurile de dinainte de pandemie, deoarece multe corporații se adaptează rapid la lumea întâlnirilor virtuale.
Desigur, alte companii orientate spre călătorii au primit o bătaie până acum în 2020, veniturile în scădere și tranzacțiile traduse direct în profituri Amex mai mici. Un sentiment de normalitate a revenit pe glob în ultima lună, dar ar putea dura ani pentru ca industria aeriană, a hotelurilor și a restaurantelor să se redreseze. Acest lucru ar putea reduce sursele majore de venit ale companiei în anii fiscali următori, în timp ce crește șansele pentru o eventuală defalcare prin minimul din martie.
Graficul AXP pe termen lung (1991 – 2020)
Acțiunea a încheiat o tendință descendentă de patru ani la un minim multi-anual sub 5,00 USD la începutul anului 1991, intrând într-un trend ascendent care a urcat maximul din 1987 în 1995. Impuls Comercianții au preluat apoi controlul asupra casetei, creând un avans puternic care a completat un top pe termen lung la 55,15 USD în al treilea trimestru al anului 2000. Declinul ulterior constatat a sustine în minimul de 20 de dolari după sept. 11 atacuri în 2001, producând un recul puternic.
O retestare reușită din 2002 a atras un interes constant de cumpărare, susținând câștiguri impresionante pe piața de la mijlocul deceniului. Trendul ascendent a completat o călătorie dus-întors la maximul din 2000 în 2006 și a izbucnit într-un raliu care a eșuat după ce a adăugat doar 10 puncte. Tendința descendentă ulterioară s-a accelerat până la nivelul minim din 2001 în timpul colapsului economic din 2008, înainte de a se opri la un minim din ultimii 14 ani în primul trimestru al anului 2009.
O revenire în noul deceniu a atins în sfârșit cel mai mare nivel din 2005 în 2013, producând o erupție imediată care s-a afișat cu sus în al treilea trimestru din 2014, când acțiunile au depășit din nou. Presiunea ulterioară a vânzărilor s-a încheiat la un minim din ultimii patru ani în primul trimestru al anului 2016, în timp ce dobânda de cumpărare a fost reluată după alegerile prezidențiale. Acest val a generat un avans constant pe piața taură care a înregistrat o serie de noi maxime până la maximul istoric din ianuarie 2020, la 138,13 USD.
Lunar oscilator stocastic a creat un model complex de vânzare de când a lovit o lectură tehnică extrem de supracumpărată în ianuarie 2018. Seria de maxime și minime mai scăzute încă nu a atins nivelul de supravânzare, crescând șansele pentru o scădere suplimentară în lunile următoare. Acțiunea prețului pe termen scurt a atins și s-a inversat la 20 de luni medie mobilă simplă (SMA) în același timp, indicând faptul că raliul de recuperare poate să-și fi urmat cursul.
Grafic pe termen scurt AXP (2017 – 2020)
A Grila Fibonacci întinsă pe parcursul primului trimestru leșin, plasează stocul la retragerea de .50 după o inversare la nivelul de retragere de .618. Cele 200 de zile medie mobilă exponențială (EMA) trece prin această zonă conflictuală, evidențiind importanța acesteia în dezvoltarea tendințelor, deoarece media mobilă a fost spartă pe volum în februarie. Acțiunea bidirecțională din ultima săptămână marchează prima fază a unui test la o nouă rezistență, rezultatul pecetând soarta acțiunilor în trimestrul al treilea.
The volum în echilibru indicatorul de acumulare-distribuție (OBV) a încheiat o fază puternică de acumulare în mai 2019 și nu a reușit să iasă cu prețul în ianuarie 2020, stabilind un nivel de urs divergenţă care a avertizat despre sponsorizarea instituțională slabă. Această scădere ulterioară a pus capăt divergenței, scăzând OBV la cel mai scăzut nivel din septembrie 2017. A făcut puține progrese în ultimele trei luni, în ciuda creșterii mari, crescând, de asemenea, șansele pentru un dezavantaj reînnoit.
Concluzia
Acțiunile American Express se confruntă cu aceleași dificultăți ca și alte companii orientate spre călătorii, crescând șansele pentru vânzări în lipsă profitabile.
Dezvăluire: Autorul nu deținea nicio poziție în titlurile de valoare menționate mai sus la momentul publicării.
