Ce marjă de dobândă netă este tipică pentru o bancă?

Media marja netă a dobânzii (NIM) pentru băncile americane a fost de 3,35% în 2019. Această cifră arată o ușoară revenire de la un minim de 30 de ani de 2,98% în 2015. Dar tendința pe termen lung a fost mai mult sau mai puțin descendentă din 1996, când cifra medie a fost de 4,3%.

Explicarea marjei nete a dobânzii

În finanțe, marja netă a dobânzii este o măsură a diferenței dintre dobânzile plătite și dobânzile primite, ajustată pentru suma totală a activelor generatoare de dobânzi deținute de bancă.

Pe scurt, marja netă a dobânzii este un indicator al profitabilității și creșterii unei bănci. Acesta arată cât de mult câștigă banca din dobânzi la împrumuturile sale, comparativ cu cât plătește din dobânzi la depozite.

De exemplu, să spunem că o bancă a făcut împrumuturi egale cu 100 de milioane de dolari într-un an, care a generat venituri din dobânzi de 5,5 milioane de dolari. În același an, banca a plătit 2,5 milioane de dolari în dobânzi deponenților săi.

Marja dobânzii nete a băncii poate fi calculată utilizând următoarea formulă: marja netă a dobânzii = (5,5 milioane USD - 2,5 milioane USD) / 100 milioane USD = 0,03 sau 3%.

Marja dobânzii nete nu este aceeași cu cea netă veniturile din dobânzi. Venitul net din dobânzi este numeratorul din ecuația pentru marja netă a dobânzii, dar numitorul reprezintă activele totale ale băncii și care se pot modifica în proporții care nu sunt reflectate în numărător.

Nici marja dobânzii nete nu este aceeași cu rentabilitatea. Majoritatea băncilor obțin, de asemenea, venituri semnificative din comisioane și comisioane de servicii de diferite tipuri, iar acestea nu se reflectă în marja netă a dobânzii.

Marja de dobândă netă tipică și relativă

O serie de factori afectează marja de dobândă netă a unei bănci. De exemplu, cerere și ofertă pentru împrumuturi ajută la stabilirea ratelor dobânzii pe piață. Politica monetară și reglementările bancare stabilite de Rezerva Federală pot crește sau micșora cererea de conturi de depozit și cererea de împrumuturi.

Dacă cererea de economii crește în raport cu cererea de împrumuturi, este probabil ca marja netă a dobânzii să scadă. Opusul este adevărat dacă cererea de împrumuturi este mai mare în raport cu economiile.

Marja dobânzii nete variază în funcție de bănci, în funcție de modelele lor de afaceri. De exemplu, Wells Fargo a avut o marjă de dobândă netă anualizată în primul trimestru al anului 2019 de 3,10%. În aceeași perioadă, JPMorgan Chase a avut un NIM de 2,88%. Între timp, Capital One Financial a avut o marjă de dobândă netă anualizată de 7,22% pentru primul trimestru al anului 2019.

Acest lucru nu înseamnă că Capital One este de peste două ori mai profitabil sau chiar de două ori mai eficient decât Wells Fargo sau JPMorgan Chase. Fiecare companie se concentrează pe diferite instrumente financiare pentru a câștiga venituri. Cu toate acestea, sugerează că Capital One reacționează mai flexibil într-un mediu de rată în schimbare.