Definícia odložených obstarávacích nákladov (DAC)

Čo sú odložené náklady na obstaranie (DAC)?

Odložené obstarávacie náklady (DAC) sú účtovnou metódou, ktorá je uplatniteľná v poisťovníctve. Použitie metódy DAC umožňuje spoločnosti odložiť predajné náklady ktoré sú spojené so získaním nového zákazníka počas trvania poistnej zmluvy.

Pochopenie odložených nákladov na akvizíciu (DAC)

Poisťovne pri vydaní nového obchodu vrátane odporúčania vám budú musieť zaplatiť vysoké počiatočné náklady provízií externým distribútorom a maklérom, upisovanie a liečebné náklady. Tieto náklady často môžu prekročiť poistné zaplatené v prvých rokoch rôznych typov poistných plánov.

Implementácia DAC umožňuje poisťovniam rozložiť tieto veľké náklady (ktoré by inak boli zaplatené vopred) postupne - a tým získavať výnosy. Použitie tejto účtovnej metódy má tendenciu vytvárať plynulejší vzor zárobok.

Od roku 2012 sú poisťovne povinné dodržiavať nové Federálna rada pre účtovné štandardy (FASB) pravidlo „Účtovanie nákladov spojených so získaním alebo obnovením poistných zmlúv“ alebo ASU 2010-26.

FASB umožňuje poisťovniam kapitalizovať o nákladoch na získanie nových zákazníkov ich amortizáciou v priebehu času. Pri tomto procese sú DAC zaznamenané ako aktíva- sú oveľa vyššie ako výdavky - a dajú sa splatiť postupne.

FASB tiež požaduje, aby spoločnosti odpisovali zostatky na konštantnej úrovni počas očakávanej doby platnosti zmlúv. V prípade neočakávaného ukončenia zmluvy FASB rozhodne, že DAC musí byť odpísaný, ale nie je predmetom test na zníženie hodnoty. To znamená, že majetok sa nemeria, aby sa zistilo, či stále stojí za sumu uvedenú v súvahe.

Osobitné úvahy

Amortizácia odložených obstarávacích nákladov (DAC)

DAC predstavuje „nevratnú investíciu“ vo vydaných zásadách, a preto je aktivovaný ako nehmotný majetok na zosúladenie nákladov so súvisiacimi výnosmi. V priebehu času sa obstarávacie náklady vykazujú ako náklad, ktorý znižuje majetok DAC. Proces rozpoznania nákladov v výkaz ziskov a strát je známy ako amortizácia a vzťahuje sa na majetok DAC, ktorý sa odpisuje alebo znižuje počas niekoľkých rokov.

Amortizácia vyžaduje základ, ktorý určuje, koľko DAC by sa malo zmeniť na náklady za každé účtovné obdobie. Amortizačný základ sa líši podľa klasifikácie Federálnych účtovných štandardov (FAS):

• FAS 60/97LP - prémie
• FAS 97 - Odhadovaný hrubý zisk (EGP)
• FAS 120 - Odhadované hrubé marže (EGM)

Podľa FAS 60 sú predpoklady pri politike „zablokované“ a nemožno ich zmeniť. Podľa FAS 97 a 120 sú však predpoklady založené na odhadoch, ktoré je možné podľa potreby upraviť. Odhadované použitie amortizácie DAC hrubé marže ako základ a na DAC sa uplatňuje úroková sadzba na základe návratnosti investícií.

Požiadavky na odložené obstarávacie náklady (DAC)

Pred zavedením ASU 2010-26 bol DAC nejasne popisovaný ako náklady, ktoré „sa líšia-a predovšetkým súvisia s-obstaraním poistných zmlúv“. To viedlo spoločnosti s ťažkou úlohou interpretovať, ktoré výdavky sú oprávnené na odklad, a často nútili širokú škálu poisťovacích spoločností kategorizovať väčšinu svojich nákladov ako DAC.

FASB neskôr usúdila, že účtovníctvo DAC bolo zneužívané. Správna rada reagovala poskytnutím jasnejších pokynov. ASU 2010-26 sprevádzali dve dôležité zmeny na splnenie kapitalizačných kritérií:

• Spoločnosti môžu skôr než všetky výdavky súvisiace s predajom odkladať iba náklady spojené s úspešným umiestnením nového podniku.
• Za aktívum DAC možno považovať iba časť nákladov na kancelárske priestory priamo spojených s výnosmi.

Medzi príklady časovo rozlíšiteľných nákladov patria:

• Provízie prevyšujúce konečné provízie
• Náklady na upisovanie
• Náklady na vydanie poistky