Paychex sa stal „nafukujúcou sa parabolickou bublinou“
Spoločnosť poskytujúca služby zamestnanosti Paychex, Inc. (PAYX) je popredný poskytovateľ outsourcingu miezd, ľudských zdrojov a benefitov pre spoločnosti všetkých veľkostí. Vzhľadom na silnú ekonomiku táto akcia výrazne profitovala, no teraz sa stala „nafukujúcou sa parabolickou bublinou“.
Akcie Paychex uzavreli v stredu 17. apríla na úrovni 81,56 USD, čo je medziročný nárast o 25,2 % a na území býčieho trhu o 33 % viac ako v decembri. 26, minimum 61,32 USD. Akcie 16. apríla dosiahli svoje historické maximum v priebehu dňa na 62,64 USD. Akcie nie sú lacné, ako ich P/E pomer je zvýšená 28,92 s a dividendový výnos 2,75 %, podľa Macrotrends.
Denný graf pre Paychex
Akcie Paychex začali svoju býčiu jazdu v decembri. 26, keď sa obchodovala až za 61,32 USD. Tento deň bol „kľúčovým zvratom“, keďže jeho zatváranie na úrovni 64,32 USD bolo nad decembrom. 24 najviac 63,70 dolárov. „Kľúčový obrat“ naznačuje, že bude nasledovať obchodovateľná rally.
Záver 65,15 USD v decembri. 31 bol dôležitým vstupom do mojej vlastnej analýzy a stále je v hre ročný pivot na 72,44 $ a polročný pivot na 74,68 $. Ukončenie 79,05 USD 29. marca bolo ďalším dôležitým vstupom do mojej analýzy a viedlo k štvrťročnej a mesačnej hodnote na úrovni 77,37 USD a 76,87 USD. Riziková úroveň budúceho týždňa bude 83,04 USD.
Týždenný graf pre Paychex
Týždenný graf pre Paychex je pozitívny, ale prekúpenés akciou nad svojim päťtýždňovým upraveným kĺzavým priemerom 78,96 USD a nad svojim 200-týždňovým jednoduchým kĺzavým priemerom, alebo „návrat k priemeru“ vo výške 60,73 USD. Pomaly 12 x 3 x 3 týždenne stochastické čítanie skončil týždeň na 95,23, čo je výrazne nad prahom prekúpenosti 80,00 a nad 90,00 ako „nafukujúca sa parabolická bublina“.
Obchodná stratégia: Nakúpte akcie Paychex pri oslabení na štvrťročnú a mesačnú hodnotu na úrovni 77,37 USD a 76,87 USD, v uvedenom poradí, a znížte držbu na sile na týždennú rizikovú úroveň na úrovni 83,04 USD.
Ako používať moje hodnoty a rizikové úrovne: Úrovne hodnoty a úrovne rizika sú založené na posledných deviatich týždenných, mesačných, štvrťročných, polročných a ročných uzávierkach. Prvý súbor úrovní bol založený na uzávierkach v decembri. 31. V hre zostávajú pôvodné polročné a ročné úrovne. Týždenná úroveň sa mení každý týždeň; mesačná úroveň bola zmenená koncom januára, februára a marca. Štvrťročná úroveň bola zmenená koncom marca.
Moja teória je, že deväť rokov volatilita medzi zatvoreniami stačí na to, aby sa predpokladalo, že sú zohľadnené všetky možné býčie alebo medvedie udalosti pre akciu. Na zachytenie kolísania cien akcií by investori mali nakupovať slabé akcie na hodnotovú úroveň a znížiť držbu silných akcií na rizikovú úroveň. Pivot je hodnotová úroveň alebo riziková úroveň, ktorá bola porušená v rámci svojho časového horizontu. Pivoty fungujú ako magnety, u ktorých je vysoká pravdepodobnosť, že budú znovu testované pred uplynutím ich časového horizontu.
Ako používať pomalé stochastické čítania 12 x 3 x 3 týždenne: Moja voľba použiť 12 x 3 x 3 týždenné pomalé stochastické údaje bola založená na spätné testovanie mnoho metód čítania dynamiky ceny akcií s cieľom nájsť kombináciu, ktorá viedla k najmenšiemu počtu falošných signálov. Urobil som to po krachu akciového trhu v roku 1987, takže som s výsledkami spokojný už viac ako 30 rokov.
Stochastická hodnota pokrýva posledných 12 týždňov vrcholov, minim a záverov akcie. Existuje hrubý výpočet rozdielov medzi najvyššou vysokou a najnižšou minimálnou hodnotou oproti zatváraniu. Tieto úrovne sú upravené na rýchle čítanie a pomalé čítanie a zistil som, že najlepšie fungovalo pomalé čítanie.
Stochastické čítacie stupnice medzi 00,00 a 100,00, pričom hodnoty nad 80,00 sa považujú za prekúpené a hodnoty pod 20,00 sa považujú za prepredané. Nedávno som si všimol, že akcie majú tendenciu dosahovať vrchol a klesať o 10 % až 20 % a viac krátko po tom, čo hodnota stúpne nad 90,00, takže to nazývam „nafukujúca sa parabolická bublina“, pretože bublina vždy praskne. Hodnotu pod 10,00 tiež označujem ako „príliš lacné na ignorovanie“.
Zverejnenie: Autor nemá žiadne pozície v žiadnych uvedených akciách a neplánuje iniciovať žiadne pozície v priebehu nasledujúcich 72 hodín.
