Obchody Macy's sú prázdne, pretože akcie sa snažia oživiť

Macy's, Inc. (M) bol poprednou kotvou amerických nákupných centier, no obchodné centrá a ich obchody sú momentálne prázdne. Akcie sa obchodovali pod 5 USD za akciu a teraz sa od nej odrážajú prepredané území na svojom týždennom grafe.

The základy povedať, že akcie Macy sú „príliš lacné na to, aby sme ich ignorovali“, ale môžete dôverovať číslam? Spoločnosť má P/E pomer len 1,93, ale predajca ju znížil dividendový výnos o 7,43 % na 0,00 %, podľa Macrotrends.

Kým bude hlavným príbehom šírenie COVID-19, obchodné centrá budú zatvorené. Moja vlastná analytika naznačuje, že akcie Macy's by sa mohli potenciálne vrátiť pod 5 USD za akciu, keďže ich mesačná hodnota je 3,22 USD.

Akcie Macy's uzavreli v utorok 7. apríla na 5,91 USD, čo predstavuje medziročný pokles o 65,2 % a hlboko do medvedí obchod území na úrovni 77,1 % pod 52-týždňovým maximom 25,76 USD stanoveným 24. apríla 2019. Akcie sa 2. apríla obchodovali až za 4,38 USD a momentálne sú 34,9 % nad týmto minimom.

Pred zatvorením nákupných centier boli zásoby Macy pod tlakom, pretože väčšina tovaru v regáloch obchodov bola vystavená obchodnej vojne a rastúcemu

tarify. To spôsobilo tlak na marže. Niektorí na Wall Street očakávali, že silný dolár a mäkké globálne ekonomiky budú brzdou nákupov medzinárodných turistov.

Späť v auguste 9, 2017 som upozornil na „kríž smrtipre akcie Macy's. Mojou témou potom bolo, že akcie klesli v júli 2015 ako Amazon.com, Inc. (AMZN) získaval významné tržby z obchodných centier.

Denný graf pre Macy's

Dnešný denný graf pre Macy’s ukazuje pokles, ku ktorému došlo pod „krížom smrti“, ktorý vznikol po 50-dňovom jednoduchý kĺzavý priemer klesol pod 200-dňový jednoduchý kĺzavý priemer. Tento predajný signál naznačil, že akcie sa budú pohybovať nižšie.

Na začiatku roku 2020 akcia testovala svoju polročnú rizikovú úroveň na úrovni 18,47 USD, čo sa ukázalo ako skvelá úroveň na predaj akcie. Akcia je teraz pod rizikovou úrovňou v druhom štvrťroku na úrovni 12,44 USD.

Pod grafom je mesačná hodnota za apríl na úrovni 3,22 USD. Akcie Macy's sa obchodujú výrazne pod svojimi 50-dňovými a 200-dňovými jednoduchými kĺzavými priemermi na úrovni 11,21 USD a 15,72 USD.

Týždenný graf pre Macy's 

Týždenný graf pre Macy's je negatívny, ale prepredaný, pričom akcia je pod päťtýždňovým upraveným kĺzavým priemerom 8,85 USD. Akcia je pod svojim 200-týždňovým jednoduchým kĺzavým priemerom, alebo "návrat k priemeru“ za 26,65 USD. „Návrat k priemeru“ bol naposledy testovaný v augustovom týždni. 17, 2018, ako predajná príležitosť, keď bol priemer 40,47 USD.

Pomaly 12 x 3 x 3 týždenne stochastické čítanie Predpokladá sa, že tento týždeň klesne na 10:14 z 3. apríla 11:70. Ak tento údaj klesne pod 10,00, akcie Macy by boli technicky „príliš lacné na to, aby sa dali ignorovať“.

Obchodná stratégia: Kúpte si akcie Macy's pri oslabení na úroveň ich mesačnej hodnoty za 3,22 USD. Znížte podiely na sile na rizikovú úroveň v druhom štvrťroku na úrovni 12,44 USD.

Ako používať moje hodnoty a rizikové úrovne: Záverečná cena akcie v decembri. 31, 2019, bol vstupom do mojej vlastnej analýzy. Polročné a ročné úrovne zostávajú v grafoch. Každý výpočet používa posledných deväť uzávierok v týchto časových horizontoch.

Druhý štvrťrok 2020 a mesačné úrovne za apríl boli stanovené na základe záverečnej ceny 31. marca. Nové týždenné úrovne sa počítajú po skončení každého týždňa a nové štvrťročné úrovne sa vyskytujú na konci každého štvrťroka. Polročné úrovne sa aktualizujú v polovici roka, zatiaľ čo ročné úrovne sú v hre po celý rok.

Moja teória je, že deväť rokov volatilita medzi zatvoreniami stačí na to, aby sa predpokladalo, že sú zohľadnené všetky možné býčie alebo medvedie udalosti pre akciu. Na zachytenie volatility ceny akcií by investori mali nakupovať slabé akcie na hodnotovú úroveň a znížiť držbu silných akcií na rizikovú úroveň. Pivot je hodnotová úroveň alebo riziková úroveň, ktorá bola porušená v rámci svojho časového horizontu. Pivoty fungujú ako magnety, u ktorých je vysoká pravdepodobnosť, že budú znovu testované pred uplynutím ich časového horizontu.

Ako používať pomalé stochastické čítania 12 x 3 x 3 týždenne: Moja voľba použiť 12 x 3 x 3 týždenné pomalé stochastické údaje bola založená na spätné testovanie mnoho metód čítania dynamiky ceny akcií s cieľom nájsť kombináciu, ktorá viedla k najmenšiemu počtu falošných signálov. Urobil som to po krachu akciového trhu v roku 1987, takže som s výsledkami spokojný už viac ako 30 rokov.

Stochastické čítanie pokrýva posledných 12 týždňov maxima, minima a uzávierky akcie. Existuje hrubý výpočet rozdielov medzi najvyššou vysokou a najnižšou minimálnou hodnotou oproti zatváraniu. Tieto úrovne sú upravené na rýchle čítanie a pomalé čítanie a zistil som, že najlepšie fungovalo pomalé čítanie.

Stochastické čítacie stupnice medzi 00,00 a 100,00, pričom sa berú do úvahy hodnoty nad 80,00 prekúpené a hodnoty pod 20,00 sa považujú za prepredané. Hodnota nad 90,00 sa považuje za formáciu „nafukujúcej sa parabolickej bubliny“, po ktorej zvyčajne nasleduje pokles o 10 % až 20 % v priebehu nasledujúcich troch až piatich mesiacov. Hodnota pod 10,00 sa považuje za „príliš lacnú na ignorovanie“, po ktorej zvyčajne nasledujú zisky o 10 % až 20 % počas nasledujúcich troch až piatich mesiacov.

Zverejnenie: Autor nemá žiadne pozície v žiadnych uvedených akciách a neplánuje iniciovať žiadne pozície v priebehu nasledujúcich 72 hodín.