Aký je rozdiel medzi dividendami a kapitálovými ziskami?

Úrokové investície sa líšia v spôsobe, akým prinášajú svojim majiteľom výnosy. Keď investor predá investíciu za viac, ako bola pôvodne kúpená, rozdiel medzi nákupnou a predajnou hodnotou je známy ako kapitálový zisk. Keď kúpite akciu za 1 000 dolárov a následne ju predáte za 1 200 dolárov, dosiahnete kapitálový zisk 200 dolárov. V čase, keď ste ju vlastnili, ste však mohli dostávať aj pravidelné platby úrokov od vydávajúcej spoločnosti. Tieto platby úrokov sa nazývajú dividendy, a zaobchádzanie s výnosmi z dividend je veľmi odlišné od zaobchádzania so ziskami hlavných miest.

Dividendy a kapitálové zisky sú dva nástroje na budovanie bohatstva akciový trh; investície buď zdražia prostredníctvom zhodnotenie kapitálualebo spoločnosti vyplácajú časť svojich vlastných ziskov akcionári ako dividendy. Trhová skratka pre nerealizované kapitálové zisky, čo znamená, že aktívum ešte nebolo predané, je „výnos“, zatiaľ čo skratka pre dividendy je „výnos“.

Presne povedané, dividendy nie sú v skutočnosti platby úrokov, pretože dividendy v skutočnosti mierne poškodzujú ceny akcií po ich distribúcii. Tento príjem však akcionár získa okamžite. Kapitálové zisky vyplývajú iba z predaja investície; keď cena akcie stúpne zo 100 dolárov na 105 dolárov, skutočne ste získali schopnosť predať iba za 5% kapitálový zisk. Ak cena pred predajom opäť klesne na 98 dolárov, neuvedomíte si, že 5% zisk.

Daňové pravidlá pre dividendy a kapitálové zisky sa často menia, ale IRS adresuje každý typ návratu inak. V skutočnosti sa s dlhodobými kapitálovými ziskami alebo aktívami držanými dlhšie ako jeden rok zaobchádza inak ako s krátkodobými kapitálovými ziskami. Krátkodobé zisky sú často zdaňované podobne ako príjmy z dividend.