Definícia federálnych úspor a pôžičiek (S&L)

Čo je to federálna úspora a pôžička (S&L)?

Pojem federálne sporenie a pôžička (S&L) označuje finančnú inštitúciu, ktorá sa zameriava na poskytovanie bežných a sporiacich účtov, pôžičiek a hypoték na bývanie spotrebiteľom. Tieto inštitúcie sa označujú aj ako šetriči—úverových zväzov a sporiteľne, ktoré sú vo vzájomnom vlastníctve ich klientov. Mnohé z týchto spoločností ako také pôsobia v komunitách a v súkromnom vlastníctve, aj keď niektoré môžu byť verejne obchodované.

Ako funguje federálna úspora a pôžička (S&L)

Väčšina dnešných federálnych úspor a pôžičiek sú federálne objednané komunitné inštitúcie. Na rozdiel od komerčných bánk ich vlastnia a kontrolujú ich zákazníci - nie akcionári. Ako je uvedené vyššie, zameriavajú sa na poskytovanie hypoték na bývanie, pôžičiek a základných bankových a sporiacich nástrojov - bežných a sporiacich účtov, vkladových certifikátov (CD) a ďalších - zákazníkom. Títo členovia platia poplatky, ktoré sú združené, čo im dáva lepšie sadzby za úverové a sporiace produkty.

Koncept federálnych úspor a pôžičiek alebo úspor je založený na stavebné a úverové združenia ktoré boli prominentné pred Veľká depresia. Mnohé z týchto stavebných a úverových asociácií sa vo veľkej miere spoliehali na model akumulácie akcií, pomocou ktorého sa členovia zaviazali nakupovať akcií v asociácii a následne mal právo požičať si proti hodnote týchto akcií na nákup a Domov.

Keď mnohé z týchto inštitúcií začali počas depresie bojovať, Hooverova a Rooseveltova administratíva vstúpili do generálnej opravy priemyslu. Vláda poskytla listiny pre federálne úspory a pôžičky a založil Federálne bankovníctvo hypoték (FHLB) systém na zabezpečenie toho, aby títo noví - alebo prinajmenšom rebrandingoví - veritelia mali dostatočnú likviditu.

V tom čase boli vklady vo federálne prenajatých S & L poistené novým Federálna poisťovacia spoločnosť pre sporenie a pôžičky (FSLIC), ktorého cieľom bolo poskytnúť vkladateľom istotu, že neprijmú straty. Po generálnej oprave priemyslu v roku 1989 zodpovednosť za poistenie vkladov padla na Federálna spoločnosť pre poistenie vkladov (FDIC). K dec. 31, 2019, bolo sporených sporiteľní poistených FDIC 659.

Osobitné úvahy

Rozmach po 2. svetovej vojne znamenal vrchol vplyvu sporovníkov, pričom celkový počet S & L dosiahol do roku 1965 6 071. Kongres obmedzil úrokové sadzby, ktoré S & L a komerčné banky mohol byť umiestnený na depozitné účty v roku 1966, čo ohrozuje tento rast. Kedy úrokové sadzby vzrástol v 70. rokoch minulého storočia, spotrebitelia začali vyberať svoje finančné prostriedky a vkladať ich na účty, ktoré ponúkali vyššie výťažok. Stagnujúca ekonomika navyše znamenala, že v úsporách bolo menej dlžníkov, ktorí by sa mohli kvalifikovať na pôžičku.

Zákonodarcovia schválili zákony deregulovať S & L na začiatku 80. rokov minulého storočia. Teraz majú napríklad možnosť ponúkať širšiu škálu produktov a používať menej reštriktívne účtovníctvo postupov. Zdá sa, že zákony namiesto zmiernenia problémov sporovníkov v neskoršom desaťročí skôr prispeli k viacerým prípadom zlého hospodárenia a podvodov. Do roku 1990 vláda odhadovala, že nesprávne správanie S&L stálo americkú verejnosť až 75 miliárd dolárov.

Vláda obnovila silnejší dohľad a vytvorila Úrad pre dohľad nad šetrnosťou v roku 1989 v reakcii na kríza sporenia a pôžičiek. Tento regulačný orgán, ktorý je divíziou ministerstva financií, pomohol zaistiť bezpečnosť a stabilitu členských úspor a pôžičiek. Bol rozpustený v roku 2011 a jeho funkcie boli zahrnuté do iných agentúr. Aj keď S & L prežili krízu, ich prevalencia sa od ich zenitu v šesťdesiatych rokoch minulého storočia výrazne zmenšila.

Federálne úspory a pôžičky (S & L) vs. Komerčné banky

Federálne sporiteľne a pôžičky sa prevádzkujú jedným z dvoch spôsobov. Podľa modelu vzájomného vlastníctva sú S&L vo vlastníctve jej vkladateľov a dlžníkov. S&L môže založiť aj skupina akcionárov, ktorí vlastnia všetky akcie sporenia.

To sa líši od komerčných bánk, ktoré sú obvykle vo vlastníctve a spravované spoločnosťou a predstavenstvo vybral akcionári. Komerčné banky sú tiež diverzifikovanejšie, pokiaľ ide o ponuky, ktoré poskytujú. Väčšina ich pôžičiek je zameraná na firmy a stavebné projekty. Tiež často poskytujú spotrebiteľom širšiu škálu služieb, ako sú kreditné karty a riešenia správy majetku.

Naopak, S & L sú oveľa viac zamerané na trh hypoték na nehnuteľnosti. Podľa zákona môžu požičať len do 20% svojho majetku komerčné pôžičky. Okrem toho, aby ste sa kvalifikovali na Federálna banka pre domáce pôžičky požičiavanie, S & L musia preukázať, že 65% ich aktív je investovaných do hypoték na nehnuteľnosti a iného majetku súvisiaceho so spotrebiteľom.