Kaj je imetnik enot premoženja?

Kaj je imetnik enot premoženja?

Imetnik enot premoženja je vlagatelj, ki ima v lasti eno ali več enot premoženja v investicijskem skladu oz obvladovati komanditno družbo (MLP). Enota je enakovredna delnici ali obresti. Imetniki enot premoženja imajo posebne pravice, določene v izjavi o zaupanju, ki ureja dejanja sklada.

Najpogostejša vrsta enotno zaupanje je naložbeno sredstvo, ki združuje sredstva vlagateljev za nakup portfelja sredstev. Ti skladi skladov vlagajo v številne razrede sredstev (velike, majhne, ​​domače, mednarodne, itd.), obveznice (naložbeni razred, visok donos, nastajajoči trg, neobdavčeni itd.), nepremičnine in drugo vrednostnih papirjev.

Razumevanje imetnikov enot premoženja

Za vlagatelje v te sklade enot premoženja obstaja celoten izbor tveganj/nagrad. Imetnik enot premoženja je izpostavljen skupu vrednostnih papirjev in lahko kadar koli trguje z enotami, čeprav je sklad enote ponavadi manj likviden kot, recimo, borzni sklad (ETF) in cena enote, s katero se trguje, morda ni enakovredna neto vrednost sredstev (NAV) zaupanja enote na delnico.

Imetniki enot premoženja imajo lahko tudi interes v glavni družbi z omejeno odgovornostjo (MLP), naložbenem nosilcu, ki ponuja pomembne davčne ugodnosti tako splošnim kot komanditnim partnerjem. Večina MLP je v energetskem sektorju. Na primer, cevovodna podjetja raje strukturo MLP ponujajo prednostno davčno obravnavo denarnih tokov partnerjem in imetnikom enot premoženja. Imetnike enot premoženja privlači predvsem potencial visokih donosov MLP.

Ena razlika med lastniki enot premoženja in delničarji je v tem, da imajo lahko lastniki enot premoženja nekaj glasovalnih pravic, vendar so te pravice pogosto nekoliko bolj omejene kot pravice delničarjev podjetij.

Obdavčitev lastnikov enot premoženja

Za skrbniške sklade lastniki enot premoženja plačujejo davek od dobička od obresti, dividend in kapitalskih dobičkov, ki so jim razdeljeni, če so enote na obdavčljivem računu. Skladi enot premoženja pošiljajo vsem imetnikom enot premoženja IRS Obrazec 1099, običajno 1099-INT ali 1099-DIV.

V primeru obvladujočih komanditnih družb (MLP) se vsak delež imetnika enot premoženja v prihodkih, dobičkih, odbitkih, izgubah in kreditih poroča o Razpored K-1. Če je neto znesek pozitiven, imetnik enote plača davek na podlagi prenosa, ne glede na to, ali je bila denarna razdelitev dejansko prejeta ali ne; če obstaja čista izguba, se znesek lahko prenese naprej in uporabi za prihodnje prihodke, vendar le iz iste MLP.

The Zakon o davčnih olajšavah in delovnih mestih, sprejeto leta 2017, je uvedlo novo davčno olajšavo za iti skozi podjetja, vključno s skladi za naložbe na enoto. Odbitek dohodka iz naslova kvalificiranih podjetij ali odbitek 199A omogoča davkoplačevalcem, ki niso podjetja, da od vsakega prehodnega podjetja, ki ga imajo, odštejejo do 20% kvalificiranega poslovnega dohodka.

Primer imetnika enot premoženja

Recimo, da je vlagatelj zainteresiran, da je imetnik enot premoženja investicijski sklad v nepremičnine (REIT). Vlagatelj opravi skrbni pregled in se odloči za nakup delnic družbe Prologis, Inc. (PLD), največje nepremičninsko podjetje na svetu, ker jim je všeč premoženje v portfelju in njegov potencial za rast v trenutnem tržnem okolju. Vsi dohodki, ki jih prejme imetnik enot premoženja, bodo obdavčeni kot prehodni dohodek.