Ali lahko Intel zmanjša svoj trend zaslužka?

Cene delnic za Intel Corporation (INTC) so pred kratkim padle pod 20-dnevno obdobje drseče povprečje ko se vlagatelji pripravljajo na četrto fiskalno četrtletje družbe poročilo o zaslužku. Delnice Intel so v zadnjih šestih četrtletjih v povprečju padle za 9,7 %, kar je preseglo implicitno možnost prečkati premakniti štirikrat od šestih. Analitiki pričakujejo, da bo podjetje objavilo 0,91 $ Čisti dobiček na delnico (EPS) in 18,36 milijarde dolarjev prihodkov. Intel je bil eno redkih podjetij, ki je v letu 2021 slabo delovalo, in vlagatelji bodo nestrpno videli, ali lahko proizvajalec čipov premaga trend.

Intel je leta 2022 presenetljivo presegel tehnološki sektor in industrijo polprevodnikov. Podjetje je nedavno objavilo načrte za vlaganje več kot 20 milijard dolarjev v dve novi tovarni polprevodnikov v Ohiu, izvršni direktor Pat Gelsinger pa se je pred kratkim vrnil v Intel.

Nedavne novice bi lahko bile razlog, da trgovci z opcijami v bližnji prihodnosti dajejo bikovske stave na ceno delnice Intel. The

odprto zanimanje saj se zdi, da Intel ponazarja, da trgovci kupujejo možnosti klica in prodajo postavlja. Ta bikovska aktivnost se je nadaljevala kljub temu, da je cena delnice Intel nedavno padla pod svoje 20-dnevno drseče povprečje.

Trenutni trendi

Primerjava nedavnih cenovnih akcij in trgovanja z opcijami lahko zagotovi vpogled v splošno razpoloženje, ki ga imajo trgovci in vlagatelji do prihodnjega delovanja podjetja. Ključ do maksimiranja tega vpogleda je razumevanje konteksta, v katerem je prišlo do vedenja cen. Spodnji grafikon prikazuje gibanje cene delnic Intel od ponedeljka, 1. 24, ki ponazarja nastavitev pred poročilom o zaslužku.

Odkar je proizvajalec čipov oktobra poročal o dobičku, se je cena delnice Intel za kratek čas trgovala nad ali pod 20-dnevnim drsečim povprečjem. Cena delnice je na kratko narasla na nadpovprečno raven v začetku leta 2022, nato pa je padla na podpovprečni razpon v tednu pred dobičkom. Cena se je pred kratkim zaprla v tem območju, kot kažejo tehnične študije na tem grafikonu.

Študije se oblikujejo do 20 dni Keltnerjev kanal kazalniki. Te prikazujejo ravni cen, ki predstavljajo večkratnik povprečen pravi razpon (ATR) za delnico. Ta niz pomaga poudariti, kako se je cena dvignila od srednjega dela tega razpona do zgornjih meja. Ta premik cene delnic Intela pomeni, da bi vlagatelji lahko izgubljali zaupanje v Intel, ko se približuje poročilo o dobičku.

Grafikon poudarja tudi uspešnost delnic Intel po poročanju o dobičku za prejšnje četrtletje. Po poročanju o zaslužku konec oktobra so delnice Intela na dan poročanja o zaslužku padle za 11,6 %, nato pa so se v večjem delu četrtletja vijugale okoli 20-dnevnega drsečega povprečja. To je pomembno upoštevati, če trgovci in vlagatelji pričakujejo podoben premik dobička za delnice Intel za to četrtletje.

Učinkovitost makrov in pogled možnosti

Cenovno delovanje v vakuumu lahko teoretično kaže na splošno razpoloženje do katere koli posamezne delnice. Vendar pa lahko zagotovitev dodatnega konteksta za to cenovno akcijo nariše jasnejšo sliko, hkrati pa osvetli ključne podrobnosti za opazovalce grafikonov. Spodnji grafikon prikazuje nedavno cenovno akcijo Intela z ETF State Street Technology Sector (XLK) in iShares' Semiconductor ETF (SOXX).

Na tem grafikonu je očitno, da je Intel, ki je bil v preteklem letu opazno slabši, pred kratkim pred svojim sektorjem in industrijo, ki sta bila v zadnjem času razmeroma obsedena. V zadnjem mesecu so delnice Intel padle za 2,4 % v primerjavi z 11,6 % in 13,5 % padcem za XLK oziroma SOXX v tem časovnem obdobju. To bi lahko pomenilo, da je čas, da slabši Intel obrne bogastvo v primerjavi s svojim širšim trgom.

Intelova uspešnost na širšem trgu je zanimiva glede na nedavno dejavnost trgovcev z opcijami. Na prvi pogled se zdi, da so trgovci z opcijami bikovsko naklonjeni delnicam Intela, saj je nedavni obseg trgovanja vseboval 145.000 klicev v primerjavi s 108.000 prodajnimi tečaji.

Odprto zanimanje za Intel je na prvi pogled prav tako bikovsko, saj vsebuje 1,3 milijona klicev v primerjavi z 943.000 vložki. Tudi razpoloženje naročil ostaja naklonjeno, saj je bilo 71 % vseh pogodb, s katerimi se trguje v zadnjem mesecu, klicnih opcij.

Za Jan. 28 rok trajanja, odprto zanimanje vključuje 60.000 klicev v primerjavi s 45.000 vložki. Brez denarja klicne opcije upadajo tudi veliko počasneje kot stavki brez denarja. Edina možnost z največjim odprtim interesom je klic v višini 55 USD s 6.800. To predstavlja 5-odstotno rast glede na trenutno ceno delnice Intel.

Pogled naprej

Čeprav morda ni prvi, ki pride na misel, ko pomislimo bellwether delnice, je možno, da bi lahko rezultati zaslužka Intel neposredno vplivali na indekse. Pozitivno poročilo bi lahko dvignilo druge delnice v sektorju, kot je Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited (TSM), NVIDIA Corporation (NVDA), ali Broadcom Inc. (AVGO). Ne glede na to, kaj piše v poročilu, bi lahko Intelov zaslužek vplival borzno trgovana sredstva kot so XLK, SOXX ali celo Invesco QQQ Trust (QQQ).

Zavijanje

Vlagatelji bodo spremljali, ali lahko Intel prekine svoj nedavni niz padanja cen delnic, ki temelji na dobičku. Čeprav se zdi, da podjetje napreduje na naslovnicah, bo prava zgodba postala očitna, ko bo Intel poročal o zaslužku po zaprtju trga v sredo, 1. 26. Zdi se, da bodo trgovci z opcijami v bližnji prihodnosti pozicionirani navzgor v ceni delnice Intel.