Železniške delnice bi lahko padle na dno v prihodnjih tednih

Železniške delnice so v letu 2019 doživele mešano bogastvo, pri čemer so se cene močno razlikovale, ki so pokazale malo korelacije med velikimi igralci. Nekdanji zaostali Kansas City Southern (KSU) se je v tem kaosu povzpel na vodilno mesto in dosegel najvišjo raven vseh časov, medtem ko nekdanji voditelji CSX Corporation (CSX) in Norfolk Southern Corporation (NSC) so padle na večmesečne najnižje vrednosti. Union Pacific Corporation (UNP), komponenta z najvišjo veliko začetnico, je razliko razdelila s stranskim udarcem v mrtvi točki širokega razpon trgovanja.

Dolgoročno relativna moč cikli napovedujejo, da se bo ta različna dejanja končno končala v četrtem četrtletju, z bolj konstruktivnim tehničnim tonom, ki bo vodil skupino v leto 2020. CSX in NSC imata največ koristi od tega preobrata, ki bi lahko bolje deloval kot igranje tržnega časa kot dolgoročni nakup in zadrževanje, glede na trgovinska pogajanja z visokimi vložki, ki bi lahko narekovala usodo ameriškega gospodarstva v prihodnjih letih.

CSX zaloge razčiščene 2008 odpornost sredi 20-ih dolarjev leta 2013 in to raven še zadnjič preizkusil leta 2016, pred močnim napredovanjem trenda, ki je objavil dolg niz novih najvišjih vrednosti v avgustovskem vrhuncu 2018 pri 76,24 USD. V četrtem četrtletju se je razprodala na najnižjo raven v šestih mesecih in se v letu 2019 dvignila, v začetku aprila pa se je vrnila na prejšnjo najvišjo vrednost. Preboj nekaj tednov pozneje je maja dosegel najvišjo vrednost vseh časov pri 80,73 $, nato pa se je umiril v stranski vzorec, ki je preboj julija spodletel.

Zaloga izrezljana a temelji vzorec od nizke do sredine 60 dolarjev avgusta in se je v začetku tega meseca obrnil navzgor in se obrnil na 50 in 200 dni eksponentno gibanje povprečja (EMA) upor nad 70 $ pred približno 10 dnevi. Ta padajoči tok naj bi našel podporo na vrhu baze blizu 67 $, kar bi povečalo potencial za a dvojno dno preobrat, ki napoveduje potovanje nazaj na vrhunec leta 2019. Kljub temu je najbolje počakati na nakupne signale, ki se še niso pojavili.

Natančneje, mesečno stohastični oscilator je prestopila v preprodano ravni šele tretjič v tem desetletju, toda bikovski križanec bo morda moral počakati, da se višja "signalna" črta igrajte dohitevanje in zvišate verjetnost za dodatno šibko cenovno akcijo, preden delnice zavijejo v ovink s trajnostnim odskočiti. Prehod bi moral biti pomemben, ko pride, s prejšnjimi primeri, ki prinašajo večletno rast.

južni Norfolk izbruhnil nad najvišjo vrednost iz leta 2008 sredi 70-ih dolarjev leta 2013 in dosegel najvišjo vrednost 117 dolarjev v četrtem četrtletju 2014, s čimer se je umaknil strmemu popravek ki je v prvem četrtletju 2016 uspešno preizkusila novo podporo. Leta 2017 se je vrnil na prejšnjo najvišjo vrednost in znova izbruhnil ter dosegel impresivne donose na najvišjo vrednost aprila 2019 pri 211 $. Stranski vzorec se je tri mesece pozneje prebil na dno, saj ni uspel prebiti in delnice so prvič po januarju padle skozi 200-dnevno EMA.

Razprodaja v avgustu se je končala pri .618 Fibonaccijevo odmikanje vala relija v leto 2019, vendar precej nad 0,382 umika triletnega naraščajočega trenda. Zdi se, da je verjetna nadaljnja slabša stran, saj se črno dvigne trendna črta vrnitev v leto 2017, ki ponuja logično prelomnico. Prekinitev te ravni podpore bi bila zelo medvedja, kar bi znatno znižalo verjetnost, da bo delnica objavila še en krog novih najvišjih vrednosti.

Mesečni stohastični oscilator junija 2019 prešel v prodajni cikel na ravni prekupljenosti, kar je napovedovalo šibkost do konca leta in še vedno ni doseglo območja preprodanosti. Vendar nobeden od prodajnih signalov od leta 2016 ni padel na to skrajno raven, kar kaže, da bodo kupci v prihodnjih tednih priskočili na pomoč. Črna črta je v tem pogledu videti odlično postavljena, saj igralcem na trgu sporoča, naj pazijo na priložnost za nakup z nizkim tveganjem blizu 160 $.

Spodnja črta

Železniške delnice bi lahko v četrtem četrtletju dosegle najnižje vrednosti in v letu 2020 ponudile zdrave donose.

Razkritje: Avtor v času objave ni imel nobenih funkcij v omenjenih vrednostnih papirjih.