Kakšna čista obrestna marža je značilna za banko?

Povprečje čista obrestna marža (NIM) za ameriške banke je leta 2019 znašal 3,35%. Ta številka kaže rahel odmik od 30-letnega minimuma, ki je leta 2015 znašal 2,98%. Toda dolgoročni trend je od leta 1996, ko je bila povprečna številka 4,3%, bolj ali manj padajoč.

Pojasnilo neto obrestne marže

V financah je neto obrestna marža merilo razlike med plačanimi obrestmi in prejetimi obrestmi, prilagojeno skupnemu znesku sredstev za ustvarjanje obresti, ki jih ima banka.

Skratka, neto obrestna marža je eden od kazalcev donosnosti in rasti banke. Razkriva, koliko banka zasluži obresti za svoja posojila v primerjavi s tem, koliko izplačuje obresti za depozite.

Na primer, recimo, da je banka v enem letu dala posojila v višini 100 milijonov dolarjev, kar je ustvarilo 5,5 milijona dolarjev prihodkov od obresti. Istega leta je banka svojim vlagateljem plačala 2,5 milijona dolarjev obresti.

Neto obrestno maržo banke je mogoče izračunati po naslednji formuli: neto obrestna marža = (5,5 milijona USD - 2,5 milijona USD) / 100 milijonov USD = 0,03 ali 3%.

Čista obrestna marža ni enaka neto dohodek od obresti. Čisti obrestni prihodki so števec v enačbi za neto obrestno maržo, vendar imenovalec je celotna aktiva banke in se lahko spremeni v deležih, ki se ne odražajo v števec.

Tudi čista obrestna marža ni enaka dobičkonosnosti. Večina bank prav tako zasluži pomemben dohodek iz različnih vrst pristojbin in storitev, ki se ne odražajo v čisti obrestni marži.

Tipična in relativna neto obrestna marža

Na neto obrestno maržo banke vpliva več dejavnikov. Na primer, ponudba in povpraševanje za posojila pomagajo določiti tržne obrestne mere. Monetarna politika in bančni predpisi, ki jih določajo zvezne rezerve, lahko povečajo ali zmanjšajo povpraševanje po depozitnih računih in povpraševanje po posojilih.

Če se povpraševanje po prihrankih poveča glede na povpraševanje po posojilih, se bo neto obrestna marža verjetno zmanjšala. Nasprotno velja, če je povpraševanje po posojilih glede na prihranke večje.

Neto obrestna marža se med bankami razlikuje glede na njihove poslovne modele. Na primer, Wells Fargo je imel v prvem četrtletju 2019 letno neto obrestno maržo v višini 3,10%. V istem obdobju je imel JPMorgan Chase NIM 2,88%. Medtem je imel Capital One Financial v prvem četrtletju leta 2019 močne 7,22 -odstotne letne čiste obrestne marže.

To ne pomeni, da je Capital One več kot dvakrat donosnejši ali celo dvakrat učinkovitejši od Wells Farga ali JPMorgan Chase. Vsako podjetje se osredotoča na različne finančni instrumenti za zaslužek. Vendar pa kaže, da se Capital One odziva bolj prilagodljivo v okolju s spremenljivo obrestno mero.