Opredelitev vzajemne hranilnice (MSB)

Kaj je vzajemna hranilnica (MSB)?

Vzajemna hranilnica je vrsta varčnost ustanova, ki je bila prvotno namenjena posameznikom z nizkimi dohodki. V preteklosti so ti posamezniki vlagali v dolgoročna sredstva s fiksno obrestno mero, kot npr hipoteke.

Večina MSB je imela primarne lokacije v srednjeatlantskih in industrijskih severovzhodnih regijah ZDA. Do leta 1910 je bilo teh ustanov 637.

Razumevanje vzajemne hranilnice (MSB)

Vzajemne hranilnice so bile do sedemdesetih let pretežno uspešne. Natančneje, predpisi, sprejeti v osemdesetih letih.

Čeprav je hipoteka običajno pogodba med posojilojemalcem in posojilodajalcem, se lahko hipoteke združijo in postanejo na voljo za naložbe zunanjim strankam.

Zgodovina vzajemnih hranilnic (MSB)

Leta 1816 sta bili ustanovljeni prvi vzajemni hranilnici (MSB) Philadelphia Saving Society in Boston's Provident Institution for Saving. Namen MSB je bil zagotoviti kredite ljudem, ki jih je takratni bančni sistem v veliki meri spregledal.

Izraz "vzajemnost" pravzaprav izvira iz devetnajstega stoletja, v času, ko so nekateri bogati posamezniki poskušali izenačiti konkurenčne pogoje za državljane, saj se je država hitro spreminjala. Prvi človekoljubci v Filadelfiji, ki so ustanovili prve vzajemne hranilnice, so ustanovili tudi prve bolnišnice, sirotišnice in zavetišča na vzhodni obali ZDA.

Pravzaprav glavni namen prvih vzajemnih hranilnic ni bil ustvariti dobiček za svoje ustanovitelje. Namesto tega je bil cilj ustvariti subjekt, kjer bi zaslužek tekel neposredno do njegovih vlagateljev. Poleg tega so bile obresti, ki niso bile plačane vlagateljem, zadržane kot "zadržani dobiček".

Zadržani dobiček je imel eno glavno korist: v času finančnega stresa bi se lahko glavnica vlagateljev vrnila na zahtevo.

Večina teh uveljavljenih načel stoji danes.

MSB so bili na splošno zelo uspešni do sedemdesetih let. V osemdesetih letih prejšnjega stoletja so predpisi, ki urejajo, v kaj bi lahko MSB vlagali, skupaj s kakšno obrestno mero lahko plačali strankam, skupaj z naraščajočo obrestne mere, je povzročil velike izgube MSB. Posledično je v osemdesetih letih propadlo veliko MSB; drugi so se združili, postali poslovne bankeali pretvoriti v zalogo.

MSB tradicionalno vlagajo v hipoteke. Posamezniki in podjetja bodo s hipotekami kupovali velike nepremičnine, ne da bi plačali celotno vrednost vnaprej. Hipoteke s fiksno obrestno mero (imenovana tudi "tradicionalna" hipoteka) hipoteke z nastavljivo obrestno mero (ARM) obstajajo.

Vzajemne hranilnice so na splošno organizirane po tako imenovanem "sistemu skrbnikov". Prav ta posebnost jih ločuje od zadružnih bank. Pri zadružnih bankah so stranke lastniki. Toda pri vzajemnih hranilnicah je njen odnos z vlagatelji v razmerju dolžnika in upnika, kar zahteva potrebo po "skrbniku", ki bi upravljal poslovanje banke, ne da bi pri tem ustvarjali dobiček.

V sodobni družbi so se vzajemne hranilnice precej dobro prilagodile ostri konkurenci. Natančneje, strankam so prek povezanih finančnih institucij ponudili širšo paleto izdelkov in storitev. Tako na primer veliko vzajemnih hranilnic zdaj ponuja finančne storitve, kot so fiksni dohodek in naložbe v lastniški kapital, zavarovanje, finančno načrtovanje, načrtovanje nepremičnin in skrbniške storitve poleg vsakodnevnih bančništvo.

Bančna industrija je v zadnjem stoletju doživela ogromne in hitre spremembe. Vzajemne hranilnice še naprej ponujajo stabilno in zanesljivo bančništvo v skupnosti.

Kljub temu vpliv tehnologije še vedno povzroča glavobole vzajemnim hranilnicam. Bančništvo postaja vse bolj tehnološko zasnovano. Da bi ostale vzajemne hranilnice, so morale veliko vlagati v stvari, kot so bančna infrastruktura IT, kibernetska varnost in razvoj spletnih aplikacij.

Zaradi zmanjšanja marž in pomanjkanja obsega (glede na velike multinacionalne banke v lasti delničarjev) je vzajemnim hranilnicam težko vlagati veliko v finančno tehnologijo. Namesto tega se morajo vzajemne hranilnice vse pogosteje združevati, da pridobijo dostop do ali financirajo tehnološko infrastrukturo.

Prednosti in slabosti vzajemnih hranilnic (MSB)

Vzajemne hranilnice imajo več prednosti in slabosti. Najprej si oglejmo prednosti.

Prednosti

1. Finančna stabilnost: Na splošno so vzajemne hranilnice bolje kapitalizirane in delujejo bolj konzervativno kot povprečna javna banka. Dejansko so bile vzajemne hranilnice med redkimi bankami, ki so preživele veliko depresijo, ker niso hoteli prevzeti prevelikega tveganja.
2. Storitev za stranke: Ker vlagatelj pomeni tudi, da ste lastnik, je povsem naravno, da imajo vzajemne hranilnice pristop, ki je bolj "pripravljen ugajati", ko gre za storitve za stranke. Ni mogoče zaobiti tega: uspeh banke je odvisen od zadovoljstva in uspeha njenih upnikov.
3. Varnost vlagateljev: Vzajemne hranilnice običajno zakupijo državni ali zvezni organi. Na primer, vzajemne hranilnice so zavarovane pri Zvezni družbi za zavarovanje vlog (FDIC). Kot smo že omenili, so vzajemne hranilnice na splošno bolj previdne pri svojih naložbah, da zaščitijo naložbene interese vlagateljev. Zaradi tega lahko vzajemne hranilnice veliko bolje prenašajo finančne spore kot tradicionalne banke.
4. Dolgoročni obeti: Vzajemne hranilnice niso v lasti delničarjev, ki običajno zahtevajo, da dobiček raste vsako leto. Tako lahko vzajemne hranilnice po naravi dolgoročno pristopijo k poslovanju. Namesto da bi poskušali doseči stroge ocene zaslužka, lahko vzajemne hranilnice vzpostavijo dolgoročnejše in plodnejše odnose s skupnostjo in ponudijo prožnejše rešitve.
5. Dobiček ostane v skupnosti: Dobiček od obresti pri posojilih se običajno v takšni ali drugačni obliki vrne skupnosti. Eden od načinov je, da imajo vlagatelji nižje obrestne mere za posojila in višje obrestne mere za vloge. Drug način pa je preprosto z donacijami skupnostnim šolam, dobrodelnimi akcijami in lokalnimi dogodki.
6. Dostopnost: Člani lahko običajno kadar koli vstopijo v vzajemno hranilnico in od finančnih strokovnjakov dobijo finančne nasvete.

Slabosti

Seveda obstaja tudi nekaj pomanjkljivosti vzajemnih hranilnic. Vključujejo:

1. Včasih preveč konzervativno: Čeprav je na strani konzervativnosti vsekakor pomaga finančni stabilnosti vzajemnih hranilnic, lahko škoduje naložbeni uspešnosti sredstev vlagateljev. Natančneje, nadomestilo upravitelja je običajno vezano na finančno stanje vzajemne hranilnice, kar daje menedžerjem bi bila smiselna spodbuda za čim bolj konzervativno vlaganje, tudi če bi prevzeli nekoliko več tveganja fiskalno.
2. Brez nadzora članov: Vzajemne hranilnice so medsebojna združenja, kar pomeni, da so v lasti vlagateljev, vendar jih ne nadzorujejo. Namesto tega ima nadzor skrbniški svet, ki več let ostaja enak. Upravni odbor sam upravlja in nikomur ne odgovarja. Vlagatelji nimajo neposredne glasovalne moči. Njihov edini mehanizem vpliva je, da v bistvu odnesejo svoje vloge drugje.
3. Nevarnost pretvorbe zalog: Vzajemno varčevalna banka, ki temelji na skupnosti, ima številne prednosti. Kljub temu se številne vzajemne hranilnice vztrajno preusmerjajo v banke v lasti delničarjev. V tem procesu pogosto izdajajo delnice prek prve javne ponudbe (IPO). Tako obstaja vse večje tveganje, da bi vašo vzajemno hranilnico kupila večja banka podjetij ali celo postala javna.

Vzajemne hranilnice vs. Kreditne zadruge

Tako kot vzajemne hranilnice, kreditne zadruge so bile še ena oblika finančne institucije zunaj tradicionalne poslovne banke. Medtem ko kreditne zadruge in vzajemne hranilnice na splošno ponujajo podobne storitve (npr. Sprejemanje depozitov, posojanje denarja in pri prodaji finančnih produktov, kot so kreditne in debetne kartice ter potrdila o pologu ali CD -ji), obstajajo ključni strukturni razlike.

Te razlike v veliki meri vplivajo na to, kako obe vrsti institucij ustvarjata dohodek. Medtem ko vzajemne hranilnice delujejo tako, da ustvarjajo dobiček za svoje člane delničarje, kreditne zadruge delujejo kot nepridobitne organizacije, ki služijo svojim članom, ki so tudi de facto lastniki.

Člani kreditnih zadrug bodo združili svoj denar (tj. Kupili delnice v zadrugi); ta sredstva članom omogočajo, da si med seboj posojila, vloge na vpogled in druge finančne produkte in storitve.

Večina kreditnih zadrug je bistveno manjših od bank na drobno. Običajno se osredotočajo na služenje določeni regiji, industriji ali skupini. Na primer, Mornarska zvezna kreditna unija (NFCU) ima 300 podružnic, večinoma blizu vojaških baz, in je po velikosti premoženja največja kreditna unija v ZDA in je odprta za pripadnike vojske.

Posebni premisleki

Komercialne banke zaslužijo z zaračunavanjem prihodkov od obresti za posojila, ki jih dajejo strankam. Vloge strank, kot so računi za preverjanje in računi denarnega trga, bankam zagotavljajo kapital za posojila. Obrestna mera, ki jo banka zaračuna za posojila, je običajno višja od tiste, ki jo plača za depozite.

Pogosta vprašanja o vzajemni hranilnici

Ali so vzajemne hranilnice povzročile zadnjo finančno krizo?

Finančno krizo leta 2008 je povzročilo več dejavnikov, vključno z nizkimi posojilnimi standardi, povečanjem hipotekarnih vrednostnih papirjev in nenehnimi špekulacijami z nepremičninami. Najpomembnejše napake so bile naložbene banke Wall Streeta, ne nujno vzajemne hranilnice.

Na splošno se vzajemne hranilnice držijo osnovnih vsakodnevnih bančnih storitev, ki jih zahteva skupnost. Z drugimi besedami, vzajemne hranilnice običajno ponujajo maloprodajne storitve, čekovne in varčevalne produkte, stanovanjska posojila, avtomobilska posojila in druga posojila za posameznike in mala podjetja.

Kakšna je razlika med vzajemno hranilnico in javno banko?

Vzajemna hranilnica je v lasti njenih vlagateljev, javna banka pa v lasti delničarjev.

Kakšna je razlika med vzajemno hranilnico in vzajemno holding?

Vzajemna hranilnica je v lasti njenih vlagateljev. Medsebojni holding pa nastane, ko se vzajemno podjetje (na primer vzajemna hranilnica ali družba za vzajemno zavarovanje) pretvori v matično družbo. Za lastnike prvotnega vzajemnega podjetja to običajno pomeni zamenjavo medsebojnih pravic za lastništvo delnic.