Приготувати книги Визначення

Що таке «Готуйте книги»?

Приготувати книги - це сленговий термін для використання бухгалтерських хитрощів, щоб фінансові результати компанії виглядали краще, ніж вони є насправді. Як правило, приготування книг передбачає маніпулювання фінансовими даними, щоб збільшити дохід компанії та дефлювати її витрати, щоб збільшити її прибуток або прибуток.

Розуміння приготування книг

Компанії можуть маніпулювати своїми фінансовими звітами, щоб покращити свої фінансові результати, використовуючи безліч тактик. Деякі компанії не реєструють усі свої витрати, понесені за період до наступного періоду. Записуючи частину витрат за перший квартал у другому кварталі, наприклад, за перший квартал компанії

заробіток або прибуток буде виглядати більш сприятливим.

Багато компаній, які продають свою продукцію, продовжують умови для своїх клієнтів, що дозволяє їм виплачувати компанії пізніше. Ці продажі реєструються як дебіторська заборгованість (AR) оскільки вони представляють товар, який був проданий та відвантажений, але клієнти ще не заплатили. Терміни можуть становити 30, 60, 90 днів або більше. Компанії можуть сфальсифікувати свої AR, стверджуючи, що вони здійснили продаж, та записати дебіторську заборгованість на бухгалтерський баланс. Якщо підроблена дебіторська заборгованість має бути сплачена протягом 90 днів, компанія може створити ще одну підроблену дебіторську заборгованість через 90 днів, щоб показати, що оборотні активи залишаються стабільними. Лише коли компанія відстає від стягнення дебіторської заборгованості, вона покаже, що існує проблема. На жаль, банки часто позичають частково на основі вартості дебіторської заборгованості компанії і можуть стати жертвою кредитування помилкової дебіторської заборгованості. Під час детального аудит, аудитори банку зіставлятимуть рахунки -фактури AR із платежами клієнтів на банківські рахунки компанії, де відображатимуться будь -які суми, які не стягуються.

Протягом перших років нового тисячоліття кілька великих Фортуна 500 компанії, такі як Енрон та WorldCom, було виявлено, що вони використовували складні бухгалтерські хитрощі для завищення своєї прибутковості. Іншими словами, вони готували книги. Після того, як ці масові шахрайства виявились на світ, наступні скандали дали інвесторам та регуляторам серйозний урок у тому, наскільки розумні були деякі компанії, приховуючи правду між рядками своїх фінансів заяви.

Положення проти приготування книг

Щоб повернути довіру інвесторів, Конгрес прийняв Закон Сарбейнса-Окслі 2002 року. Серед іншого, це вимагало, щоб вищі керівники корпорацій письмово засвідчили, що їхня компанія фінансова звітність дотримуватись вимог SEC щодо розкриття інформації та справедливо представити у всіх суттєвих аспектах операції та фінансовий стан емітента.США Комісія з цінних паперів та бірж (SEC) допомагає підтримувати справедливий і впорядкований фінансовий ринок, який включає різні вимоги до фінансової звітності для компаній, що торгуються на відкритому ринку.

Керівники, які свідомо підписують неправдиву фінансову звітність, можуть зіткнутися з кримінальними санкціями, включаючи тюремні. Але навіть із застосуванням Сарбейнса-Окслі, все ще існує чимало способів, за допомогою яких компанії можуть приготувати книги, якщо вони мають на це цінність, як це показано нижче.

Приклади приготування книг

Перевірте ці прояви бухгалтерської творчості.

Кредитні продажі та завищені доходи

Компанії можуть використовувати кредитні продажі, щоб збільшити свої доходи. Це тому, що покупки, які клієнти здійснюють у кредит, можна зарахувати як продаж, навіть якщо компанія дозволить клієнту відкласти платежі на шість місяців. Окрім пропозиції внутрішнього фінансування, компанії можуть продовжити умови кредитування за поточними програмами фінансування. Отже, стрибок продажів на 20% може бути просто обумовлений новою програмою фінансування з більш простими умовами, а не реальним збільшенням покупок клієнтів. В кінцевому підсумку ці продажі відображаються як чистий прибуток або прибуток, задовго до того, як компанія насправді побачила цей дохід - якщо він коли -небудь побачить.

Набивання каналу

Виробники, які займаються "набивання каналу"в кінці кварталу відвантажуйте продукцію без замовлення своїм дистриб'юторам. Ці операції реєструються як продажі, хоча компанія повністю очікує, що дистриб'ютори відправлять продукцію назад. Правильна процедура передбачає, що виробники бронюють продукцію, що надсилається дистриб’юторам, як інвентар, доки дистриб’ютори не зафіксують свої продажі.

Неправильно визначені витрати

Багато компаній мають "одноразові витрати", разові витрати, які вважаються надзвичайними подіями і навряд чи повториться. Компанії можуть законно класифікувати ці витрати як такі у своїй фінансовій звітності. Однак деякі компанії використовують цю практику, щоб звітувати про витрати, які вони зазвичай несуть "не повторювані", що робить їх суть і майбутні перспективи кращими, ніж вони є насправді.

Викуп акцій

Запас викупи може стати логічним кроком для компаній із надлишком грошей, особливо якщо їх акції торгуються за низькою вартістю. Викуп - це коли компанія використовує свої гроші, щоб придбати частину непогашеної компанії власний капітал акцій. Викупи знижують загальну кількість акцій і зазвичай призводять до підвищення ціни акцій. Однак деякі компанії викуповують акції з іншої причини: щоб приховати зниження прибуток на акцію (EPS), і вони часто позичають гроші для цього. Зменшивши кількість акцій, що перебувають у обігу, вони можуть збільшити прибуток на акцію, навіть якщо чистий прибуток компанії зменшився.

• Наприклад, якби компанія мала 1000000 акцій власного капіталу і чистий прибуток або прибуток складала 150 000 доларів, то прибуток компанії склав би 15 центів за акцію (150 000 доларів / 1 000 000 доларів США).
• Однак, якби компанія викупила 200 000 акцій і зафіксувала той самий прибуток у наступному кварталі, EPS зросла б до 0,19 цента за акцію ($ 150 000 /800 000).

Оскільки керівники компанії прогнозують свою прибуток на акцію на кожен наступний квартал, погіршення цього прогнозу може допомогти створити позитивний імідж для компанії та призвести до стрибка ціни акцій. Викуп акцій як метод підвищення EPS є суперечливою темою протягом багатьох років. На жаль, деякі компанії зловживають показником, викуповуючи акції, щоб показати, що EPS збільшився і перевищив їх квартальний прогноз EPS, незважаючи на незначний додатковий прибуток.