Найкращі фінансові показники середньої капіталізації

Коли інвесторів просять згадати про США фінансовий сектор, найбільші імена, такі як JPMorgan Chase & Co. (JPM), Goldman Sachs Group, Inc. (GS), Корпорація Bank of America (BAC), і Citigroup Inc. (C), часто автоматично спадають на думку типи компаній. Нижче в списку популярних кандидатів на інвестування зазвичай знаходяться середні гравці, такі як регіональні банки, диверсифіковані банки та компанії зі страхування майна та від нещасних випадків.

Група фінансових, які зараз займають середина кепки сегменту мають середнє ринкова капіталізація 5,66 мільярдів доларів і може коливатися від 1,6 мільярда до 12,5 мільярдів доларів, за оцінкою Індекс S&P MidCap 400. У випадку велика шапка фінансові показники, представлені холдингами Фонду SPDR Financial Select Sector (XLF), середня ринкова капіталізація становить приблизно 66 мільярдів доларів і коливатиметься від приблизно 10 мільярдів доларів, що є верхньою частиною сегмента середньої капіталізації, до 763 мільярдів доларів.

У цій статті ми розглянемо кілька провідних фінансових компаній із середньою капіталізацією та обговоримо, чому цей нішевий сегмент ринку заслуговує більш детального розгляду.

Визначення основних фінансових акцій середньої капіталізації

Інвестори, які зацікавлені в дослідженні фінансового сектора із середньою капіталізацією, можуть розглянути можливість перевірки авуарів такого індексу, як S&P MidCap 400 Financials. Індекс включає 61 холдинг зі всієї Сполучених Штатів, які також є холдингами з більш широкого індексу S&P 400, які класифікуються як члени GICS Фінансовий сектор. Для досвідчених інвесторів 61 холдинг може бути перевірений на основі будь-якого набору критеріїв, який узгоджується з інвестиційною стратегією, цілями та толерантністю до ризику.

Для цілей цієї статті ми зібрали топ-50 холдингів з п’яти найпопулярніших середніх капіталовкладень біржові фонди (ETF) на основі чистих активів, а потім сортував список на основі суми капіталу, інвестованого в компанії з різних секторів. У списку нижче показано десятку найбільших фінансових компаній на основі розміщеного капіталу в цих п’яти фондах:

· Arthur J Gallagher & Co. (AJG)
· Фінансова корпорація Webster (WBS)
· Alleghany Corporation (Ю)
· Корпорація First Horizon (FHN)
· Fifth Third Bancorp (FITB)
· Ameriprise Financial Inc. (AMP)
· MSCI Inc. (MSCI)
· Відкрийте для себе фінансові послуги (DFS)
· East West Bancorp Inc. (EWBC)
· American Financial Group Inc. (AFG.

Webster Financial Corporation (WBS)

Webster Financial Corporation (WBS) — регіональний банк, який надає фінансові послуги клієнтам у північно-східній частині Сполучених Штатів. Окрім пропозиції типів послуг, звичайних для комерційного та споживчого банківського обслуговування, компанія стала одним із найбільших постачальників рішень щодо виплат працівникам. Станом на 18 квітня 2022 року ринкова капіталізація Webster Financial становить приблизно 9 мільярдів доларів США та має постійний досвід. дивіденд виплати з 1987 року.

Дивлячись на щотижневий графік нижче, ви можете побачити, що акції легко перевершили фінансовий сектор вибору SPDR Fund (XLF), популярний ETF, який використовується для відстеження фінансових показників у S&P 500, починаючи з 2008-2009 років. «Бичачі» інвестори прагнули б продовжити цей тип сильної відносної продуктивності, тоді як інші типи інвесторів, наприклад, ті, хто купує та продає на основі моделей діаграм, можуть почекати, поки показники WBS зближаться з показниками ETF. А стратегія парної торгівлі буде прагнути отримати прибуток від повернення до типу розбіжності між двома активами, який був поширеним з 2009 року. Незалежно від інвестиційної стратегії, висока відносна ефективність цього регіонального банку свідчить про те, що варто придивитися до нього.

East West Bancorp, Inc. (EWBC)

East West Bancorp, Inc. (EWBC) — комерційний банк середньої капіталізації з повним набором послуг, який має понад 120 відділень у ключових містах США та Китаю. По суті, компанія має ринкову капіталізацію приблизно в 10,6 мільярдів доларів і опублікована збільшили темпи зростання загальної суми кредитів, загальної суми депозитів та загальних активів на 7%, 11% і 10% відповідно, між груднем 31 грудня 2016 р. та груд. 31, 2021. Сильне зростання ключових показників разом із помірною ринковою капіталізацією свідчать про те, що ця фінансова акція, ймовірно, потрапить у списки спостереження обох значення і інвесторів зростання протягом років вперед.

Дивлячись на тижневий графік, цікаво відзначити, як ціна сильно перевершувала під час періодів зростання цін, але як вона також була нижчою, коли ціни падали. Такий тип поведінки поширений для компанії із середньою капіталізацією в сценаріях ведмежого ринку і це те, що варто розглянути інвесторам, які не схильні до ризику.

American Financial Group, Inc. (AFG)

American Financial Group, Inc. (AFG) має довгу і горду історію, починаючи з 1872 року із заснуванням Great American Insurance Company. Хоча її назва, можливо, змінилася, зосередженість компанії на страхуванні не змінилася. Американська фінансова група має ринкову капіталізацію приблизно в 12,5 мільярдів доларів і налічує понад 7500 співробітників приблизно в 120 офісах по всьому світу.

Дивлячись на тижневий графік нижче, ви можете побачити, що акції значно перевершили XLF ETF за останнє десятиліття. Знову ж таки, як і у випадку East West Bancorp, згаданого вище, ціна акцій American Financial Group значно перевершувала в періоди зростання цін, але вона також має вищі волатильність і бачить періоди низької ефективності під час сценаріїв ведмежого ринку, що слід враховувати з точки зору управління ризиками.

Суть

Коли справа доходить до інвестування у фінансовий сектор, більшість уваги інвесторів приділяється найбільшим іменам на ринку. Хоча інвестування у відносно невідомі середні регіональні банки або страхові компанії може здатися не таким привабливим, як володіння акціями світових інвестиційних банків, відносне результати діяльності групи, як показано на діаграмах вище, свідчать про те, що є значні доходи для тих, хто готовий провести дослідження та купити акції, які дешевші. радар.