تعريف خطاب الاعتماد التركيبي (SLC)

ما هو خطاب الاعتماد الاصطناعية؟

خطاب الاعتماد التركيبي (SLC) هو خطاب ممول مسبقًا ، صك قابل للتداول يضمن دفع مبلغ محدد. يمكن تنظيم خطابات الاعتماد بعدة طرق. بشكل عام ، يمكن تصنيف الأنواع المختلفة لخطابات الاعتماد إلى فئتين: الممولة وغير الممولة.

فهم خطابات الاعتماد الاصطناعية

خطابات الاعتماد يتم تقديمها بشكل شائع كأدوات غير ممولة وقابلة للتداول. توفر هذه الأدوات الدعم من البنك ، وتقدم خطًا ثانيًا من التمويل يساعد على ضمان دفع المشتري للبائع. يحاكي خطاب الاعتماد المركب حدًا ائتمانيًا قياسيًا غير ممول ولكنه يتطلب علاقة أعمق بأحكام أكثر تعقيدًا. يتم تمويل خطاب الاعتماد التركيبي بالكامل بأموال مخصصة لحساب محدد عند توقيع خطاب الاعتماد بدلاً من ممارسته.

قد تُعرف خطابات الاعتماد التركيبية أيضًا باسم خطابات الاعتماد المستندية الممولة بالكامل. يمكن أن يأتي إنشاء خطاب اعتماد ممول بالكامل مع رسوم حساب منفصلة أو ربما بعض الفوائد المتراكمة أثناء الاحتفاظ بالأموال.

بشكل شامل ، تستخدم خطابات الاعتماد على نطاق واسع في التجارة الدولية. عادة ما يحدد البائع نوع خطاب الاعتماد المطلوب. قد يقبل بعض البائعين خطابات اعتماد غير ممولة بينما يطلب البعض الآخر خطاب اعتماد تركيبي ممول. من خلال الاعتماد على خطابات الاعتماد ، يمكن للبائعين ضمان حصولهم على أموال المشتري في الوقت المحدد وبالمبلغ الصحيح. إذا كان المشتري غير قادر على إتمام عملية الشراء بالكامل ، فإن مصرف سيغطي المبلغ الكامل أو المتبقي.

المخاطر

تقدم خطابات الاعتماد التركيبية مستوى أعلى من السيولة والتأكيد لأن الأموال قد تم ترتيبها مسبقًا من قبل البنك. هذا يساعد على جعل الأموال متاحة على الفور. ونتيجة لذلك ، فإن خطابات الاعتماد التركيبية تقضي فعليًا على أي منها مخاطر الطرف المقابل للبائع في الصفقة.

تستخدم خطابات الاعتماد التركيبية على نطاق واسع في التجارة الدولية لتسهيل التجارة بين المستوردين, المصدرين، و وسطاء. إلى جانب مخاطر الطرف المقابل فقط ، يمكن أن تشمل المخاطر الأخرى التي تساعد SLCs على التخفيف منها مخاطر العملة ، والحواجز اللغوية ، وقضايا الضرائب عبر الحدود.

الحصول على خطاب اعتماد

عادة ما يكون للشركات الكبيرة الراسخة المشاركة في التجارة الدولية على مستوى العالم علاقة قوية مع مؤسسة مالية تتعامل مع ترتيبات خطاب الاعتماد الخاصة بهم. جميع أنواع خطابات الاعتماد هي شكل من أشكال الإقراض. يتطلب ذلك أن تفي الشركة بمعايير تقديم الائتمان المحددة. على هذا النحو ، قد يتطلب الحصول على خطاب الاعتماد أ الائتمان التجاري الاستفسار و / أو تقارير الائتمان.

يختلف تصنيف الائتمان التجاري عن درجة الائتمان الفردية في أن العديد من الشركات الكبيرة يتم تصنيفها بـ التصنيف الائتماني للشركات من قبل وكالات التصنيف الائتماني. عادةً ما تكون العلاقة المتطورة مع مزود خطاب اعتماد واحد هي الأفضل منذ العلاقة المالية يمكن للمؤسسة استخدام حساب واحد لإدارة أي خطاب اعتماد ممول وغير ممول الإصدار.

عادةً ما تتطلع العديد من الشركات الكبيرة ذات العمليات متعددة الجنسيات إلى العمل مع بنك دولي كبير يمكنه تسهيل المعالجة السريعة والفعالة في بلدان متعددة. تعتبر خطابات الاعتماد التركيبية مفيدة بشكل خاص في هذا الصدد لأن البنك يدير نشاط المعاملات والأموال متاحة لتقديمها على الفور.

أنواع خطابات الاعتماد المختلفة

عديد أنواع مختلفة من خطابات الاعتماد وخطابات الاعتماد الأحكام موجودة. بشكل عام ، ستكون جميع أنواع خطابات الاعتماد إما ممولة أو غير ممولة. علاوة على ذلك ، يمكن أيضًا تصنيف خطابات الاعتماد أو هيكلتها على النحو التالي:

• خطابات الاعتماد التجارية: لدى الشركة علاقة مع البنك الذي يقوم بدفع مدفوعات مباشرة للبائع.
• خطابات الاعتماد الاحتياطية (SLOC): يطلب من البنك فقط أن يدفع للمستفيد / البائع إذا كان المشتري الذي حصل على الخطاب غير قادر على القيام بذلك.
• خطابات الاعتماد الدوارة: مثل حد الاعتماد المتجدد. يسمح بسلسلة من السحوبات مقابل حد معين.
• خطابات الاعتماد المؤكدة: تقديم ضمان إضافي من بنك ثان. بالنسبة لأولئك الذين يرغبون في تقليل مخاطر الطرف المقابل.
• خطاب الاعتماد القابل للإلغاء: يمكن إجراء تغييرات على شروط خطاب الاعتماد في أي وقت.
• خطاب اعتماد غير قابل للإلغاء: لا يمكن إجراء أي تغييرات على شروط خطاب الاعتماد دون موافقة جميع الأطراف المعنية.
• خطاب الاعتماد ذو البند الأحمر: يقدم مبلغًا من الدفعة المقدمة.
• خطاب الاعتماد ذو البند الأخضر: يقدم الدفع بعد اتصال محدد بالتخزين.

مثال العالم الحقيقي لخطاب اعتماد اصطناعي

قد يقدم بنك دولي كبير خطابات اعتماد للمشترين في أسواق خارج بلدهم الأصلي ، نظرًا لأن هؤلاء المشترين قد يواجهون صعوبة في الحصول على ائتمان دولي بأنفسهم. قد ترغب شركة أمريكية تقوم بقدر كبير من الأعمال التجارية في الصين على سبيل المثال ، في العمل مع بنك صيني لإدارة اتفاقيات خطاب الاعتماد الخاصة بهم. من خلال إصدار خطابات اعتماد للشركات الأمريكية ، يمكن للبنك الصيني مساعدة مستورديه المحليين لتقليل مخاطر البلد. يمكن أن يقلل هذا الترتيب أيضًا من مخاطر الائتمان و مخاطر العملة للأطراف المعنية.