Kan en 70-årig åbne en IRA?

Uanset om du kan åbne en individuel pensionskonto (IRA) afhænger af flere faktorer, og alder er blot en af ​​dem. Her er et hurtigt kig på hovedreglerne for de to typer IRA'er: traditionel og Roth.

Typer af IRA'er

EN traditionel IRA giver investorer mulighed for at foretage bidrag eller indskud, og du modtager et skattefradrag svarende til bidragsbeløbet i det skatteår, du har foretaget det. Til gengæld betaler du indkomstskat på dine hævninger eller fordelinger i pension.

EN Roth IRA giver ikke skattefradrag for bidrag. Alle penge, der trækkes tilbage efter en alder af 59½, er dog skattefrie, hvilket betyder, at der ikke pålægges nogen indkomstskat på de hævede beløb.

Du har 15 måneder til at yde dine deltagerbidrag for et bestemt år - typisk fra 1. januar til 15. april i det følgende år - og IRS giver dig mulighed for at lægge dine penge i en lang række investeringer, herunder aktier, obligationer og fonde, der indeholder en kurv med værdipapirer, såsom investeringsforeninger, og børshandlede fonde (ETF'er).

Der er dog visse regler og begrænsninger, herunder bidragsgrænser, alder og indkomstkrav.

Din alder

Lad os starte med alderen. For Roth IRA'er er det enkelt: Der er ingen aldersbegrænsning. For traditionelle IRA'er er der ingen aldersbegrænsning, hvis du opretter en ny IRA, som du vil overføre eller roll over aktiver fra en anden IRA eller berettiget pensionsordning, f.eks en kvalificeret plan eller en 403 (b) eller 457 (b) konto.

Der er heller ingen aldersbegrænsninger for bidrag til traditionelle IRA'er som følge af, at den amerikanske kongres bestod SIKKER lov i 2019.Tidligere havde enkeltpersoner kun tilladelse til at yde bidrag, hvis de ikke havde nået 70½ år i det år, de yder det første bidrag.

Kort sagt, hvis du er over 70½, kan du nu bidrage til en traditionel IRA ud over den alder, så længe du arbejder.

Bidragsgrænser

Det maksimale beløb, du må bidrage med - eller bidragsgrænse-til enten en traditionel eller Roth IRA for skatteåret 2020 og skatteåret 2021 er $ 7.000 hver, hvis du er over 50 år-$ 6.000 plus et indsamlingsbidrag på $ 1.000 hvert år.

Indkomst

For begge typer IRA'er skal du have indtjening, eller hvad Internal Revenue Service (IRS) kalder "skattepligtig kompensation" for at bidrage. Det inkluderer lønninger, provisioner, selvstændig erhvervsindkomst, underholdsbidrag og separat vedligeholdelse og ikke-skattepligtige bekæmpelseslønninger.

Hvad der ikke tæller er indtjening og fortjeneste fra ejendom, renter og udbytteindtægter, pension eller livrenteindkomst, udskudt kompensation, indkomst fra visse partnerskaber og “ethvert beløb, du ekskluderer fra indkomst.

Hvis du tjener mindre end $ 7.000, kan du kun bidrage med så meget, som du tjener. I tilfælde af en Roth IRA, din skatteindberetningsstatus og en høj indkomst kan også begrænse dit bidrag.

Skattefradrag

Skattefradraget for bidrag til traditionelle IRA'er kan variere afhængigt af visse betingelser. Hvis en pensionsordning på arbejdspladsen dækker dig eller din ægtefælle, har du muligvis ikke lov til at trække noget af eller hele dit bidrag fra din skat. Din indkomst er imidlertid en afgørende faktor såvel som din skattemæssige status, såsom indgivelse af gift i fællesskab, single, enke eller gift indgivelse separat.

Men hvis du og din ægtefælle ikke er omfattet af en plan på arbejdspladsen, og din skattemæssige status er enlig, gift ansøgning i fællesskab eller hver for sig, kan du tage det fulde skattefradrag uanset dit indkomst.

Bundlinjen

Hvis du ikke er berettiget til at yde et deltagerbidrag til en traditionel IRA, skal du tale med din skatteprofessionelle om at yde et bidrag til en Roth IRA i stedet. De kan hjælpe dig med at afgøre, om dette alternativ passer til din økonomiske profil.