Lær reglerne for væsentligt lige periodisk betaling (SEPP)

Bliv ikke stukket med tidlige sanktioner

For at afskrække investorer fra at trykke på deres pensionskasser skal Internal Revenue Service (IRS) pålægger generelt en 10% straf på tidlige tilbagetrækninger. Denne straf gælder for 401 (k) planer, 403 (b) planer, og individuelle pensionskonti (IRA'er) for enhver person, der endnu ikke har nået 59½ år. 

Nogle gange kan uventede økonomiske vanskeligheder imidlertid tvinge dig til at trække aktiver i utide. I sjældne tilfælde - og i 2020 på grund af pandemien (se boks nedenfor) - er der undtagelser fra straffen for tidlig fordeling på 10%. Undtagelserne varierer afhængigt af, om du har en kvalificeret pensionsordning sponsoreret af en arbejdsgiver, f.eks. en 401 (k) eller 403 (b) eller en IRA.

Eksempler på nogle få undtagelser inkluderer tidlige hævninger for overførsler til en anden pensionskonto inden for 60 dage, lægeregninger på over 10% af din justeret bruttoindkomst (AGI), kontoejerens samlede og varige invaliditet, distribution til modtagerne efter kontohaverens død og første gangs købere (kun IRA, begrænset til $ 10.000).

I normale år er en vigtig undtagelse fra straffen for tidlig fordeling tilladt, hvis du tager hævninger under a væsentligt lige periodisk betaling (SEPP) program.SEPP -tilbagetrækninger er ikke tilladt i henhold til en kvalificeret pensionsordning, hvis du stadig arbejder for din arbejdsgiver. Men hvis midlerne kommer fra en IRA, kan du til enhver tid starte SEPP -hævninger.

Hvornår skal man bruge en SEPP

Hvis dit økonomiske behov er kort sigt, overvej om SEPP -udbetalinger er det rigtige for dig. Når du har startet SEPP -betalinger, skal du fortsætte i mindst fem år eller indtil du når 59½ år, alt efter hvad der kommer senere. Hvis du ikke opfylder dette krav, gælder den tidlige straf på 10% stadig, plus du skylder renter på de udskudte sanktioner fra tidligere skatteår.

Overvej eksemplet med Jane, der er 35 år gammel. Efter start af SEPP -tilbagetrækninger bliver hun forpligtet til at fortsætte med at hæve i de næste 24½ år, indtil hun når 59½. For Jane kommer 59,5 år efter fem år.

Et andet eksempel er Harry, der starter sit SEPP -program som 57 -årig. For Harry er den tidligste han kan afslutte sine SEPP -tilbagetrækninger i en alder af 62 år. For Harry kommer der fem år efter, at han nåede 59½.

Hvis du opsiger eller efterfølgende ændrer din SEPP inden for de givne tidsbegrænsninger, skylder du 10% straf på beløb under programmet, plus renter på udskudte sanktioner fra forudgående skat flere år. IRS tillader en undtagelse fra denne regel for skatteydere, der dør (for modtagermodtagelser) eller bliver permanent handicappede.

Sådan beregnes SEPP

IRS giver tre metoder til at beregne SEPP -udbetalinger. Fordi de tre beregninger resulterer i forskellige årlige tilbagetrækningsbeløb, kan du vælge det, der passer bedst til dine økonomiske behov. De tre metoder er den faste amortiseringsmetode, annuitiseringsmetoden og den krævede minimumsdistributionsmetode (RMD).

Fixed Amortization Method

Under afskrivningsmetoden, den årlige betaling vil være den samme for hvert år af programmet. Det bestemmes ved hjælp af den valgte levetidstabel og en valgt rente (beskrevet nedenfor). For denne metode har skatteyderen mulighed for at bruge en af ​​tre tabeller med forventet levetid (beskrevet nedenfor). Det årlige beløb, der beregnes i det første fordelingsår, bruges derefter hvert efterfølgende år med SEPP -hævninger.

Fast annuitiseringsmetode

Ligesom afskrivningsmetoden er det årlige beløb under annuitiseringsmetode er det samme hvert år. Summen bestemmes ved at dividere pensionskontosaldoen med en livrentefaktor svarende til nutidsværdi af en livrente på $ 1 om året. Livrentefaktoren er afledt ved hjælp af en IRS-leveret dødelighedstabel og en valgt rente, og den er baseret på skatteyderens enlige levetid.

Påkrævet metode til minimumsdistribution (RMD)

Bruger påkrævet metode til minimumsdistribution (RMD), den årlige betaling for hvert år bestemmes ved at dividere strømmen kontosaldo efter skatteyderens forventede levetid. Det årlige tilbagetrækningsbeløb skal genberegnes hvert år med den nye kontosaldo, og som følge heraf vil det ændre sig fra år til år. Levetidstabellen valgt i det første år skal fortsat bruges hvert efterfølgende år.

Det forventes, at beløbet vil ændre sig årligt. Det anses dog stadig for at være "i det væsentlige lige" og acceptabelt i SEPP -programmet, så længe denne metode konsekvent følges. Denne metode tager højde for markedssvingninger, som påvirker kontosaldoen. 

Eksempel på SEPP -beregninger

Lad os se på et eksempel, der viser de årlige beløb, der følger af hver beregningsmetode.

Antag, at John er 45 år gammel. Han har $ 500.000 på en pensionskonto og vil starte SEPP -hævninger. For amortiserings- og annuitiseringsmetoderne vil han bruge en rente på 3,98% (antages at være 120% af den føderale midtvejsrente) og hans enlige levetid på 38,8 år. Resultaterne er som følger:

• Afskrivningsmetode: $ 25.511,57 om året
• Annuitiseringsmetode: $ 25.227,04 om året
• Minimum fordelingsmetode: $ 12.886,60 om året

Johns økonomiske behov i løbet af de næste 14½ år (59½ - 45), som han vil tage SEPP -tilbagetrækninger, bestemmer hans valg af metode. Han skal også overveje, hvad han forventer at få brug for på pension efter en alder af 59½.

John har mulighed for at overføre en del af sin IRA til en separat IRA og beregne SEPP baseret på det, der er tilbage. Dette gøres normalt for skatteydere, der ønsker at efterlade et redeæg til senere. For eksempel, hvis $ 200.000 er tilstrækkeligt til at dække Johns behov, kan han overføre dette beløb til en separat IRA og tage SEPP -udbetalinger fra den IRA -konto.

IRS ændringer og forklaringer

Inden 2002 fandt nogle skatteydere, der valgte de faste annuitiserings- eller afskrivningsmetoder, at deres pensionskontosaldo blev opbrugt hurtigere end forventet. Det var fordi udførelsen af ​​deres investeringer ikke holdt trit med deres hævninger.

Under de gamle regler blev du forpligtet til at holde dig til den beregningsmetode, der blev valgt i begyndelsen af ​​dit SEPP -program, på trods af muligheden for at løbe tør for midler. Dette ændrede sig i 2002, da IRS udstedte en ny regel, der gjorde det muligt for skatteydere at foretage en engangsskifte. Hvis du begyndte at bruge de faste annuitiserings- eller amortiseringsmetoder, kan du skifte til RMD -metoden og dermed sænke dine SEPP -udbetalinger. Når denne ændring var foretaget, skulle du forblive med RMD -metoden i alle efterfølgende år.

Hvis du allerede er på et SEPP -program ved hjælp af den faste amortiserings- eller annuitiseringsmetode, men ønsker at skifte til RMD -metoden, skal du kontakte din finansielle fagperson.

Levetidstabeller

De tre Forventede levealder tabeller, der kan bruges til at beregne SEPP -betalinger, er tabellen med en levetid, den ensartede levetidstabel og den fælles og sidste overlevelsestabel.Generelt bestemmes dit valg af tabel af, om du har udpeget en modtager af din pensionskonto. Din finansfaglige bør kunne hjælpe dig med at vælge det rigtige bord.

Modtagerændringer

Hvis du bruger den fælles og sidste levetidstabel for overlevende til at beregne din SEPP, bestemmes din modtager den Jan. 1.For at beregne din SEPP -betaling for året vil du bruge den forventede levetid for den modtager, der var på din pensionskonto pr. 1 i det år, beregningen foretages for.

Enhver ændring foretaget efter Jan. 1 tages i betragtning det følgende år, forudsat at ændringen stadig er gældende i begyndelsen af ​​det pågældende år. Derfor, hvis du ændrede din modtager i løbet af året, skal du sørge for at informere din finansielle professionel, så de kan bruge de rigtige forventede levealder.

Hvis du har flere modtagere, bruges den ældste støttemodtagers forventede levetid til at beregne din SEPP.

Regning af renter

Hver måned udsteder IRS en indtægtskendelse hvor der fastsættes visse renter. En sådan rente er den føderale mellemfristede rente.Ifølge Revenue Ruling-2002-62 bør en skatteyder bruge en sats på op til 120% af den føderale mellemfristede sats til at beregne SEPP-beløb under de faste amortiserings- og annuitiseringsmetoder.Mellemtidsrenten kan tages fra en af ​​de to måneder umiddelbart før den første distribution.

Denne maksimalt tilladte sats er et konservativt tal for fremtidig kontoindtjening. Det er således et forsøg på at sikre, at den skattepligtige ikke opbruger kontoen hurtigere end forventet.

Ingen tillæg eller fradrag tilladt

Når du først har startet et SEPP -program på en pensionskonto, må du ikke foretage tilføjelser til eller fordele fra kontoen. Dette inkluderer eventuelle ikke -afgiftspligtige overførsler til andre pensionskonti. Eventuelle ændringer i kontosaldoen med undtagelse af SEPP'er, gevinster, tab og påkrævede gebyrer, såsom handel og administrative gebyrer, kan resultere i en ændring af SEPP -programmet og kan være årsag til diskvalifikation af IRS. Som forklaret tidligere vil enhver diskvalifikation resultere i en vurdering af sanktioner og renter.

Kontosaldo

IRS 'retningslinjer for bestemmelse af den kontosaldo, der skal bruges i SEPP -programmet, giver stor fleksibilitet. Hvis du beslutter dig for at ændre beregningsmetoden for dit eksisterende SEPP eller starte et nyt SEPP -program, skal du være Sørg for at rådføre dig med din skatteekspert om den kontosaldo, der skal bruges i beregning. Som med ethvert spørgsmål vedrørende pensionsordninger skal du sørge for at søge assistance fra en kompetent skatteprofessionel for at sikre, at du opererer inden for parametrene i IRS -reglerne.

Bundlinjen

Som altid bør hævning af penge fra en pensionskonto være en økonomisk sidste udvej. Det er derfor, IRS har undtagelser for specifikke omstændigheder som handicap og sygdom. Hvis du ikke opfylder nogen af ​​kriterierne for andre undtagelser, kan SEPP -programmet bruges, hvis du har opbrugt alle andre veje. Det bør ikke bruges som en nødfondsstrategi, da eventuelle hævninger i væsentlig grad påvirker din fremtidige finansielle stabilitet.

Skatteydere laver ofte dyre fejl med SEPP -programmer, fordi der er lidt vejledning om, hvad der kan gøres i visse situationer. I tilfælde, hvor der er behov for ekstra vejledning, kan du overveje at arbejde med en skatteprofessionel, der har erfaring med at behandle IRS om SEPP -spørgsmål.