Vil din pensionsindkomst være nok?

En undersøgelse fra 2020 fra Schwab Retirement Plan Services fandt, at den gennemsnitlige deltager på 401 (k) mener, at de skal bruge $ 1,9 millioner for at gå på pension, en stigning på 12% fra det foregående års undersøgelse.Selvfølgelig investerer mange mennesker i USA ikke nok til at nå det opsparingsmål - og den indkomst, det medfører.

For at finde ud af, om din pensionsindkomst vil være nok, skal du starte med at estimere dine pensionsudgifter.

Pensionsudgifter

Der er forskellige formler til at estimere pensionsudgifter, som alle i bedste fald er grove gæt. En velkendt regel er, at du skal bruge omkring 80% af det beløb, du bruger på at gå på pension.

Denne procentdel er baseret på det faktum, at nogle større udgifter vil falde ved pensionering-pendlingsomkostninger og pensionsordninger, for at nævne to. Andre udgifter kan naturligvis stige (f.eks. Ferierejser - og uundgåeligt sundhedsydelser).

Mange pensionister rapporterer, at deres udgifter i de første par år ikke kun svarer til, men nogle gange overstiger, hvad de brugte, mens de arbejdede. En grund til dette er, at pensionister ganske enkelt kan have mere tid til at gå ud og bruge penge.

Det er almindeligt, at pensionisters udgifter går gennem tre forskellige faser:

1. Højere udgifter tidligt
2. Beskedne udgifter i en lang periode derefter
3. Større udgifter nær slutningen af ​​livet på grund af udgifter til medicinsk eller langvarig pleje

Levestandard

Selvfølgelig er fremtidige udgifter svære at forudsige. Men jo tættere du er på pension, jo bedre idé har du sikkert for, hvor mange penge du skal bruge for at opretholde din nuværende levestandard - eller støtte en anden.

Hvis du bruger det som en base, skal du trække alle de udgifter, du forventer, vil gå væk, når du går på pension, og tilføje nye. Det giver dig i det mindste en ballpark -figur at arbejde med.

Hvis du forventer store regninger (meget mere rejse, et helt nyt køkken), skal du også tælle dem med. Samme for alle større omkostningsbesparende-for eksempel hvis du planlægger at nedskære og flytte til et billigere hjem.

Hvor meget skal jeg gå på pension?

Mange finansielle rådgivere koger dette svar ned til en tommelfingerregel, i hvert fald som udgangspunkt: 4% bæredygtig tilbagetrækningsprocent.

I det væsentlige er dette det beløb, du teoretisk kan trække tilbage i tykt og tyndt og stadig forvente, at din portefølje varer mindst 30 år. Ikke alle eksperter i dag er enige om, at en 4% tilbagetrækningsfrekvensen er optimal, men de fleste vil mene, at du skal prøve ikke at overskride den.

Hvis du holder dig til 4% -reglen, er det her, hvor meget du årligt kan trække fra tre forskellige redeæg:

• $ 500.000 - $ 20.000 om året
• $ 1 million - $ 40.000 om året
• $ 2 millioner - $ 80.000 om året

For at finde ud af, hvor meget indkomst du skal bruge på pension, skal du tage dine estimerede månedlige udgifter (vær sikker på, at det er realistisk) og divider med 4%. Så hvis du for eksempel anslår, at du skal bruge $ 50.000 om året for at leve komfortabelt, skal du bruge $ 1,25 millioner ($ 50.000 ÷ 0,04) til at gå på pension.

Pensionsindkomst

Nu hvor du har en ide om dine pensionsudgifter, er det næste trin at se, om din indkomst vil være nok til at dække dem. For at gøre det skal du tilføje, hvor meget indkomst du forventer at modtage fra tre centrale kilder:

• Pensionsydelser til social sikring
• Ydelsesbaserede pensionsordninger
• Pensionsopsparing

Social pensionering

Hvis du har arbejdet og indbetalt til socialsikringssystemet i mindst 40 kvartaler eller 10 år, kan du få en fremskrivning af dine socialforsikringspensionsydelser ved at bruge Social Sikkerhed Pensionistestimator.Jo tættere du er på pension, jo mere præcist er estimatet sandsynligvis.

Husk på, at jo tidligere du tager fordele, jo mindre får du hver måned. Du kan vælge at tage fordele så tidligt som 62 år eller så sent som 70 år, hvorefter der ikke er yderligere incitament til at vente, da du vil modtage det fulde beløb, uanset om det er 70 år eller derover.

I juni 2020 var den gennemsnitlige pensionsydelse til social sikring $ 1.514 om måneden.Det mest du kan modtage afhænger af din alder, når du begynder at indsamle fordele. For 2021 er den maksimale månedlige ydelse:

• $ 3.895, hvis du arkiverer i en alder af 70 år
• $ 3.113, hvis du indgiver ved fuld pensionsalder (66 og 10 måneder, hvis du indsender i 2021)
• 2.324 kroner, hvis du arkiverer i en alder af 62 år

Ydelsesplaner

Hvis du får en pension fra din nuværende arbejdsgiver eller en tidligere, kan planens ydelsesadministrator give dig et skøn over, hvor meget du får, når dagen kommer.

Hvis du har en ægtefælle, vil du overveje din sandsynlige indkomst under forskellige scenarier, såsom at tage fordele i form af en fælles og efterladte livrente, der fortsat giver en bestemt procentdel af dine fordele til din ægtefælle, hvis du dør først.

Pensionsopsparing

Pensionsopsparing omfatter alt, hvad du har gemt i dine 401 (k) er, IRA'er, sundhedssparekonto (HSA'er) og andre konti, du har øremærket til pensionering.

Hvis du har en traditionel IRA eller 401 (k), skal du starte nødvendige minimumsfordelinger (RMD) i en alder af 72. Bemærk, at Roth IRAs - og Roth 401 (k) s - ikke har RMD'er i løbet af din levetid. Disse RMD'er bestemmer den månedlige indkomst, du modtager fra disse konti, når du når 72 år.Alligevel kan du begynde at tage penge ud af en IRA eller 401 (k) allerede i 59½ -årsalderen uden straf.

Din personlige bundlinje

Så efter at du har lagt det hele sammen, hvis din samlede pensionsindkomst overstiger dine forudsagte udgifter, har du sandsynligvis "nok" til pensionering. Det ville selvfølgelig ikke skade at have mere.

Men hvis det ser ud til, at du kommer til at mangle, skal du muligvis foretage nogle justeringer og find måder at øge din indkomst, sænke dine udgifter eller begge dele. For eksempel kan du:

• Arbejd et par år mere, hvis det er en mulighed
• Forøg den del af din løn, du har afsat til pension
• Vedtag en mere aggressiv investeringsstrategi
• Skær ned på unødvendige udgifter (altid et godt valg)
• Downsize til et mindre, mere overkommeligt hjem

Jo hurtigere du regner, jo mere tid skal du få tallene til at fungere til din fordel.

Gemmer vs. Investering

Det er værd at bemærke, at næsten to tredjedele af deltagerne i Schwab-undersøgelsen betragtede sig selv sparere frem for investorer.Det er en holdning, der kan resultere i lavere afkast og pensionistkontosaldo.

Generelt sparer folk penge til at købe ting og til nødsituationer. Pengene er der, når du har brug for dem, og de har en lav risiko for at miste værdi - sammen med små potentielle gevinster.

Investering sker derimod med tanke på langsigtede mål. Når du investerer penge, har du potentiale for bedre langsigtet afkast, men med større risiko. Nøglen er at finde balancen mellem risiko og belønning, baseret på din risikotolerance og tidshorisont.

Sparepriser: Hvad er nok?

Selvom det er godt at have et dollarbeløb som dit langsigtede opsparingsmål, er det nyttigt at fokusere på hvor meget du skal sok væk hvert år.

Ti procent er den historiske anbefalede besparelsesrate. Schwab forfiner det yderligere med at sige, at hvis du starter i 20'erne, kan du komfortabelt trække dig tilbage med en besparelse på 10% til 15%.Her er hvordan et par scenarier kan spille ud for en fremtidig pensionist.

5% Pensionsopsparing

Lad os antage, at Beth, en 30-årig, tjener $ 40.000 om året og forventer 3,8% stigninger indtil pensionering i en alder af 67 år. Endvidere med en diversificeret portefølje af aktie- og obligationsfonde forventer Beth et afkast på 6% årligt af sine pensionsbidrag.

Med en besparelsesprocent på 5% i hele sit arbejdsliv vil Beth have sparet $ 423,754 ved 67 år. Hvis hun har brug for 85% af sin førtidspension for at leve af og også modtager social sikring, så er hendes 5% pensionsopsparing betydeligt mindre end mærket.

For at matche 85% af hendes indkomst før pensionering på pension, har Beth brug for 1,3 millioner dollar i en alder af 67 år. En opsparing på 5% placerer ikke hendes opsparing på selv 50% af de midler, hun får brug for. Det er klart, at en pensionsopsparing på 5% ikke er nok.

10% og 15% besparelseshastighed

Ved at beholde ovenstående antagelser om hendes løn og forventninger giver en opsparingsrate på 10% Beth $ 847.528 $ i en alder af 67 år. Hendes forventede behov forbliver de samme på 1,3 millioner dollars. Så selv med en besparelsesprocent på 10% savner Beth mængden af ​​hendes foretrukne opsparing.

Hvis Beth pumper sin opsparingssats op til 15%, når hun beløbet på 1,3 millioner dollars. Tilføjelse af forventet social sikring, hendes pensionering vil blive finansieret.

Betyder det, at personer, der ikke sparer 15% af deres indkomst, vil være dømt til en sub-standard pensionering? Ikke nødvendigvis.

Konservative antagelser

Som med alle fremtidige fremskrivningsscenarier har vi gjort nogle antagelser. Investeringsafkast kan være højere end 6% årligt. Beth bor muligvis i et område med lave leveomkostninger, hvor boliger, skatter og leveomkostninger ligger under gennemsnittet i USA. Hun har muligvis brug for mindre end 85% af sin indkomst før pension, eller hun kan vælge at arbejde indtil 70 år. Hendes løn vokser måske hurtigere end 3,8% årligt.

Alle disse optimistiske muligheder ville netto en større pensionsfond og lavere leveomkostninger ved pensionering. Derfor kunne Beth i et bedste tilfælde spare mindre end 15% og have et tilstrækkeligt redeæg til pensionering.

Hvad hvis de første antagelser er for optimistiske? Et mere pessimistisk scenario omfatter muligheden for, at socialsikringsbetalinger kan være lavere, end de er nu. Eller Beth fortsætter muligvis ikke på den samme positive økonomiske bane. En fjerdedel af deltagerne i Schwab -undersøgelsen havde for eksempel taget et lån fra deres 401 (k), hvoraf de fleste havde optaget mere end en.

Alternativt kan Beth bo i Chicago, Los Angeles, New York eller en anden høj leveomkostningsregion, hvor udgifterne er meget højere end i resten af ​​landet. Med disse dystre hypoteser kan selv 15% opsparing være utilstrækkelig til en behagelig pensionering.

Måling af dine behov

Hvis du har nået midt i karrieren uden at spare så meget, som disse tal siger, at du skulle have lagt til side, er det vigtigt at planlægge ekstra besparelser eller indkomststrømme fra nu af for at kompensere for manglen.

Alternativt kan du planlægge at gå på pension et sted med lavere leveomkostninger for at få dine penge til at vare længere. Du kan også planlægge at arbejde længere, hvilket øger dine sociale sikringsydelser samt din indtjening. Og husk, din Socialsikringsydelsen vil være højere, hvis du venter indtil din fulde pensionsalder for at indsamle. Og det vil være endnu højere, hvis du forsinker til 70 år.

Hvis du leder efter et enkelt nummer, der skal være dit mål for pensionist reden æg, er der retningslinjer, der hjælper dig med at angive en. Nogle rådgivere anbefaler at spare 12 gange din årsløn. Under denne regel ville en 66-årig lønmodtager på $ 100.000 have brug for $ 1.2 millioner ved pensionering. Men som de tidligere eksempler antyder - og i betragtning af at fremtiden er uvidende - er der ingen perfekt pensionsopsparingsprocent eller måltal.

Bundlinjen

Det er klart, at planlægning af pension er ikke noget, du gør kort før du holder op med at arbejde. Det er snarere en livslang proces. I løbet af dine arbejdstider vil din planlægning gennemgå en række faser. Du evaluerer dine fremskridt og mål og træffer beslutninger for at sikre, at du når dem.

En vellykket pensionering afhænger ikke kun af din egen evne til at spare og investere klogt, men også af din evne til at planlægge. Hvor meget indkomst, du skal bruge på pension, er svært at vide og vanskelig at planlægge. Men en ting er sikkert. Det er langt bedre at være forberedt end at vinge.