Trade Wars kunne sænke Apple-aktier til $200
Apple, Inc. (AAPL) aktier handles højere i mandags før-marked trods fredagens advarsel om, at næste runde af Kina takster, der forventes at træde i kraft allerede i denne uge, vil tilføje omkostninger til en "bred vifte" af firmaprodukter. Aktionærerne trøstede sig tilsyneladende med Dow komponentens udeladelse af iPhone i Apples bearish kommentar, i håb om at handelskrige ikke påvirker salget eller marginer af techgigantens mobile livsnerve.
Dog overskud og indtægter på et bredt udvalg af amerikansk storteknologi multinationale selskaber vil sandsynligvis trække sig sammen i de kommende måneder, efterhånden som de utilsigtede konsekvenser af handelskrige rammer hjem. Den tech tunge Nasdaq-100 indeks har påbegyndt den komplicerede proces med diskontering disse modvind, tabte terræn for fire sessioner i træk i sidste uge, mens de faldt mere end 3 % og mislykkedes i juli-udbruddet. Intet af dette lover godt for Apple-aktier i de kommende uger, hvilket tyder på, at tyre holder tæt stopper
eller tag delvise overskud for at låse ind imponerende gevinster i tredje kvartal. (Se også: Apple-lageret begynder i september med at puste parabolsk boble op.)AAPL ugediagram (2012 – 2018)
Aktien endte et flerårigt tyreløb på $101 i 2012 og vendte i en stejl træk tilbage der gav afkald på mere end 40 % af den tidligere opside. Den fandt support ved 200-ugen eksponentielt glidende gennemsnit (EMA) i april 2013 og testede det niveau med succes to måneder senere, og udsendte en dobbelt bundvending. Den efterfølgende stigning gennemførte en rundrejse til det tidligere højdepunkt i august 2014, hvilket gav en sidelæns mønster, efterfulgt af et oktoberudbrud, der mistede momentum i $130s i andet kvartal af 2015.
Et fald ind i maj 2016 endte ved 200-ugers EMA, der efterligner 2013 vending samtidig med at det markerer en historisk købsmulighed forud for en kraftig optrend, der brød ud over modstanden i 2015 i januar 2017. Rallyet gav overlegne gevinster ind i 2018, klistret som lim til toppen af en kortsigtet stigning trendlinje (blå linje), der brød til opsiden i august. Rallyet gik lodret efter breakoutet og tilføjede 30 point på fem uger, før det nåede et rekordhøjt niveau på $229,67 i september. 5.
Købsimpulsen skabte også en flerårig stigende trendlinje (rød linje), der udviste imponerende relativ styrke mens du transformerer $200-niveauet fra modstand til støtte, der skulle tilbyde en lavrisiko-købsmulighed under en tilbagetrækning. Den 50-ugers EMA løfter sig langsomt til det niveau og bør styrke støtten, som vil være svær for bjørne at bryde, medmindre handelsspændingerne kommer ud af kontrol i de kommende måneder. (For mere, se: Hvad gør Apple så værdifuldt?)
AAPL dagligt diagram (2017 – 2018)
Ugentligt og dagligt stokastiske oscillatorer vendte lavere til fredagens afsluttende klokke og forudsagde en periode med relativ svaghed, der kunne vare ind i midten af oktober. Til gengæld kan dette signalere et perfekt tidspunkt for aktien at gå ind i profittagningstilstand og ryste svage hænder ud, mens de venter på yderligere vejledning og potentielle advarsler under indtjeningsrapporten for tredje kvartal, planlagt til oktober. 30.
EN Fibonacci gitter strakt fra den laveste februar til den høje i september giver fingerpeg om kommende kurshandlinger, men topankeret er foreløbigt, fordi aktien stadig ikke har bekræftet en vending fra $230. Alligevel er det bemærkelsesværdigt, at den vertikale impuls, der startede i august, begyndte på 50 %-niveauet og udskrev en fortsættelse hul som ofte markerer midtpunktet i et stærkt rally eller tilbagegang. Pris handling i perioden har også skåret en Elliott fem-bølge fremrykning, selvom mønsteret bryder en Elliot-regel, fordi bunden af den fjerde bølge kortvarigt overtrådte toppen af den første bølge (sort linje). (Se også: Apple-aktier kunne bruge måneder på at teste $200-niveauet.)
Bundlinjen
Voksende tekniske beviser tyder på, at Apple-aktier har fuldført rallybølgen, der startede i februar 2018, og nu vil trække sig tilbage og teste breakout-support til $200. (For yderligere læsning, tjek: 'Apple mest bekymrende blandt FAANG'er': Paul Meeks.)