Hvor kan man købe Booming Biotech ETF'er
Bioteknologiaktier – målt ved en af industriens grundpiller børshandlede fonde (ETF'er), SPDR S&P Biotech ETF (XBI) – har overgået S&P 500 med omkring 8 % over de seneste tre måneder. Interessant nok faldt gruppens bullish løb, der startede i begyndelsen af oktober, nogenlunde sammen med den sjette uge i træk i hvilke biotekfonde så tilbagetrækninger overstiger tilstrømningen, ifølge forskning udført af Piper Jaffray-analytiker Christopher Raymond, som rapporteret af Barron's.
Da nedsmeltningen inden for bioteknologi er fortsat i de seneste uger, er udstrømningen ikke aftaget. "Dette er den 12. uge med udstrømninger i de sidste 14 uger for sektor, i løbet af hvilket tidsrum nettoudstrømningen har udgjort 3,5 milliarder dollars," skrev Raymond i en kundenote i slutningen af november, ifølge en opfølgende Barrons historie.
På trods af pengeblødninger fra denne meget spekulative sektor giver flere positive udviklinger i fjerde kvartal plausible forklaringer på den seneste optakt. For det første, Massachusetts lægemiddelproducent Biogen Inc. (
BIIB) er steget 26 % siden starten af oktober på nyheden om, at virksomheden havde besluttet at indsende et eksperimentelt lægemiddel mod Alzheimers sygdom til myndighedsgodkendelse. I mellemtiden, en Food and Drug Administration (FDA) betegnelse for en banebrydende prostatacancerbehandling, sammen med rygter om en mulig multi-milliard-dollar erhvervelse fra The Medicines Company (MDCO) af den schweiziske medicinalgigant Novartis AG (NVS), har også været med til at skabe branchens buzz i perioden.Nedenfor tager vi et mere detaljeret kig på XBI og to andre bioteknologiske ETF'er, før vi vender os til diagrammer for at identificere indgangspunkter med høj sandsynlighed.
SPDR S&P Biotech ETF (XBI)
Med en aktivpulje på 3,74 milliarder USD har SPDR S&P Biotech ETF et mål om at spore resultaterne af S&P Biotechnology Select Industry Index – et ligevægtet benchmark for amerikanske bioteknologiaktier. Ledende navne i fondens kurv med 116 beholdninger omfatter Arrowhead Pharmaceuticals, Inc. (ARWR), The Medicines Company og Seattle Genetics, Inc. (SGEN). Mellem 0,35 % udgiftsforhold gør midterm-beholdninger brugbare, mens den daglige omsætning på næsten 5 millioner aktier og et gennemsnitligt spænd på to cent tillader handlende at gå efter intradag-bevægelser. XBI tilbyder små 0,02 % udbytteprocent og har tilføjet 16,53% i løbet af de sidste tre måneder fra december. 3, 2019. Det så udstrømninger på 37,5 millioner dollars i november.
ETF's aktiekurs handles i en lærebog faldende kanal mellem april og oktober, før den brød over mønsterets øverste trendlinje og 200-dages simpelt glidende gennemsnit (SMA) i begyndelsen af november. I betragtning af at relativ styrkeindeks (RSI) blinker en overkøbt læsning, handlende bør kigge efter en tilbagetrækningsmulighed. Tænk på at placere en købsgrænseordre omkring $83,50, hvor prisen finder en sammenløb af support fra den øverste kanallinje, 200-dages SMA, og nøgle 50 % Fibonacci retracement niveau.
Invesco Dynamic Biotechnology & Genome ETF (PBE)
Invesco Dynamic Biotechnology & Genome ETF (PBE), som havde en udstrømning i november på 7,83 millioner dollars, sigter mod at levere lignende investeringsresultater til Dynamic Biotech & Genome Intellidex Index. Som navnet på det underliggende indeks antyder, investerer fonden i virksomheder, der primært er involveret i bioteknologi og genteknologi. Biogen tager en 6,71% allokering af ETF's aktiver, mens dens top 10 beholdninger tegner sig for omkring halvdelen af fondens værdi. Selvom ikke som væske som nogle af de andre biotek-ETF'er har PBE stadig en gennemsnitlig dollarvolumen på $600.000 og et konkurrencedygtigt spænd på 0,19 %. Længere holdeperioder er dyrere her med et årligt administrationsgebyr på 0,57 %. Fra dec. 3, 2019, har fonden nettoaktiver på $224,61 millioner og handles næsten 11% højere i løbet af de seneste tre måneder.
PBE-aktier startede deres seneste ben højere i begyndelsen af oktober fra den lavere trendlinje i en faldende kanal. Mens RSI er faldet tilbage under overkøbte niveauer, kan mandagens stejle fald se mere overskudstagning i efterfølgende handelssessioner. De, der ønsker at købe fonden, bør overveje at gå ind i nærheden af $52 - et område, hvor prisen støder på solide støtte fra kanalens toptrendlinje, 200-dages SMA, og nøje overvåget 38,20 % Fibonacci retracement niveau. For dem, der ønsker bekræftelse, at optrenden er genoptaget, vent på en vending, såsom en hammer eller bullish opslugende mønster, til at danne, før en handel udføres.
Direxion Daily S&P Biotech Bull 3X Aktier (LABU)
Lanceret i 2015, Direxion Daily S&P Biotech Bull 3X Aktier (LABU) forsøger at returnere tre gange den daglige præstation af S&P Biotechnology Select Industry Index, hvilket reelt gør det til en gearet version af XBI. Fondens 487,45 millioner dollars betydelige eksponering for bioteknologi, medicinsk forskning og lægemidler gør den til et passende taktisk værktøj til aktive handlende som ønsker en mere aggressiv indsats på de områder. Nogle af de store lægemiddelnavne i fondens benchmark inkluderer AbbVie Inc. (ABBV), Celgene Corporation (CELG), og Amgen Inc. (AMGN). Som de fleste gearede produkter er ETF's administrationsgebyr ikke billigt på grund af brugen af afledte instrumenter til at opnå sit forstørrede afkast. Endnu vigtigere er det, at rigelig likviditet og snævre spænd fungerer perfekt med fondens kortsigtede mission. Fra dec. 3, 2019, giver LABU et afkast på 0,68% og er steget 48,25% over den seneste måned. Udstrømningen udgjorde 158,54 millioner dollars i november.
Siden den satte et lavpunkt i 2019 til $27,01 i begyndelsen af oktober, er ETF's aktiekurs næsten fordoblet. Ligesom de to biotekfonde diskuteret ovenfor, brød prisen ud fra en faldende kanal i sidste måned og handles nu kun 25 % under sin Højde 52 uger sat i første kvartal. I stedet for jagter markedet, se efter at købe dips omkring $42,50, hvor tyrene bør holde priserne godt bud nær støtten af 50% Fibonacci retracement niveau og en 12-måneders vandret linje.
