Almindelige risici efter pensionering, du bør kende

Når du planlægger at gå på pension, er det vigtigt at forvente det uventede. Et vilkårligt antal risici efter pensionering-såsom en ægtefælles død tidligere end forventet, langvarig sygdom, lager markedets volatilitet, en konkursramt pensionsordning, endda uplanlagt til lang levetid-kan øge den mest omhyggeligt fastsatte pension planer. Da mennesker lever længere og i nogle tilfælde får incitamenter eller tvinges til at gå på pension tidligere, vokser risikoen for at overleve din opsparing. Og jo mere pensionistperioden vokser, jo sværere kan det være at være sikker på, om dine aktiver er tilstrækkelige. Her er nogle af de risici, der venter, og deres potentielle indvirkning på din økonomiske sikkerhed.

Typer af efterlønsrisici

Society of Actuaries (SOA) i USA har identificeret en række risici efter pensionering, der kan påvirke indkomsten. Personer, der forbereder sig på (eller allerede er) pensionist, bør overveje disse risici omhyggeligt. De falder generelt ind i disse kategorier:

• Personlig og familie: Uventede personlige begivenheder (herunder levetid) eller ændringer i din familie (f.eks. En tidlig ægtefælles eller familiemedlemmers død, der har brug for økonomisk støtte)
• Sundhedspleje og bolig: De stigende sundhedsomkostninger inklusive præmier, behovet for langvarig pleje eller pleje og andre medicinrelaterede omkostninger
• Finansiel: Inflation, variable investeringsafkast og et volatilt aktiemarked
• Offentlig politik: Ændringer af programmer som Medicare og Social Security

"Der er mange uventede krav til pensionistens midler," siger Peter J. Creedon, CFP®, ChFC, CLU, administrerende direktør hos Crystal Brook rådgivere i New York, N.Y. "Af den præcise årsag har alle brug for en realistisk nødfond." Disse krav har potentiale til at være særligt skadelige, hvis de opstår tidligt på pension, siger han, da det ikke kun reducerer mængden af ​​tilgængelige midler, men også at pengene har potentiale til at tjene et afkast, han tilføjer.

Personlige og familiemæssige risici

Beskæftigelsesrisiko

Mange pensionister planlægger at supplere deres indkomst ved at arbejde enten på deltid eller på fuld tid under pensionisttilværelsen. Faktisk foretrækker nogle organisationer måske at ansætte ældre arbejdstagere på grund af deres stabilitet og livserfaring. Succes på arbejdsmarkedet kan imidlertid også afhænge af tekniske færdigheder, som pensionister ikke let kan få eller vedligeholde.

Beskæftigelsesudsigterne blandt pensionister vil variere meget på grund af krav om forskellige færdigheder og kan ændre sig med sundhed, familie eller økonomiske forhold.

At vælge det punkt, hvor du vil gå på pension, er en integreret del af pensionsplanlægningen. At gå på pension senere er et alternativ til at øge besparelsen, men der er ingen sikkerhed for, at passende beskæftigelse vil forblive tilgængelig. Deltidsarbejde er et alternativ til fuldtidsbeskæftigelse, og deltidsjob kan være lettere at få.

"Ikke at have beskæftigelse på noget tidspunkt kan reducere din pensionsindkomst fra social sikring, såvel som hvis du har pension fra din arbejdsgiver," siger Allan Katz, CFP®, præsident, Omfattende Wealth Management Group, LLC i Staten Island, N.Y. "Det kan også tage længere tid at indsamle din pension, hvis der er en betingelse for mange års tjeneste."

Risiko for lang levetid

At løbe tør for penge er en af ​​de fleste pensionisters primære bekymringer. Risiko for lang levetid er en endnu større bekymring i dag, da den forventede levetid er steget. Ens forventede levetid ved pensionering er blot et skøn, og mange vil leve længere.

Ikke at dø hurtigt nok lyder en mærkelig ting at bekymre sig om, men at planlægge en indkomst nok til at leve op til din forventede levetid vil være tilstrækkelig for kun omkring halvdelen af ​​pensionisterne. Jo længere du lever, jo mere eksponering kan du have for andre risici, der er anført nedenfor.

Dem, der forvalter deres egne pensionskasser over et helt liv, skal udføre en vanskelig balancegang. At være forsigtig og bruge for lidt kan unødigt begrænse din livsstil - især ved førtidspension når du er den sundeste og mest mobile - men at bruge for meget øger faren for at løbe tør for penge.

EN pension eller en livrente kan afbøde en del af risikoen, fordi de kan give en indkomststrøm for livet afhængigt af typen. Der er dog nogle ulemper, herunder tab af kontrol over aktiver, tab af evne til at overlade penge til arvinger og omkostninger.

Selvom det er uklogt, at folk annullerer alle deres aktiver, bør livrenter overvejes i pensionsplanlægningen. Undersøg ikke desto mindre omhyggeligt ethvert selskab, hvor du vil placere en livrente, overveje renter, være forsigtig med gebyrer,og overvej andre muligheder, som f.eks stigningsbånd.

En ægtefælles død

Sorg over en ægtefælles død eller dødelig sygdom bidrager til depression og endda selvmord blandt ældre.Så er der den økonomiske indvirkning: En ægtefælles død kan føre til en nedsættelse af pensionsydelser eller medføre yderligere økonomiske byrder, herunder langvarige lægeregninger og gæld. Den efterlevende ægtefælle er muligvis ikke i stand til eller villig til at styre økonomien, hvis de normalt blev håndteret af afdøde.

Finansielle køretøjer er tilgængelige for at beskytte indkomst og behov for efterladte efter en partners eller ægtefælles død eller sygdom, såsom livsforsikring, efterladtepension og plejeforsikring. Godsplanlægning er også et vigtigt aspekt ved at sørge for efterladte.

Ændring i civilstand

Skilsmisse eller adskillelse af et samlevende par kan skabe store økonomiske problemer for begge parter. Det kan påvirke ydelsesretten i henhold til offentlige og private pensionsordninger,samt enkeltpersoners disponible indkomst.

Opdeling af ægteskabelige aktiver vil næsten helt sikkert føre til et samlet tab af levestandard for begge parter, især hvis deres livsstil var blevet opretholdt ved at samle indkomst og ressourcer. To personer i deres eget hjem vil have brug for omkring 20 procent mere indkomst for at opretholde deres levestandard sammenlignet med de personer, der forbliver i det samme hjem.Dette skyldes, at nogle udgifter, såsom husleje og forsyningsselskaber, forbliver de samme, uanset antallet af mennesker, der bor i en husstand.

Selvom skilsmissesatsen blandt ældre par er langt lavere end for yngre par, er det ikke ualmindeligt, at et pensionistpar bliver skilsmisse. Ægteskabsaftaler kan bruges til at definere hver parts ret til ejendom før ægteskab. Postnuptial aftaler er ens, men underskrevet efter ægteskab.

Familiemedlemmers uforudsete behov

Mange pensionister finder sig i at hjælpe andre familiemedlemmer, herunder forældre, børn, børnebørn og søskende. En ændring i sundhed, beskæftigelse eller civilstand for nogen af ​​dem kan kræve større personlig eller økonomisk støtte fra pensionisten. Eksempler på økonomisk bistand omfatter betaling af sundhedsudgifter til en ældre forælder, betaling af højere uddannelsesgebyrer for børn, eller yde kortsigtet økonomisk bistand til voksne børn i tilfælde af arbejdsløshed, skilsmisse eller anden økonomisk modgang.

"At redde dine voksne børn ud af deres gentagne økonomiske fejl kan afspore din pension," siger Kristi Sullivan, CFP® af Sullivan Financial Planning, LLC i Denver. "For nogle mennesker er det som at tage et uventet krydstogt hvert år med alle omkostninger og ingen sjov."

Sullivan tilføjer:

Det er vigtigt at sætte grænser for overdrevne gaver eller nødcheck, når du efterlader din faste lønseddel. Eller hvis du tror, ​​at dette kan være et problem, skal du fortælle det til din finansielle rådgiver, så du kan indregne disse udgifter i din pensionsindkomstplan.

Pensionering planlægning bør anerkende muligheden for at yde økonomisk støtte til familiemedlemmer i fremtiden, selvom dette ikke synes sandsynligt ved eller før pensionering.

Sundheds- og boligrisici

Uventede medicinske regninger

Det er en stor bekymring for mange pensionister. Receptpligtige lægemidler er et stort problem, især for kronisk syge. Ældre mennesker har normalt større sundhedsbehov og kan kræve hyppig behandling for en række forskellige sundhedsrelaterede problemer. Medicare er den primære kilde til dækning af sundhedsydelser for mange pensionister. Privat sygesikring er også tilgængelig, men det kan være dyrt.

Ændring i boligbehov

Pensionister kan have brug for at skifte fra at bo alene til andre former for bolig, f.eks. Assisteret bolig eller selvstændigt liv i et pensionistsamfund, som kombinerer en vis bistand med bolig. Disse boliger kan være ret dyre, men ikke så dyre som plejehjem. Mange tror fejlagtigt, at Medicare hjælper med at betale for assisteret leve.

Sandsynligheden for at kræve daglig hjælp eller pleje stiger med alderen. Hvornår dette skal ske er ofte svært at forudsige, fordi det afhænger af ens fysiske og mentale evner, som selv ændrer sig med alderen. Ændringer kan pludselig forekomme på grund af en sygdom eller ulykke eller gradvist, måske som følge af en kronisk sygdom.

Manglende omsorgspersoner

Faciliteter eller pårørende er undertiden ikke tilgængelige for akut eller langvarig pleje, selv ikke for personer, der kan betale for det. Par er muligvis ude af stand til at leve sammen, når et af dem har brug for et højere omsorgsniveau. For mennesker, der har levet sammen i årtier, kan dette ikke kun resultere i øgede omkostninger, men også følelsesmæssig stress. Generelt er langtidsplejeomkostninger en vigtig årsag til, at pensionister løber tør for penge, rapporterer SOA.

Finansielle risici

Inflationsrisiko

Inflation bør være en vedvarende bekymring for alle, der lever med en fast indkomst. Selv lave inflationsrater kan alvorligt forringe trivslen for pensionister, der lever i mange år. En periode med uventet høj inflation kan være ødelæggende.

Ifølge SOA bør pensionister og kommende pensionister overveje at investere i aktiver, der har historisk vokset i værdi i perioder med inflation eller dem, der indeholder inflationsbeskyttelse, såsom Treasury Inflation-Protected Securities (TIPS).Derudover kan kommende pensionister vælge at fortsætte arbejdet, selvom det kun er på deltid.

Renterisiko

Lavere renter reducerer pensionsindkomsten ved at sænke vækstraterne for opsparingskonti og aktiver. Som følge heraf kan enkeltpersoner muligvis spare mere for at akkumulere passende pensionskasser. Livrenter giver mindre indkomst, når de lange renter på købstidspunktet er lave. Lav realrente vil også få købekraft til at udhule hurtigere.

Lavere renter kan reducere pensionsindkomsten og kan være særligt risikabelt, når folk er afhængige af at trække fra opsparing for at finansiere deres pension. På den anden side findes der også et problem, hvis renten stiger, som markedsværdien af ​​obligationer falder.

Stigninger i renten kan også påvirke aktiemarkedet og boligmarkedet negativt og derved påvirke pensionistens disponible indkomst. På grund af deres virkning på opsparing, kan høje realrenter, ud over inflationen, gøre pensionering mere overkommelig.

Aktiemarkedsrisiko

Tab på aktiemarkedet kan alvorligt reducere pensionsopsparing. Fællesaktier har over tid væsentligt bedre end andre investeringer og anbefales derfor normalt til pensionister som en del af en afbalanceret aktivallokering strategi. Det afkast, du tjener på din aktieportefølje, kan dog være betydeligt lavere end de langsigtede tendenser. Aktietabstab kan alvorligt reducere ens pensionsopsparing, hvis markedsværdien af ​​din portefølje falder.

Sekvensen af ​​gode og dårlige afkast på aktiemarkedet kan også påvirke dit pensionsopsparingsbeløb, uanset de langsigtede afkast. En pensionist, der oplever dårlige markedsafkast i de første par år i pension, vil for eksempel få et andet resultat end en pensionist, der oplever et godt afkast på markedet i de første par år af pensionisttilværelsen, selvom de langsigtede afkast kan være lignende.

Tidlige tab kan betyde mindre indkomst under pensionisttilværelsen. Senere tab kan have en mindre negativ indvirkning, da en person kan have en meget kortere periode, som aktiverne skal vare på.

Forretningsrisici

Tab af pensionsordninger kan opstå, hvis den arbejdsgiver, der sponsorerer pensionsordningen, går konkurs eller forsikringsselskabet, der yder livrenter, bliver insolvent. Der er garantier for private pensionsordninger under Pension Benefit Guarantee Corporation (PBGC) der kan beskytte en del af din pensionsindkomst, men måske ikke dække det hele.

Bidragsbaseret plan konti er ikke garanteret, og plandeltagere bærer tab direkte. I modsætning til pensionsordninger afhænger saldoen på disse konti imidlertid normalt ikke af den økonomiske sikkerhed i arbejdsgiver, bortset fra arbejdsgiverens mulighed for at yde matchende bidrag og i tilfælde, hvor planbalancer omfatter virksomhed lager.

Public Policy Risici

Regeringens politikker påvirker mange aspekter af vores liv, herunder pensionisters økonomiske stilling, og disse politikker ændres ofte over tid. Politiske risici omfatter mulige stigninger i skatter eller nedsættelse af rettighedsydelser fra Medicare eller Social Security.

Pensionering planlægning bør ikke være baseret på den antagelse, at regeringens politik vil forblive uændret for evigt. Det er også vigtigt at kende dine rettigheder og være opmærksom på din ret til statslige og lokale myndighedsfordele.

Bundlinjen

Selv de bedst tilrettelagte pensionsordninger kan mislykkes som følge af uventede begivenheder. Selvom nogle risici kan minimeres ved omhyggelig planlægning, er mange potentielle risici helt uden for vores kontrol. Men at forstå, hvad de potentielle risici efter pensionering er og overveje dem i pensionistplanlægningsfasen, kan være med til at sikre, at de reduceres og administreres korrekt. Prøv at have en Plan B - eller endda en Plan C - klar til hver af disse risici, bare hvis du har brug for det.

Brug ikke usikkerhed om fremtiden som en undskyldning for ikke at gøre noget. "Risikoen nummer et er manglen på en plan for pensionistforløbet," siger Kimberly J. Howard, CFP®, grundlægger af KJH Financial Services, Newton, Mass. Du kan ikke forudse alle bump på vejen, men det er stadig vigtigt at have en plan.