Definition der aufgeschobenen Anschaffungskosten (DAC)

Was sind aufgeschobene Anschaffungskosten (DAC)?

Aktivierte Abschlusskosten (DAC) sind eine Bilanzierungsmethode, die in der Versicherungswirtschaft anwendbar ist. Die Verwendung der DAC-Methode ermöglicht es einem Unternehmen, die Vertriebskosten die mit der Neukundengewinnung über die Laufzeit des Versicherungsvertrages verbunden sind.

Grundlegendes zu aufgeschobenen Anschaffungskosten (DAC)

Versicherungsgesellschaften bei der Erteilung von Neugeschäften, einschließlich der Empfehlung, mit hohen Vorlaufkosten konfrontiert werden Provisionen an externe Vertriebspartner und Makler, Underwriting und Krankheitskosten. Häufig können diese Kosten die in den ersten Jahren der verschiedenen Versicherungsarten gezahlten Prämien übersteigen.

Die Implementierung von DAC ermöglicht es Versicherungsunternehmen, diese hohen Kosten (die ansonsten im Voraus bezahlt würden) schrittweise zu verteilen – während sie Einnahmen erzielen. Die Verwendung dieser Bilanzierungsmethode führt tendenziell zu einem glatteren Muster von Verdienste.

Ab 2012 müssen Versicherer eine neue Federal Accounting Standards Board (FASB) Regel „Accounting for Costs Associated with Acquiring or Renewing Insurance Contracts“ oder ASU 2010-26.

FASB ermöglicht Versicherungsunternehmen profitieren auf die Kosten der Neukundengewinnung durch Amortisation über die Zeit. Bei diesem Prozess werden DACs aufgezeichnet als Vermögenswerte—statt Ausgaben — und sie können nach und nach abbezahlt werden.

Der FASB verlangt auch, dass Unternehmen Salden auf konstanter Basis über die erwartete Vertragslaufzeit abschreiben. Im Falle einer unerwarteten Vertragsbeendigung schreibt der FASB vor, dass DAC abgeschrieben werden muss, es unterliegt jedoch keiner Wertminderungstest. Dies bedeutet, dass der Vermögenswert nicht daraufhin bewertet wird, ob er noch den in der Bilanz ausgewiesenen Betrag wert ist.

Besondere Überlegungen

Aufgeschobene Anschaffungskosten (DAC) Amortisation

DAC stellt die „nicht eingezogene Investition“ in die ausgegebenen Policen dar und wird daher als immaterielles Vermögen um die Kosten mit den entsprechenden Einnahmen in Einklang zu bringen. Im Zeitablauf werden die Anschaffungskosten als Aufwand erfasst, der den DAC-Vermögenswert mindert. Der Prozess der Anerkennung der Kosten in der Gewinn- und Verlustrechnung wird als Amortisation bezeichnet und bezieht sich darauf, dass der DAC-Vermögenswert über mehrere Jahre abgeschrieben oder reduziert wird.

Die Abschreibung erfordert eine Grundlage, die festlegt, wie viel DAC für jede Abrechnungsperiode in einen Aufwand umgewandelt werden soll. Die Abschreibungsbasis variiert je nach Klassifikation der Federal Accounting Standards (FAS):

• FAS 60/97LP – Prämien
• FAS 97 – Geschätzter Bruttogewinn (EGP)
• FAS 120 – Geschätzte Bruttomargen (EGM)

Unter FAS 60 sind Annahmen bei politischen Fragen „festgestellt“ und können nicht geändert werden. Gemäß FAS 97 und 120 basieren die Annahmen jedoch auf Schätzungen, die bei Bedarf angepasst werden können. DAC-Abschreibungsverwendungen geschätzt Bruttomargen als Basis und ein Zinssatz wird auf den DAC basierend auf den Anlageerträgen angewendet.

Voraussetzungen für aufgeschobene Anschaffungskosten (DAC)

Vor der Einführung von ASU 2010-26 wurde DAC vage als Kosten beschrieben, die „mit dem Abschluss von Versicherungsverträgen variieren und hauptsächlich damit zusammenhängen“. Das führte Unternehmen mit der schwierigen Aufgabe, zu interpretieren, welche Ausgaben für eine Stundung in Frage kommen, und veranlasste eine Vielzahl von Versicherungsunternehmen oft dazu, die meisten ihrer Kosten als DAC.

Der FASB kam später zu dem Schluss, dass die DAC-Buchführung missbraucht wurde. Der Vorstand reagierte mit klareren Leitlinien. ASU 2010-26 wurde von zwei wichtigen Änderungen begleitet, um die Kapitalisierungskriterien zu erfüllen:

• Unternehmen dürfen nur Kosten im Zusammenhang mit der erfolgreichen Platzierung von Neugeschäften abstellen und nicht alle vertriebsbezogenen Aufwendungen.
• Nur ein Teil der Back-Office-Ausgaben, der direkt mit den Einnahmen verknüpft ist, kann als DAC-Vermögenswert angesehen werden.

Beispiele für aufschiebbare Kosten sind:

• Provisionen, die über die endgültigen Provisionen hinausgehen
• Versicherungskosten
• Kosten für die Ausstellung von Policen