Die Disney-Aktie soll um 10 % steigen

(Anmerkung: Der Autor dieser Fundamentalanalyse ist Finanzautor und Portfoliomanager. Er und seine Kunden besitzen Aktien von DIS und NFLX.)

Walt Disney Co. (DIS )-Aktien könnten in den nächsten Wochen um etwa 10 % steigen, von ihrem aktuellen Preis von etwa 101,50 $ zurück auf etwa 111 $, basierend auf einer Analyse des Charts. Aktien von Disney haben unterdurchschnittlich desto breiter S&P500 im vergangenen Jahr um fast 7,5 % gefallen, gegenüber dem S&P 500, der um fast 13,75 % gestiegen ist.

Die Probleme des Unternehmens begannen vor etwa drei Jahren, als die Sorgen und Sorgen der Anleger über Abonnentenverluste bei ESPN im Mittelpunkt standen. Das Unternehmen hat versucht, die Investoren wieder auf eine neuere Geschichte zu lenken, die eines Unternehmens, das sich auf eine Zukunft in Inhalten und Streaming-Medien konzentriert und in die Fußstapfen von Netflix Inc. tritt. (NFLX). Fragen zu seinem aktuellen Versuch, Vermögenswerte von Twenty-First Century Fox Inc. (FUCHS), um seine Inhaltsbibliothek zu stärken, haben nachweislich eine neue Ebene der Besorgnis hinzugefügt.

DIS Daten durch YCharts

Reichweitengrenze

Die Aktie wurde seit August 2015 in einem klar definierten Muster gehandelt, als die Aktien ihren Höchststand von rund 122 $ erreichten. Seit dieser Zeit hat die Aktie eine Reihe von höheren Tiefs und niedrigeren Hochs erreicht, wodurch ein ausgedehnteres Konsolidierungsmuster namens a entstand Symmetrisches Dreieck. Da die Aktie derzeit am unteren Ende des Dreiecks gehandelt wird, scheint sie wieder zum oberen Ende dieses Dreiecks zu steigen, etwa 111 US-Dollar pro Aktie.

Es ist zu diesem Zeitpunkt noch nicht klar, wie lange Aktien noch längerfristig gehandelt werden Dreieck. Basierend auf dem mehrjährigen Aufwärtstrend von Mitte 2011 bis Mitte 2015 vielleicht vier Jahre. Da die aktuelle Konsolidierungsperiode etwa drei Jahre alt ist, kann das Hin- und Her-Trading bis zu einem weiteren Jahr dauern. Es müssten Aktien über 115 $ steigen, um einen echten langfristigen Ausbruch auszulösen.

Analysten sehen steigende Aktien

Analysten sind bullisch auf Aktien von Disney mit einem Durchschnitt Kursziel auf die Aktie von etwa 119,50 $, fast 17,75 % höher als der aktuelle Aktienkurs. Von den 27 Analysten, die Aktien der Aktie beobachten, bewerten etwa 59 % Aktien a Kaufen oder übertreffen, während 35 % Aktien a halt.

Nicht billig im Vergleich zu Mitbewerbern

Ein Problem, mit dem Disneys Aktien konfrontiert sind, ist jedoch, dass sich die Gewinne von 24,25 % im Jahr 2018 auf 9,5 % im Jahr 2019 und 6,3 % im Jahr 2020 verlangsamen werden. Eine weitere große Hürde für Disney ist die einjährige Laufzeit Gewinn nach vorne ein Vielfaches von etwa dem 13-Fachen der Gewinnschätzungen für 2019 von 7,75 US-Dollar pro Aktie, was im Vergleich zu einigen anderen Medienunternehmen wie CBS Corp. nicht billig ist. (CBS), der bei nur 8,7 gehandelt wird, und Comcast Corp. (CMCSA), Handel bei nur 11.

Fundamentaldiagramm Daten durch YCharts

Die zukünftige Richtung der Disney-Aktie und wie lange es dauert, bis die Aktien wieder steigen, wird davon abhängen die Fähigkeit des Unternehmens, sein Streaming-Media-Produkt auf den Markt zu bringen, sowie seine Fähigkeit, es wiederzubeleben Wachstum.

Michael Kramer ist der Gründer von Mott Capital Management LLC, ein registrierter Anlageberater und Manager des aktiv verwalteten thematischen Wachstumsportfolios des Unternehmens mit Long-Only-Position. Kramer kauft und hält Aktien in der Regel für eine Dauer von drei bis fünf Jahren. Klicken Sie hier für Kramers Biografie und die Bestände seines Portfolios. Die präsentierten Informationen dienen nur zu Bildungszwecken und beabsichtigen nicht, ein Angebot oder eine Aufforderung zum Verkauf oder Kauf bestimmter Wertpapiere, Anlagen oder Anlagestrategien abzugeben. Anlagen sind mit Risiken verbunden und werden, sofern nicht anders angegeben, nicht garantiert. Lassen Sie sich unbedingt zuerst von einem qualifizierten Finanzberater und/oder Steuerexperten beraten, bevor Sie eine hier beschriebene Strategie umsetzen. Auf Anfrage stellt der Berater eine Liste aller Empfehlungen der letzten zwölf Monate zur Verfügung. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist kein Hinweis auf die zukünftige Wertentwicklung.