Πώς να επενδύσετε στη γεωργία χωρίς να έχετε ιδιοκτησία αγροκτήματος

Η επένδυση στη γεωργία μπορεί να φαίνεται μια καλή στρατηγική κίνηση. Άλλωστε, αν η συνολική οικονομία βρίσκεται σε α ύφεση ή ανθεί, οι άνθρωποι πρέπει ακόμα να φάνε. Εξαιτίας αυτού, πολλοί επενδυτές θεωρούν τις επενδύσεις στη γεωργία και τη γεωργία ως ανθεκτικές στην ύφεση. Επιπλέον, καθώς ο παγκόσμιος πληθυσμός αυξάνεται, η γεωργία θα διαδραματίσει έναν ολοένα και πιο σημαντικό ρόλο στη διατήρηση των παγκόσμιων κοινωνιών.

Τούτου λεχθέντος, η κυριολεκτική αγορά ενός αγροκτήματος δεν είναι εφικτή στρατηγική για τον μέσο επενδυτή. Η αγορά ενός αγροκτήματος μπορεί να απαιτήσει πολλά κεφαλαιακή δέσμευση και ο χρόνος και το κόστος λειτουργίας ή εκμίσθωσης μιας εκμετάλλευσης είναι συχνά σημαντικά. Ευτυχώς, οι επενδυτές έχουν πολλά άλλα μέσα για να αποκτήσουν έκθεση στον τομέα πέρα ​​από τη βύθιση χρημάτων σε ένα αγρόκτημα.

REITs αγροκτημάτων

Το πιο κοντινό που μπορεί να φτάσει ένας επενδυτής στην ιδιοκτησία ενός αγροκτήματος χωρίς να το κάνει είναι επενδύοντας σε μια γεωργική εστίαση επενδυτική εμπιστοσύνη ακινήτων (REIT). Μερικά παραδείγματα περιλαμβάνουν την Farmland Partners Inc. (FPI) και Gladstone Land Corporation (ΓΗ).

Αυτά τα REIT αγοράζουν συνήθως αγροτικές εκτάσεις και στη συνέχεια μίσθωση στους αγρότες. Οι γεωργικές εκτάσεις REIT προσφέρουν πολλά οφέλη. Για ένα πράγμα, παρέχουν πολύ περισσότερα διαποικίληση από την αγορά ενός μόνο αγροκτήματος, καθώς επιτρέπουν σε έναν επενδυτή να έχει συμφέροντα σε πολλά αγροκτήματα σε μια ευρεία γεωγραφική περιοχή.

Τα REITs της Farmland προσφέρουν επίσης μεγαλύτερα ρευστότητα από την κατοχή φυσικών αγροτικών εκτάσεων, καθώς οι μετοχές στα περισσότερα από αυτά τα REITs μπορούν να πωληθούν γρήγορα ανταλλαγές μετοχών. Και οι γεωργικές εκτάσεις REIT μειώνουν επίσης το ποσό κεφαλαίου που απαιτείται για επενδύσεις σε αγροτικές εκτάσεις, ως α ελάχιστη επένδυση είναι μόνο η τιμή μιας μετοχής REIT.

Γεωργικά αποθέματα

Οι επενδυτές έχουν επίσης πρόσβαση σε μια ποικιλία εταιρειών που διαπραγματεύονται στο κοινό και δραστηριοποιούνται στον αγροτικό τομέα. Αυτές οι εταιρείες κυμαίνονται από εκείνες που καλλιεργούν άμεσα και παράγουν καλλιέργειες έως εκείνες που εργάζονται σε μια ποικιλία βιομηχανιών που υποστηρίζουν τους αγρότες.

Γεωργική παραγωγή

Μια πιθανή επενδυτική ευκαιρία είναι σε επιχειρήσεις που φυτεύουν, καλλιεργούν και συγκομίζουν καλλιέργειες. Πολλές από αυτές τις εταιρείες συμμετέχουν επίσης σε δραστηριότητες υποστήριξης όπως η διανομή, η επεξεργασία και η συσκευασία. Δυστυχώς, υπάρχει περιορισμένος αριθμός δημόσιων εμπορικών εταιρειών παραγωγής φυτών, μεταξύ των οποίων η Fresh Del Monte Produce Inc. (FDP), Adecoagro S.A. (AGRO), και Cresud (ΚΡΙΣΙ).

Υποστηρικτικές Βιομηχανίες

Οι επενδυτές μπορούν επίσης να αγοράσουν μετοχές σε διάφορους κλάδους που υποστηρίζουν τη γεωργία. Τρεις από τις μεγαλύτερες βιομηχανίες είναι εταιρείες που πωλούν λιπάσματα και σπόρους, κατασκευαστές αγροτικού εξοπλισμού και διανομείς και μεταποιητές καλλιεργειών.

1. Λιπάσματα και σπόροι. Πολλές επιχειρήσεις συμμετέχουν στην παραγωγή και πώληση λιπασμάτων και σπόρων, και οι επενδυτές θα θέλουν να το καθορίσουν πόσα από τα έσοδα κάθε επιχείρησης προέρχονται στην πραγματικότητα από τη γεωργία, καθώς ορισμένα εξυπηρετούν επίσης μια σειρά άλλων τομείς. Μεταξύ των εισηγμένων εταιρειών που πωλούν λίπασμα ή σπόρους είναι η Nutrien Limited (NTR) και η The Mosaic Co. (MOS).
2. Εξοπλισμός. Η γεωργία είναι μια δραστηριότητα έντασης εξοπλισμού, έτσι ώστε οι επενδυτές να μπορούν να αποκτήσουν έκθεση στον τομέα πραγματοποιώντας επενδύσεις σε κατασκευαστές εξοπλισμού με γεωργική εστίαση. Δύο εταιρείες που ασχολούνται έντονα με τον γεωργικό εξοπλισμό είναι η Deere & Co. (DE) και AGCO Corp. (AGCO).
3. Διανομή και επεξεργασία. Πολλές εταιρείες παρέχουν την υποδομή που μεταφέρει τις καλλιέργειες από το αγρόκτημα στο τοπικό παντοπωλείο. Μεταξύ αυτών που μεταφέρουν, επεξεργάζονται και διανέμουν καλλιέργειες είναι η Archer Daniels Midland Co.ADM) και Bunge Limited (BG). Όπως και με τους κατασκευαστές εξοπλισμού, μερικοί από αυτούς τους διανομείς αντλούν μόνο ένα μέρος των εσόδων τους από δραστηριότητες που σχετίζονται με τη γεωργία.

ETFs Ag

Κεφάλαια διαπραγμάτευσης συναλλάγματος (ETF) αποτελούν ένα καλό εργαλείο για τους επενδυτές για να αποκτήσουν διαφοροποιημένη έκθεση στον τομέα της γεωργίας. ETF της Αγροτικής Επιχείρησης The Market Vectors (ΜΟΥΓΚΑΝΙΤΟ), για παράδειγμα, προσφέρει πρόσβαση σε ένα διαφοροποιημένο σύνολο επιχειρήσεων, επενδύοντας σε εταιρείες που αντλούν τουλάχιστον το 50% των εσόδων τους από τη γεωργία. Το ETF γεωργικών προϊόντων με τις καλύτερες επιδόσεις, με βάση την απόδοση κατά την απόδοση του 2020, είναι το Teucrium Soybean ETF (SOYB).

Όπως και οι επενδύσεις σε οποιοδήποτε τύπο ETF, οι επενδυτές θα πρέπει να εξετάσουν προσεκτικά τις αμοιβές διαχείρισης κάθε ETF και την απόδοση του δείκτη που παρακολουθεί το κεφάλαιο.

Ag Αμοιβαία Κεφάλαια

Υπάρχουν επίσης αμοιβαία κεφάλαια που επενδύουν στη γεωργία και τη γεωργία. Εάν αυτό ακούγεται ελκυστικό, θα πρέπει πρώτα να καθορίσετε εάν το ταμείο επενδύει σε επιχειρήσεις που σχετίζονται με τη γεωργία ή επενδύει σε προϊόντα. Επίσης, λάβετε υπόψη ότι πολλά από αυτά τα κεφάλαια έχουν έκθεση σε άλλους τομείς μαζί με τη γεωργία. Έτσι, αν ενδιαφέρεστε περισσότερο να πραγματοποιήσετε μια αγνή γεωργική ή γεωργική επένδυση, πιθανότατα είναι καλύτερο να πάτε με άλλους τύπους τάξεις περιουσιακών στοιχείων.

Όταν επενδύουν σε αμοιβαία κεφάλαια, οι επενδυτές πρέπει να λαμβάνουν υπόψη τις αμοιβές και τις προηγούμενες επιδόσεις και να τις συγκρίνουν με αυτές των ETF, για παράδειγμα. Τα αμοιβαία κεφάλαια με έκθεση σε αγροτικές επιχειρήσεις ή προϊόντα περιλαμβάνουν το Fidelity Global Commodity Stock Fund (FFGCX) και το North Square Oak Ridge Global Resources & Infrastructure Fund (INNAX).

Μαλακά εμπορεύματα

Πιο κερδοσκοπικοί επενδυτές ενδέχεται να παρασυρθούν από την ιδέα του άμεσα επενδύσεις σε προϊόντα, ελπίζοντας να επωφεληθούν αλλαγές τιμών στην αγορά. Ενώ μπορείτε να αποκτήσετε έκθεση σε προϊόντα μόνο αγοράζοντας συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης, υπάρχουν επίσης μια σειρά ETF και ανταλλαγές χαρτονομισμάτων (ETN) που παρέχουν πιο ποικίλη πρόσβαση σε εμπορεύματα.

Ενώ ορισμένα ETF και ETN δίνουν στους επενδυτές έκθεση σε ένα συγκεκριμένο εμπόρευμα (όπως το καλαμπόκι)ΚΑΛΑΜΠΟΚΙ), κτηνοτροφία (ΑΓΕΛΑΔΑ), καφές (JO), κόκκοι (GRU), κακάο (ΜΥΤΗ) και ζάχαρη (SGG)), άλλοι προσφέρουν α καλάθι των εμπορευμάτων. Ως παράδειγμα του τελευταίου, το Invesco DB Agriculture ETF (DBA) επενδύει σε συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης καλαμπόκι, σιτάρι, σόγια και ζάχαρη.

Υπάρχει επίσης το iPath Bloomberg Agriculture Subindex ETN (JJA), η οποία επενδύει σε συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης καλαμπόκι, σιτάρι, σόγια, ζάχαρη, καφέ και βαμβάκι και το Rogers International Commodity Agriculture ETN (RJA), η οποία επενδύει σε ένα καλάθι 20 γεωργικών συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης εμπορευμάτων.

Η κατώτατη γραμμή

Οι επενδυτές που επιθυμούν να επενδύσουν στον τομέα της γεωργίας έχουν πολλές εναλλακτικές λύσεις για την αγορά ενός αγροκτήματος. Οι επενδυτές που ελπίζουν να αντιγράψουν πιο στενά τις αποδόσεις της ιδιοκτησίας αγροτικών γαιών μπορούν να αγοράσουν μια γεωργική γη REIT. Για όσους αναζητούν ευρύτερη έκθεση στον τομέα της γεωργίας, κάνοντας μετοχικό κεφάλαιο οι επενδύσεις σε παραγωγούς καλλιεργειών, υποστηρικτικές εταιρείες ή ETF θα μπορούσαν να είναι η καλύτερη επιλογή τους. Και εκείνοι που θέλουν να επωφεληθούν από τις μεταβολές των τιμών στα γεωργικά προϊόντα έχουν στη διάθεσή τους μια σειρά συμβολαίων μελλοντικής εκπλήρωσης, ETF και ETN. Με όλες αυτές τις επιλογές, οι επενδυτές θα πρέπει να είναι σε θέση να βρουν ένα επενδυτικό όχημα και στρατηγική που ταιριάζει στις ανάγκες τους.