¿Los fondos mutuos invierten solo en acciones?
Los fondos de inversión invierten en acciones, pero algunos tipos también invierten en bonos gubernamentales y corporativos. Las acciones están sujetas a los caprichos del mercado y, por lo tanto, ofrecen un mayor potencial de rendimiento que los bonos, pero también presentan más riesgo. Los bonos, por el contrario, proporcionan un rendimiento fijo que suele ser mucho menor que el que obtiene un inversor de las acciones. La ventaja de los bonos es que son de bajo riesgo. Solo en una situación extrema, como la quiebra total de una corporación, un inversionista no recibe el rendimiento que se le prometió de un bono. El perfil de inversión de un fondo mutuo depende del tipo de fondo. Hay tres tipos principales: fondos de renta variable, fondos de renta fija y fondos equilibrados.
Fondos de capital
Fondos de capital son fondos mutuos que invierten solo en acciones ordinarias. Ofrecen la mayor rentabilidad pero también el mayor riesgo. Sin embargo, un fondo de renta variable presenta un riesgo menor que invertir en acciones individuales. La razón es que un fondo de acciones es un paquete de cientos o incluso miles de acciones. Está diversificado por su naturaleza. Si una empresa en el paquete se acumula, la exposición del inversor es muy limitada, ya que su dinero se distribuye entre cientos de empresas.
Fondos de renta fija
Los fondos de renta fija invierten solo en bonos gubernamentales o corporativos que ofrecen rendimientos fijos. Estos fondos mutuos son mucho menos riesgosos ya que brindan el mismo rendimiento ya sea en un mercado alcista o bajista. Sin embargo, los inversores que eligen fondos de renta fija debido a un menor riesgo también deben aceptar, en la mayoría de los casos, rendimientos más bajos.
Fondos equilibrados
Fondos equilibrados cuentan con una combinación de inversiones de renta variable y de renta fija. Su potencial de rendimiento y sus niveles de riesgo se sitúan entre los de los fondos de renta variable y los de renta fija. Los fondos equilibrados ocupan una amplia gama. Algunos son pesados en acciones, mientras que otros se componen principalmente de bonos y presentan solo una pequeña cantidad de acciones. Existen muchos fondos equilibrados entre los que elegir; los inversores diligentes casi siempre pueden encontrar uno cuya composición se corresponda con su tolerancia al riesgo y el potencial de rendimiento deseado.
Advisor Insight
Kristi Sullivan, CFP®
Sullivan Financial Planning, LLC, Denver, CO
Los fondos mutuos se especializan en una variedad de áreas. Algunos se invierten solo en acciones o bonos, mientras que otros invierten en fideicomisos de inversión inmobiliaria, contratos de materias primas, etc.
A menudo, puede saber en qué invierte el fondo por su nombre. Por ejemplo, el fondo del índice Vanguard 500 se invierte en el índice S&P 500, que incluye las 500 acciones más grandes de EE. UU. El fondo PIMCO International Bond se invierte en bonos no estadounidenses.
La especialidad del fondo no siempre está en el nombre del fondo, por lo que se necesita una investigación adicional para averiguar de qué se trata un fondo mutuo.
También hay fondos que invierten en un poco de todo. Estos se denominan asignación de activos o fondos con fecha objetivo. La idea es facilitar que el inversor tenga una combinación de fondos mutuos administrada profesionalmente sin todo el trabajo.