Kuinka sijoittaa instituution tavoin

Niille sijoittajille, jotka ovat selviytyneet yhdestä tai useammasta suuresta taantumasta, on opittu. Jotkut yritykset eivät vain selviydy noususuhdanteista, vaan hyötyvät niistäkin. Miksi tehdä tiettyjä sijoitusyhtiöt pärjää paremmin kuin muut ja selviytyy markkinoilla aallot?

Menestyvillä yrityksillä on pitkän aikavälin sijoitusfilosofia ja ne noudattavat sitä. Heillä on myös vahva sijoitusstrategia, jonka he virallistavat tuotteissaan ja ymmärtävät sen ottamalla osan riski on osa peliä, vakaa ja kurinalainen lähestymistapa takaa menestyksen pitkällä aikavälillä. Kun menestyvien sijoituspalveluyritysten keskeiset työkalut on ymmärretty, yksittäiset sijoittajat voivat helposti hyväksyä ne menestyäkseen. Hyväksymällä joitain heidän strategioistaan ​​voit sijoittaa ammattilaisten tavoin.

Voimaa strategiassa

Määritä vahva sijoitusfilosofia ennen kuin harkitset mitään sijoitusstrategiaa. Sijoitusfilosofia on perusta sijoituspolitiikoille ja -menettelyille sekä viime kädessä pitkän aikavälin suunnitelmille. Lyhyesti sanottuna sijoitusfilosofia on joukko keskeisiä uskomuksia, joista kaikki sijoitusstrategiat kehitetään. Jotta sijoitusfilosofia olisi vakaa, sen on perustuttava kohtuullisiin odotuksiin ja oletuksiin siitä, miten historialliset tiedot voivat toimia työkaluna asianmukaiseen sijoitusohjaukseen.

Esimerkiksi investointeja filosofia "voittaa markkinat joka vuosi" on myönteinen tavoite, mutta se on liian epämääräinen eikä sisällä järkeviä periaatteita. Vakaan sijoitusfilosofian kannalta on myös tärkeää määritellä sijoitusaikahorisontit ja omaisuusluokat mihin sijoittaa ja ohjeita siitä, miten vastata markkinoiden epävakauteen samalla kun noudatat sijoitustasi periaatteita. Vahva pitkän aikavälin sijoitusfilosofia pitää myös menestyvät yritykset oikeilla linjoilla näiden suuntaviivojen mukaisesti sen sijaan, että jahtaisi trendejä ja houkutuksia.

Koska jokainen sijoitusfilosofia on kehitetty sopivaksi sijoituspalveluyritykselle tai ehkä yksittäiselle sijoittajalle, sen laatimiseen ei ole olemassa vakiomenettelyjä. Jos kehität sijoitusfilosofiaa ensimmäistä kertaa ja haluat sijoittaa kuin ammattilainen, muista käsitellä seuraavat aiheet:

• Määrittele keskeiset uskomuksesi
  Sijoituspäätösten syystä ja tarkoituksesta esitetään kaikkein perustavanlaatuisimmat uskomukset.
• Time Horizons
  Vaikka sijoittajien tulisi aina suunnitella pitkän aikavälin näkökulmia, hyvän filosofian tulisi hahmottaa tarkempi aikataulusi.
• Riski
  Määrittele selkeästi, miten hyväksyt ja mitat riskin. Toisin kuin säästötilille sijoittaminen, sijoittamisen perussääntö on riski/hyöty -konsepti, jonka mukaan voit kasvattaa rahaa odotetut tuotot suurentuneen riskin kanssa.
• Omaisuuden jakaminen ja monipuolistaminen
  Määrittele selkeästi uskomuksesi varojen kohdentamisesta ja hajauttamisesta, olivatpa ne sitten aktiivisia tai passiivisia, taktinen tai strateginen, tiukasti keskittynyt tai laajasti monipuolinen. Tämä osa filosofiaasi on liikkeellepaneva voima investointistrategioidesi kehittämisessä ja rakentaa perusta, johon palata, kun strategiat tarvitsevat uudelleenmäärittelyä tai säätämistä.

Menestyksen salaisuus

Menestyvät yritykset toteuttavat myös tuoterahastoja, jotka heijastavat niiden sijoitusfilosofioita ja -strategioita. Koska filosofia ajaa strategioiden kehittämistä, ydintyyliset sijoitusstrategiat ovat esimerkiksi yleisimpiä menestyneimmissä tuotelinjoissa, ja niiden pitäisi myös olla osa tuotetta yksilöllinen suunnitelma. Ydinomistuksilla tai -strategioilla on useita tulkintoja, mutta yleensä ydinpääoma ja joukkovelkakirjalaina strategiat ovat yleensä suurikokoisia, blue chip- ja sijoitusluokan rahastoja, jotka heijastavat kokonaisuutta markkinoida.

Menestyvät yritykset rajoittavat myös kykyään ottaa suuria panoksia ydintuotteissaan. Vaikka tämä voi rajoittaa potentiaalista nousua tehdessään oikean sektorin panoksen, suuntaviivat voivat lisätä rahastoon merkittävää volatiliteettia.

Kun määrität sijoitusstrategiaa, noudata tiukkaa kuria. Älä esimerkiksi jahtaa trendejä määritellessäsi ydinstrategiaa, vaikka sijoittajat ovat ehkä määritelleet vauhtia strategiat, jotka sisältyvät yleiseen investointisuunnitelmaan.

Strategian hahmottaminen

Hyvää sijoitusstrategiaa suunniteltaessa on otettava huomioon seuraavat asiat.

• Aikahorisontti
  Yleinen virhe useimmille yksittäisille sijoittajille on, että heidän aikansa päättyy eläkkeelle siirtyessään. Todellisuudessa se voi ylittää eläkkeelle siirtymisen ja jopa elämän, jos olet säästänyt seuraavalle sukupolvelle. Sijoitusstrategioiden on keskityttävä sijoitusurasi pitkän aikavälin horisonttiin sekä tiettyjen sijoitusten aikaan.
• Omaisuuden jakaminen
  Tämä on silloin, kun määrität selkeästi tavoitteesi kohdentamisen. Jos tämä on taktinen strategia, määrärahat on määriteltävä, jos ne ovat luonteeltaan strategisia. Toisaalta kovat viivat on vedettävä erityisten suunnitelmien kanssa tasapainottaa kun markkinat ovat muuttuneet. Menestyvät sijoituspalveluyritykset noudattavat tiukkoja ohjeita tasapainottamisessaan, erityisesti strategisissa suunnitelmissa. Toisaalta yksilöt tekevät usein sen virheen, että poikkeavat strategioistaan, kun markkinat liikkuvat jyrkästi.
• Riski vs. Palata
  Määrittele selkeästi riskinsietokykysi. Tämä on yksi sijoitusstrategian tärkeimmistä näkökohdista, koska riski ja tuotto ovat läheisessä suhteessa pitkiä aikoja. Mittaatko sitä suhteessa vertailuarvoon tai salkun absoluuttiseen keskihajontaan, pidä kiinni ennalta määritetyistä rajoista.

Yksityiskohtien laatiminen

Sijoitusstrategiat määrittelevät tietyt osat kokonaissuunnitelmasta. Menestyneet sijoittajat eivät voi voittaa markkinoita 100 prosenttia ajasta, mutta he voivat arvioida sijoituspäätöksensä sen perusteella, sopivatko ne alkuperäiseen sijoitusstrategiaan.

Kun olet selvinnyt muutamasta markkinasyklit, voit mahdollisesti alkaa nähdä malleja kuumista tai suosituista sijoitusyhtiöistä, jotka keräävät ennennäkemättömiä voittoja. Tämä oli ilmiö Internetin aikana teknologian investointibuumi. Teknologiayritysten osakkeet nousivat rocktähtien tasolle, ja sijoittajat - institutionaaliset ja henkilökohtaiset - keräsivät varoja. Valitettavasti joillekin näistä yrityksistä menestys oli lyhytaikaista, koska nämä poikkeukselliset voitot olivat perusteettomia. Monet sijoittajat olivat poikenneet alkuperäisistä sijoitusstrategioistaan ​​saadakseen suurempaa tuottoa. Älä yritä lyödä kotijuoksuja. Keskity perushitteihin.

Tämä tarkoittaa sitä, että yrittää voittaa markkinoita pitkillä laukauksilla ei ole vain vaikeaa, vaan se johtaa epävakauteen, joka ei sovi sijoittajille pitkällä aikavälillä. Yksittäiset sijoittajat tekevät usein virheitä, kuten käyttävät liikaa vipuvaikutus kun markkinat ovat nousussa ja karttavat markkinoita niiden laskiessa. Inhimillisten puolueiden poistaminen noudattamalla tiettyä lähestymistapaa ja keskittymällä lyhyen aikavälin voittoihin on loistava tapa muotoilla sijoitusstrategiasi ammattilaisten tavoin.

Bottom Line

Vihjeiden ottaminen menestyksekkäiltä ammattisijoittajilta on helpoin tapa välttää yleisiä virheitä ja pysyä keskittyneellä tiellä. Hyvän sijoitusfilosofian hahmottaminen luo pohjan ammattimaisille ja yksittäisille sijoittajille aivan kuten vahva perusta kotona. Tältä pohjalta rakentaminen sijoitusstrategioiden luomiseksi luo vahvat suunnat ja asettaa polut seurattavaksi.

Ammattilaisten tapaan sijoittaminen tarkoittaa myös sitä, että vältytään houkutukselta ajautua pois sijoitusfilosofiastasi ja -strategioistasi ja yritetään ylittää suuret marginaalit. Vaikka tämä voidaan tehdä satunnaisesti, ja jotkut yritykset ovat tehneet sen aiemmin, on lähes mahdotonta voittaa markkinoita jatkuvasti suurilla marginaaleilla. Jos pystyt muokkaamaan sijoitussuunnitelmiasi ja tavoitteitasi, kuten menestyvät sijoitusyhtiöt, voit sijoittaa kuten ammattilaiset.