Bisakah IRA Mengurangi Penghasilan Kena Pajak Anda?

Ya, Anda dapat menurunkan penghasilan kena pajak dan tagihan pajak Anda dengan berkontribusi pada rekening pensiun individu (IRA). Tapi itu tergantung, pertama-tama, pada jenis IRA yang Anda miliki.Teruslah membaca untuk mengetahui cara mengurangi penghasilan kena pajak Anda dengan membuka IRA.

IRA tradisional

Jika Anda berkontribusi pada IRA tradisional, itu pasti bisa mengurangi penghasilan kena pajak Anda. Namun, beberapa individu mungkin tidak memenuhi syarat untuk mengurangi kontribusi ini berdasarkan tingkat pendapatan mereka.

Uang yang disetorkan ke IRA tradisional mengurangi pendapatan kotor disesuaikan

(AGI) untuk tahun pajak tersebut atas dasar dolar-untuk-dolar, dengan asumsi itu berada dalam batas kontribusi tahunan (lihat di bawah).Jadi, kontribusi yang memenuhi syarat sebesar, katakanlah, $2.000 dapat mengurangi AGI Anda sebesar $2.000, memberi Anda potongan pajak untuk tahun itu. Langkah ini adalah apa yang dikenal sebagai kontribusi dengan dolar sebelum pajak.

Roth IRA

Sebuah kontribusi untuk Roth IRA tidak mengurangi AGI Anda pada tahun pajak yang Anda buat. Kontribusi Roth didanai dengan dolar setelah pajak, yang berarti tidak ada pemotongan pada saat deposit Anda. Namun, ketika uang ditarik dari rekening (mungkin setelah Anda pensiun), tidak ada pajak penghasilan yang terutang.

Tetapi Anda membayar pajak atas distribusi dari IRA tradisional Anda pada tahun Anda menerimanya. Ini adalah jumlah yang Anda tarik, yang dihitung sebagai penghasilan kena pajak. Akibatnya, mereka dapat secara signifikan meningkatkan jumlah pajak yang Anda berutang.

Tentu saja, dana Anda tumbuh bebas pajak saat berada di akun dengan kedua jenis IRA.

Batas Kontribusi IRA

NS Layanan Pendapatan Internal (IRS) membatasi jumlah yang dapat Anda investasikan setiap tahun di IRA, apakah Anda memilih untuk mengikuti jalur Roth atau IRA tradisional. Untuk tahun 2021, batas IRA untuk kontributor adalah $6.000 ditambah $1.000 kontribusi mengejar ketinggalan untuk wajib pajak yang berusia 50 tahun ke atas.Kontribusi maksimum berlaku secara kolektif untuk semua IRA Anda, yang berarti tidak per akun.

Batas IRA Tradisional

IRS mengizinkan pengurangan kontribusi ke IRA tradisional, tetapi pengurangan tersebut dapat dikurangi atau dihapus jika Anda (atau pasangan Anda, jika Anda mengajukan bersama) dilindungi oleh rencana pensiun di tempat kerja.

Untuk tahun pajak 2021, a filer tunggal tercakup oleh rencana tempat kerja dapat mengambil pengurangan penuh jika AGI mereka di bawah $66.000 atau sebagian jika mereka menghasilkan antara $66.000 dan $76.000. Pengurangan dihilangkan di atas jumlah itu.

Pasangan menikah di mana pasangan penyumbang IRA dilindungi oleh rencana pensiun di tempat kerja dapat mengambil potongan penuh jika AGI mereka di bawah 105.000 per tahun, sebagian jika antara 105.000 dan 125.000, dan tidak ada jika AGI mereka di atas itu jumlah. Jika pasangan lain memiliki rencana tempat kerja, penghentian berlaku untuk pendapatan bersama antara $198.000 dan $208.000.

Batas Roth IRA

Partisipasi Anda dalam rencana tempat kerja tidak memengaruhi kontribusi Roth IRA Anda. Penghasilan Anda, di sisi lain, tidak. Secara khusus, Anda pendapatan kotor disesuaikan yang dimodifikasi (MAGI) menentukan apakah Anda dapat berkontribusi pada Roth IRA dan seberapa banyak Anda dapat berkontribusi.

Wajib pajak tunggal baik untuk pergi sampai MAGI mereka mencapai $ 125.000. Jika turun antara $125.000 dan $140.000, mereka menghadapi pengurangan bertahap dari jumlah yang dapat mereka sumbangkan. Untuk pelapor bersama, penghapusan berlaku untuk pendapatan antara $196.000 hingga $206.000. Melebihi batas luar itu dan Anda tidak dapat mendanai Roth IRA sama sekali.

Cara Mengurangi MAGI Anda

Berikut adalah beberapa cara untuk mengurangi penghasilan Anda sehingga Anda dapat berkontribusi pada Roth IRA.

Berkontribusi di Tempat Kerja

Kontribusi sebelum pajak yang Anda buat untuk rencana pensiun di tempat kerja seperti: 401(k), 403(b), 457 rencana pensiun, atau rencana tabungan hemat dipotong dari penghasilan kena pajak Anda.Batas kontribusi untuk karyawan yang berpartisipasi dalam 401(k), 403(b), sebagian besar 457 rencana pensiun, dan rencana tabungan barang bekas pemerintah federal adalah $19.500 untuk tahun 2020 dan 2021. Batas kontribusi mengejar ketinggalan untuk karyawan berusia 50 tahun ke atas yang berpartisipasi dalam rencana ini adalah $6.500.

Berkontribusi pada HSA

Jika polis asuransi kesehatan Anda memiliki pengurangan minimal $1.400 (tunggal) atau $2.800 (keluarga), Anda mungkin memenuhi syarat untuk memberikan kontribusi sebelum pajak ke rekening tabungan kesehatan (HSA).

Batas IRS baru untuk HSA meningkat $ 50 untuk cakupan individu dan $ 100 untuk cakupan keluarga, sehingga masing-masing menjadi $ 3.600 dan $ 7.200.Uang di HSA Anda tidak kedaluwarsa pada akhir tahun. Itu milik Anda bahkan jika Anda mengganti majikan atau polis asuransi kesehatan Anda.

Berkontribusi ke FSA

Variasi pada HSA disebut a akun pembelanjaan fleksibel (FSA), yang ditawarkan beberapa pengusaha. Batas kontribusi untuk tahun 2021 tetap sama dengan tahun 2020—hingga $2.750 untuk FSA perawatan kesehatan atau FSA tujuan terbatas.

Biasanya, ada periode pendaftaran terbuka di musim gugur, di mana Anda harus mendaftar.Biasanya, Anda tidak dapat berkontribusi pada FSA dan HSA di tahun yang sama, meskipun ada beberapa pengecualian.

Berkontribusi pada Dependent Care FSA

Jika Anda membayar untuk penitipan anak atau penitipan anak dewasa, di sebagian besar tahun, Anda dapat berkontribusi hingga $5.000 dalam penghasilan sebelum pajak ke rekening pengeluaran fleksibel perawatan dependen. Namun, untuk tahun 2021, aturan khusus berlaku (lihat di bawah).

Seperti FSA biasa, FSA ini biasanya mengharuskan Anda untuk mendaftar selama periode pendaftaran terbuka, kecuali jika Anda memiliki acara yang memenuhi syarat (seperti kelahiran anak).

Turunkan Penghasilan Jadwal C Anda

Wirausaha penghasilan diklaim pada Jadwal C adalah area lain di mana Anda mungkin dapat menemukan pengurangan yang menurunkan MAGI Anda.Selain pengurangan terkait bisnis normal, pertimbangkan kontribusi untuk a pensiun karyawan yang disederhanakan (SEP), solo 401 (k), atau rencana pensiun pengurangan pajak lainnya, jika sesuai.Saat Anda melakukannya, periksa juga potongan nonbisnis.

Klaim Kerugian Modal

Jika Anda memiliki kerugian modal yang melebihi keuntungan modal, Anda dapat mengajukan hingga $3.000 terhadap pendapatan biasa. Strategi ini sering diabaikan sebagai cara untuk mengurangi MAGI. Mengklaim kerugian modal itu rumit, dan IRS memiliki aturan yang harus Anda ikuti.Konsultasikan dengan penasihat pajak Anda untuk memastikan Anda mematuhinya.

Garis bawah

Rekening pensiun individu adalah cara yang bagus untuk mengurangi kewajiban pajak Anda. Namun perlu diingat, ada batasan akun mana yang dapat Anda miliki dan seberapa banyak Anda dapat berkontribusi. Anda juga dapat melihat opsi lain untuk mengurangi penghasilan kena pajak Anda, termasuk HSA dan FSA. Jika ragu, selalu periksa dengan profesional keuangan untuk menghindari kesalahan.