Pembiayaan Pemilik—Definisi, Keuntungan, dan Risiko
Apa itu Pembiayaan Pemilik?
Pembiayaan pemilik adalah transaksi di mana penjual properti membiayai pembelian secara langsung dengan orang atau badan yang membelinya, baik seluruhnya atau sebagian.
Jenis pengaturan ini dapat menguntungkan bagi keduanya penjual dan pembeli karena menghilangkan biaya perantara bank. Pembiayaan pemilik dapat menciptakan risiko dan tanggung jawab yang jauh lebih besar bagi pemilik.
Takeaways Kunci
- Pembiayaan pemilik kadang-kadang disebut sebagai “pembiayaan kreatif” atau “pembiayaan penjual.”
- Biasanya, jenis pembiayaan ini diungkapkan dalam iklan properti ketika pembiayaan pemilik merupakan pilihan.
- Pembiayaan pemilik mengharuskan penjual mengambil risiko default pembeli, tetapi pemilik seringkali lebih bersedia untuk bernegosiasi daripada pemberi pinjaman tradisional.
- Pembiayaan pemilik dapat memberikan penghasilan tambahan kepada penjual dalam bentuk bunga.
- Kadang-kadang, pembiayaan pemilik diketahui membantu penjualan properti lebih cepat di pasar pembeli.
Memahami Pembiayaan Pemilik
Seorang pembeli mungkin sangat tertarik untuk membeli sebuah properti, tetapi penjual tidak mau bergeming dari harga yang diminta sebesar $350.000. Pembeli bersedia membayar jumlah itu dan dapat menurunkan 20%—$70.000 yang mereka peroleh dari penjualan rumah mereka sebelumnya. Mereka harus membiayai $280.000, tetapi mereka hanya bisa mendapatkan persetujuan untuk a hipotek tradisional sebesar $250.000.
Penjual mungkin setuju untuk meminjamkan mereka $30.000 untuk menutupi selisihnya, atau mereka mungkin setuju untuk membiayai keseluruhan $280.000. Dalam kedua kasus, pembeli akan membayar penjual setiap bulan, Kepala Sekolah ditambah bunga pinjaman. Pinjaman ini agak umum ketika pembeli dan penjual adalah keluarga atau teman atau terkait dengan cara lain di luar kesepakatan.
Pembiayaan pemilik hanya dalam waktu singkat dalam banyak kasus sampai pembeli dapat membiayai kembali untuk membayar pemilik secara penuh.
Keuntungan dan Kerugian Pembiayaan Pemilik
Pembiayaan pemilik paling umum di pasar pembeli. Pemilik biasanya dapat menemukan pembeli dengan lebih cepat dan mempercepat transaksi dengan menawarkan pembiayaan, tetapi hal ini mengharuskan penjual mengambil risiko gagal bayar oleh pembeli.
Penjual mungkin membutuhkan yang lebih besar uang muka daripada pemberi pinjaman hipotek akan mengkompensasi risiko. Uang muka dapat berkisar dari 3% hingga 20% dengan pemberi pinjaman hipotek tradisional, tergantung pada jenis pinjamannya. Uang muka bisa 20% atau lebih dalam transaksi yang dibiayai pemilik.
Sisi baiknya, transaksi ini dapat menawarkan penjual setiap bulan arus kas yang memberikan pengembalian yang lebih baik daripada investasi pendapatan tetap.
Pembeli biasanya memiliki keuntungan terbesar dalam transaksi yang dibiayai pemilik. Persyaratan pembiayaan keseluruhan biasanya jauh lebih bisa dinegosiasikan, dan pembeli menghemat poin yang dinilai bank dan biaya penutupan saat mereka melakukan pembayaran langsung ke penjual.
Persyaratan Pembiayaan Pemilik
Kesepakatan pemilik-pembiayaan harus difasilitasi melalui: promes. Surat promes menguraikan ketentuan pengaturan, termasuk tetapi tidak terbatas pada tingkat bunga, jadwal pembayaran, dan konsekuensi dari default. Pemilik juga biasanya menyimpan hak milik sampai semua pembayaran telah dilakukan untuk melindungi dirinya dari default.
Beberapa transaksi do-it-yourself dapat sepenuhnya dikelola oleh pemiliknya, tetapi bantuan dari seorang pengacara umumnya disarankan untuk memastikan semua basis tercakup. Membayar untuk pencarian judul dapat bermanfaat juga untuk menetapkan bahwa pemilik/penjual sebenarnya dalam posisi untuk menjual properti dan bahwa mereka pada akhirnya dapat melepaskan hak tersebut dengan imbalan pembiayaan sebagian atau seluruh Sepakat.