Bagaimana Model Kompensasi Penasihat Berkembang

Selama beberapa tahun terakhir, penasihat keuangan berbasis komisi telah melihat penurunan bisnis baru di seluruh manajemen kekayaan sektor. Mengapa? Karena industri investasi secara keseluruhan sebagian besar telah beralih ke nasihat keuangan berbasis biaya karena klien hanya ingin membayar layanan yang mereka butuhkan.

Tren Menuju Penasihat Berbasis Biaya

Menurut firma riset Cerulli Associates, secara keseluruhan aset berbasis biaya tumbuh dari hanya 26% dari total aset penasihat di 2018 menjadi 45% di akhir 2018.

Selain itu, investor semakin sadar akan struktur biaya. Pada tahun 2011, Cerulli menemukan bahwa hanya 10% investor yang mengetahui model hanya-biaya. Tetapi pada tahun 2018, 34% investor yang solid adalah dari model kompensasi berbasis biaya.

Trennya jelas: Kumpulan klien untuk nasihat keuangan berbasis komisi menurun dan penasihat perlu memikirkan kembali penawaran layanan mereka jika mereka ingin tetap kompetitif dalam industri peraturan yang berubah dengan cepat ini.

Dengan itu, pertanyaan yang perlu ditanyakan oleh penasihat dan klien pada diri mereka sendiri: Apakah masih ada tempat untuk saran berbasis komisi di dunia manajemen kekayaan?

Peran Penasihat Keuangan Berbasis Komisi

Penasihat keuangan berbasis komisi menangani secara ketat strategi investasi.

Mereka beroperasi mirip dengan pialang saham dalam arti bahwa mereka secara aktif membeli dan menjual sekuritas untuk klien mereka. Penasihat ini menerima komisi—bukan dari klien mereka, tetapi dari perusahaan tempat mereka membeli sekuritas.

Sejak krisis keuangan tahun 2008, industri nasihat keuangan menjadi skeptis terhadap penasihat berbasis komisi karena dianggap bahwa layanan mereka terbatas pada strategi investasi. Banyak konsumen sekarang curiga bahwa penasihat keuangan berbasis komisi dapat memprioritaskan keuntungan mereka di atas kepentingan terbaik klien mereka.

Peran Penasihat Berbasis Biaya

Penasihat keuangan berbasis biaya memiliki struktur pendapatan yang sepenuhnya berlawanan. Penasihat keuangan ini dibayar oleh klien mereka untuk layanan yang mereka berikan. Keuntungan dari ini adalah bahwa penasihat berbasis biaya menawarkan berbagai layanan di luar lingkup investasi seperti pajak, perkebunan, dan perencanaan pensiun.

Dianggap bahwa penasihat keuangan berbasis biaya selalu mengutamakan kepentingan klien mereka karena mereka tidak menghasilkan pendapatan apa pun dari penjualan produk keuangan atau sekuritas tertentu. Mereka hanya dibayar (oleh klien mereka) untuk layanan yang diberikan.

Jenis Penasihat Mana yang Terbaik?

Jawabannya tergantung pada kebutuhan klien.

Jika seorang investor tidak memiliki kebutuhan perencanaan keuangan yang canggih dan hanya ingin bantuan dengan pilihan investasi, penasihat keuangan berbasis komisi dapat menjadi pilihan yang tepat.

Tidak akan ada biaya tambahan bagi investor karena penasehat dibayar oleh perusahaan sekuritas. Klien yang masih ragu-ragu dapat meninjau apakah investasi yang disarankan paling sesuai untuk kebutuhan mereka dengan meneliti opsi yang disajikan.

Meskipun penasihat berbasis biaya dibayar oleh klien mereka untuk layanan, dan bukan dari produk keuangan yang dijual, mereka masih menerima pembayaran dalam satu atau lain bentuk.

Ya, klien hanya membayar untuk layanan yang diberikan, tetapi jika penasihat tidak merekomendasikan layanan baru, mereka tidak dibayar. Sisi lain dari koin adalah bahwa konsumen tidak boleh berharap untuk menerima layanan profesional tanpa membayar untuk layanan yang diberikan.