Stok Lithium Terlihat Siap untuk Mengisi Lebih Tinggi

Ini adalah logam abu-abu keperakan yang digunakan untuk membuat baterai yang bertenaga mobil listrik, perangkat seluler, dan laptop. Ya, meningkatnya penggunaan lithium mendorong permintaan global yang eksplosif untuk komoditas tersebut.

Namun, seperti setiap produk yang dicari, perusahaan berusaha untuk memenuhi permintaan itu – dan itulah yang terjadi. Kekenyangan pasokan lithium baru memasuki pasar menyusul ekspansi tambang yang cepat di Australia. Selain itu, pemotongan subsidi pemerintah untuk konsumen kendaraan listrik di China telah mengurangi permintaan di pasar mobil listrik terbesar di dunia. Akibatnya, Solactive Global Lithium Index, yang melacak kinerja perusahaan terdaftar terbesar dan paling likuid, telah merosot sebanyak 16% tahun ini.

Selama dua minggu terakhir, indeks telah mendapatkan kembali beberapa momentum kenaikan karena muncul berita bahwa pengunjuk rasa telah memblokir akses ke beberapa tambang lithium dengan produksi tertinggi di dunia di Chili. Gangguan terhadap output ini tampaknya telah membantu meringankan beberapa

kelebihan pasokan ketakutan mencengkeram pasar.

Mereka yang ingin bertaruh pada kenaikan harga lithium yang berkelanjutan dapat memperoleh eksposur ke logam ringan dengan memperdagangkan ETF Global X Lithium & Battery Tech (LIT) atau dengan berinvestasi di perusahaan yang berfokus pada litium, Albemarle Corporation (ALB) dan Sociedad Quimica y Minera de Chile S.A. (persegi panjang). Mari kita lihat lebih detail pada dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) dan kedua perusahaan, bersama dengan beberapa strategi perdagangan taktis.

Global X Lithium & Teknologi Baterai ETF (LIT)

Diluncurkan pada 2010, ETF Global X Lithium & Battery Tech berupaya memberikan pengembalian yang serupa dengan Solactive Global Lithium Index. Untuk mencapai tujuannya, dana tersebut menginvestasikan sebagian besar kumpulan asetnya senilai $457,09 juta dalam bentuk saham, bersama dengan Tanda Terima Depositary Amerika ("ADR") dan Tanda Terima Penyimpanan Global ("GDR"), yang mewakili tolok ukur. ETF menawarkan paparan luas terhadap logam dengan berinvestasi di penambang lithium global dan produsen baterai. Tiga kepemilikan teratas LIT berdasarkan bobot alokasi termasuk Albemarle sebesar 16,73%, Sociedad Quimica sebesar 11,79%, dan pembuat mobil listrik Tesla, Inc. (TSLA) sebesar 7,18%. Volume perdagangan harian lebih dari 100.000 saham, ditambah dengan rata-rata dua sen menyebar, menjaga biaya perdagangan tetap rendah. Mulai November 4, 2019, dana tersebut mengeluarkan 3,68% yang sehat hasil dividen dan memiliki return year-to-date (YTD) sebesar -6.17%.

Saham LIT cenderung terus lebih rendah antara Maret dan Agustus, menetapkan level terendah 52 minggu di $22,59 pada Agustus. 28. Sentimen telah meningkat selama dua bulan terakhir, dengan harga ditutup secara meyakinkan di atas multi-bulan kecenderungan untuk menurun baris di sesi perdagangan Jumat. Mereka yang melakukan long harus mengantisipasi langkah awal ke overhead perlawanan pada $27,50, diikuti oleh kemungkinan tes level $29. Kelola risiko dengan menempatkan a pesanan stop-loss baik di bawah terendah Jumat di $25,11 atau di bawah kisaran intraday Kamis.

Perusahaan Albemarle (ALB)

Albemarle memproduksi dan memasarkan bahan kimia khusus yang direkayasa secara global. Segmen lithium perusahaan yang berbasis di Charlotte, Carolina Utara mengekstraksi logam dari deposit air garamnya di Chili dan AS serta batuan kerasnya bekerja sama tambang di Australia. Wall Street memperkirakan perusahaan senilai $6,84 miliar itu akan menghasilkan laba kuartal ketiga (Q3) sebesar $1,57 per saham ketika melaporkan hasil pada Rabu, November. 6. Angka tersebut akan mewakili tahun-ke-tahun garis bawah pertumbuhan 19,9%. Analis juga mengharapkan perusahaan pendapatan melonjak 16,8% selama periode tersebut. Albemarle baru-baru ini menutup kesepakatan untuk membeli saham di tambang lithium yang berbasis di Australia senilai $1,3 miliar. Namun, perusahaan telah memutuskan untuk tidak mengoperasikan aset tersebut sampai kondisi pasar membaik. Saham Albemarle menawarkan kepada investor dividen 2,42% yang berguna, tetapi harga sahamnya telah terdepresiasi hampir 15% sepanjang tahun ini pada 10 November. 4, 2019.

Mungkin kepala dan bahu terbalik pola tampaknya terbentuk pada grafik saham pembuat bahan kimia khusus, dengan bahu kiri struktur terbentuk pada bulan Juni, kepala pada bulan Agustus, dan bahu kanan bulan ini. Formasi biasanya menunjukkan dasar pasar dan memungkinkan pedagang untuk masuk di awal potensi baru tren naik. Selanjutnya, indeks kekuatan relatif (RSI) menunjukkan pembacaan di bawah 50, memberikan ruang yang cukup bagi saham untuk menguji harga yang lebih tinggi sebelum berkonsolidasi. Mereka yang mengambil posisi harus berpikir untuk menempatkan pesanan ambil untung dekat swing high Juli di $75,52 dan memotong kerugian jika harga gagal bertahan di atas level terendah Halloween di $60,20.

Sociedad Quimica y Minera de Chile S.A. (SQM)

Sociedad Quimica yang berbasis di Chili memiliki operasi yang signifikan dalam litium, pupuk kalium khusus, yodium, dan garam surya. Ini mengekstrak bahan-bahan ini melalui bijih caliche dan deposit air garamnya. Ketika perusahaan bahan dasar selanjutnya merilis hasil keuangannya pada November. 20, analis memperkirakan akan memposting Q3 laba per saham (EPS) sebesar 26 sen, turun dari 32 sen pada kuartal September 2018. Meskipun saham telah jatuh jauh dari perkiraan bottom-line dalam empat kuartal terakhir berturut-turut, Wall Street memiliki 12-bulan target harga pada saham perusahaan di $ 34,47 – mewakili premi 20% untuk penutupan hari Jumat $ 28,68. Mulai November 4, 2019, saham Sociedad Quimica memiliki nilai pasar sebesar $7,55 miliar dan diperdagangkan turun 22,53% pada tahun ini. Hasil dividen hampir 4% membantu sebagian mengimbangi kinerja harga yang lemah.

Sejak turun pada Agustus. 23, harga saham perusahaan telah pulih untuk diperdagangkan di atas 50 hari rata-rata bergerak sederhana (SMA). Baru-baru ini, saham rally 5,52% pada hari Jumat dan tampaknya akan keluar dari periode konsolidasi yang ketat. Mengingat bahwa saham memiliki rasio bunga pendek hampir 14%, langkah seperti itu dapat memicu pemerasan pendek reli karena penjual bergegas untuk menutupi posisi mereka. Pedagang yang membeli pada level saat ini harus bertujuan untuk membukukan keuntungan pada $32 atau $36 – keduanya merupakan level resistensi yang penting. Lindungi modal dengan menempatkan stop order di suatu tempat di bawah SMA 50-hari.